Министерство экономического развития и торговли Российской Федерации Государственный университетВысшая школа экономики Факультет Экономика Программа дисциплины Нелинейные модели временных рядов для направления 521600 - Экономика (третья ступень высшего профессионального образования) Автор Ван Дайк Рекомендована секцией УМС Математические и статистические методы в экономике Одобрена на заседании кафедры "математическая экономика и эконометрика» Председатель А.С. Шведов Зав. кафедрой Г.Г. Канторович «____»______________2006 г. «_13_»____января_____2006 г. Утверждена УС факультета Экономики Т.А. Протасевич «____»______________2006 г. Москва 1. Введение Автор программы: Ван Дайк Курс " Нелинейные модели временных рядов " рассчитан на студентов 2-го курса магистратуры (3 семестр). Цель курса – обсуждение ряда наиболее острых и сложных проблем в эконометрике временных рядов. обычно мы рассматриваем следующие темы: 1. Выбросы в линейных моделях: обнаружение и трактовка. 2. Нелинейные модели временных рядов. 3. Предвидение: конструкция и оценка. 4. Модели временных рядов для волатильности. Каждая из тем содержит 2 части. В первой, мы трактуем теоретические аспекты (на пример, для нелинейных моделей временных рядов мы обсуждаем спецификацию, оценки, тестирование и интерпритацию предсказаний и оценки предсказаний). Во второй, использование различных моделей и технических приемов в эмпирическом применении иллюстрируется в рабочей тетради и журнальной статье. Требования к студентам: курс "Анализ временных рядов" рассчитан на студентов, прослушавших курс математического анализа, включающий дифференциальное и интегральное исчисление, а также курсы линейной алгебры, методов оптимальных решений, экономической статистики, теории вероятностей и математической статистики, эконометрики. Аннотация: предполагается посещение студентами лекций (16 часов) и семинарских занятий (16 часов), решение основных типов задач, включаемых в домашние работы, выполняемые на компьютерах, защиту выполненных домашних заданий. Основная форма контроля – письменный зачет в конце 3-го семестра. Итоговая оценка проставляется по 10 бальной системе. 2. Основное содержание курса 1. Выбросы в линейных моделях: обнаружение и трактовка. Мы рассматриваем эффекты отклонения от реального пути или иначе "выбросы" как один из главных аспектов линейных моделей временных рядов, включая спецификацию, оценивание и предвидение. Существуют различные технические приемы для обнаружения этих "выбросов", такие как метод итераций Тсея (1986, 1988) и Чена и Лью (1993), а так же методы устойчивых оценок (Franses и Dijk, 2000, Ch. 2) 2. Нелинейные модели временных рядов. Здесь мы обсуждаем 3 наиболее популярные нелинейные модели временных рядов: Авто-регрессии (TAR), (STAR) и (MS-AR). Интерпретация, спецификация, оценивание и диагностика этих моделей - будут обсуждаться нами в деталях. Эмпирические примеры представлены из макроэкономики и финансов. 3. Предвидение: конструкция и оценка. Здесь мы обсудим структуру и оценку прогноза для линейных и нелинейных моделей временных рядов (Franses и Dijk, 2000, Ch. 2 and 3). Мы акцентируем свое внимание на недавно развитых технологиях для определения технологических характеристик, интервалов и точности предсказаний, которые снабжают нас важными и полезными инструментами, позволяющими проводить различия между конкурирующими моделями. Будут так же обсуждены комбинирование прогнозов из различных моделей и обобщающее прогнозирование. 4. Модели временных рядов для волатильности. Нами будут рассмотрены модели временных рядов, которые наиболее полезны для описания меняющейся во времени волатильности, в частности (Обобщенная) Авто Регрессионная модель Условной Гетероскедостичности ( (G)ARCH). Интерпретация, спецификация, оценка и диагностика этих моделей возможны на столько, на сколько хорошо предсказана будущая волатильность и насколько хорош сам прогноз. Эмпирическая важность этих моделей имеет свое непосредственное воплощение в финансовых временных рядах. 3. Тематический расчет часов. Аудиторные часы Формы Самостоятельная Всего текущего работа часов контроля Тема № 1 2 3 4 Выбросы в линейных моделях: обнаружение и трактовка. (3 семестр) Нелинейные модели временных рядов. (3 семестр) Предвидение: конструкция и оценка. (3 семестр) Модели временных рядов для волатильности. (3 семестр) Всего Лекций Семинаров всего 4 4 8 4 12 4 4 8 6 14 4 4 8 6 14 4 4 8 6 14 16 16 32 22 54 4. Список литературы. 1. Baike, N.S. and T.B. Fumhy (1994). Large shoc:ks, small shocks, and economic fluctuations: outliers ill macroeconomic time series, Journal of Apphed Econometrics 9, 181--200. 2. Chen, C. aiid Liu, L.-M. (1993), Joint estimation, of model parameters and outlier effects in time series, Journal of the American Statistical Association 88, 284-297. 3. Christoffersen, P.F. (1998), Evaluating interval forecasts, International Economic Review 39, 841-862. 4. Diebold, F.X., Gunther, T.A. and Tay, A.S. (1998), Evaluating density forecasts with applications to financial risk management. International Economic Review 39, 863-883. 5. Diebold, F.X. and Mariano, R.S. (1995), Comparing predictive accuracy, Journal of Business & Economic Statistics 13, 253-263. 6. Harvey, D., Leybourne, S. and Newbold, P. (1998), Tests for forecast encompassing, Journal of Business & Economic. Statistics 16. 254-259. 7. Newbold, P. and D.I. Harvey (2001), Forecast combination and encompassing, in M.P. Clements and D.F. Hendry (eds), A Companion to Economic Forecasting, Oxford: 8. Blackwell Publishers, to appear. 9. Tay, A. and K.F. Wallis (2000), Density forecasting: A survey, Journal of Forecasting 19, 235 254. 10. Tsay, R.S. (1986), Time series model specification in the presence of outliers, Journal of t.Ji,t American Statistical Association 81, 132-141. Автор программы:_____________________________ / Ван Дайк/