L3_economics of antitrust 12

Тема 3. Горизонтальные
соглашения: теория и практика
конкурентной политики
1
ПОЛИТИКА ПОДДЕРЖКИ КОНКУРЕНЦИИ,
2012/2013
AVDASH@HSE.RU
Горизонтальные соглашения: вопросы темы
2
Экономическая теория соглашений между
продавцами
Законодательство о картелях:
1.
2.


3.
санкции за участие в картелях
программа освобождения от ответственности.
Проблема молчаливого сговора в
антимонопольном законодательстве
Экономическая теория явного и
молчаливого сговора
 Рынки олигополии
3
 Взаимозависимость продавцов
 Равновесная цена может быть высокой и низкой в
зависимости от типа взаимодействия продавцов
 Возможность повысить прибыль при
одновременном повышении цен (в среднем
картели + 20-30%)
Является ли «тип взаимодействия»
результатом произвольного выбора, или зависит
от структуры рынка?
Экономическая теория явного и
молчаливого сговора
4
Бесконечно повторяющееся взаимодействие между продавцами
«Народная теорема»
Выбор между монопольной прибылью, деленной на число продавцов m/n,
дисконтированной с учетом бесконечно повторяющегося взаимодействия 1/(1-)
и монопольной прибылью в одном периоде.
Для двух идентичных продавцов, при спросе Р=1-Q и нулевых предельных
издержках
1
1
1

8 (1   )
4
1
 
2
Граничное значение дисконтирующего множителя * служит индикатором
«легкости поддержания» сговора
Домашнее задание: Проанализировать приемы моделирования различных
характеристик структуры рынка, влияющих на стимулы к поддержанию
сговора, по Ivaldi et al.
Экономическая теория явного и молчаливого
сговора
5
Выводы теории:
- при определенных условиях (если фирмы высоко оценивают
будущую прибыль) картель является устойчивым;
картельное соглашение как таковое не обязательно
(возможен «молчаливый сговор» (tacit collusion));
условием поддержания явного/молчаливого сговора
является возможность наказания отклонившегося от цены
сговора;
в качестве такого наказания выступает ценовая война.
Ценовая война может быть не только результатом
конкуренции, но и формой «внутренних санкций»
независимо от того, заключено ли картельное соглашение
или поддерживается “молчаливый сговор”, действуют
стимулы как к сохранению, так и к нарушению картельного
соглашения;
- на баланс этих стимулов оказывают влияние характеристики
рынка
Ценовая война может быть механизмом поддержания
дисциплины в сговоре(Joint Executive Committee)
Экономика явного и молчаливого сговора:
зачем договариваться вообще?
7
Пусть два продавца на рынке имеют различающиеся субъективные оценки
дисконтирующего множителя 1   2 . Поддержание молчаливого сговора, когда компании
поддерживают монопольную цену и делят рынок пополам, требовало бы выполнение
1
условия  1 
(самый низкий дисконтирующий множитель должен превосходить
2
граничное значение). Пусть, например, 1  0,45,  2  0,60 . Стратегия «руки, дрожащей на
курке» не является равновесной по Нэшу для первого продавца.
В отличие от молчаливого сговора, картель позволяет достичь соглашения не
только об уровне цен, но и о распределении рынка (рыночные доли s1 и s 2 ). Условие
поддержания молчаливого сговора отличается от условия поддержания картельного
соглашения только зависимостью граничного значения дисконтирующего множителя от
рыночной доли, которая, в свою очередь, сама определяется в рамках картельного
соглашения:
 m si
 m
(1   i )
  i   *  1  si
Если в рамках картельного соглашения первому продавцу была бы выделена
рыночная доля не менее 55%, поддержание картельного соглашение станет выгодным и
для него. Более «терпеливый» продавец должен для поддержания сознательного сговора
пожертвовать частью своей рыночной доли. Имея рыночную долю не менее 40%, он
также заинтересован в поддержании сговора.
Экономическая теория картеля и
молчаливого сговора
(*повторение)
8
Стимулы к поддержанию сговора тем выше, чем:
 Меньше продавцов на рынке
 Выше издержки входа на рынок
 Ниже роль инноваций на рынке
А также:
 Выше прозрачность рынка (всем известны цены)
 Издержки продавцов более идентичны
 Продавцы чаще пересматривают цены
 Мощности продавцов ограничены…
Однако зная о воздействии условий стратегического
взаимодействия на стимулы к сговору, участники рынка
могут сами предпринять усилия по облегчению
поддержания сговора…
 Перекрестное владение
 Особые схемы ценообразования
Экономическая теория картеля и
молчаливого сговора
9
Часть акций каждой компании находится в
, 0   1
собственности другого продавца
 Прибыль распределяется пропорционально доле в
капитале
 (1   )   j , i, j  1,2; i  j
 Прибыль каждой компании i


В случае отклонения от стратегии trigger выигрыш
 m (1   )

Условие поддержания молчаливого сговора
1
1
 1(1   )     * ( )  1 
2(1   )
2(1   )

Чем выше масштабы перекрестного владения, тем
устойчивее молчаливый сговор
Экономическая теория явного и
молчаливого сговора
10
 Обмен информацией о схемах ценообразования,
тарифных планах и т.д.
 Специальные контракты с покупателями

Например: продавец обещает покупателю назначать цену,
соответствующую наилучшему предложению:


(1) снизив цену, не получишь существенного роста прибыли;
(2) знаешь, как ведут себя другие конкуренты (costless information
collection)
 Действия компаний как «частные объявления».
Информация понятна только в контексте:
Mannesmann и T-Mobile (1999), аукцион за лицензию на
использование радиочастотного спектра
Открытый английский аукцион, 10 наборов, не менее 2 победителей
1 раунд: 20 за один набор, 18,18 – за другой набор
Что произошло во втором раунде?
2. Законодательство о горизонтальных
соглашениях – США и ЕС
11
Пока мы говорим только о явных сговорах!
 США – закон Шермана, ст. 1
Применяется per se против соглашений о ценах (pricefixing),
 В отношении других соглашений может применяться
принцип rule of reason
 По иску Министерства юстиции – штраф до 100 млн. долл.
 Лишение свободы на срок (медиана) 500 дней
 Право частных лиц требовать компенсации причиненных
убытков в трехкратном размере («карательные санкции»)
 Самый большая сумма, уплаченная в порядке
досудебного урегулирования – 1 млрд. долл. – дилерами
на рынке NASDAQ

Законодательство о горизонтальных
соглашениях: Европейский Союз
12
 Европейский Союз – ст.101 Договора о создании ЕС
Особенности применения rule of reason:
групповые исключения («подозрение
начинается с большей доли рынка»):
соглашения об исследованиях и инновациях
2) соглашения о производстве (включая специализацию)
3) соглашения о централизованных закупках
4) соглашения о коммерциализации (включая, например,
централизованный маркетинг и сертификацию)
5) соглашения о стандартах
6) соглашения об экологических нормах
1)
Освобождение от ответственности
13
 Две важнейших проблемы обнаружить сговор – признаки
картельного соглашения (вспомним IO) и сбор доказательств.
 Программа освобождения от ответственности Leniency
program
 Первый продавец, который
(а) заявил об участии в картеле,
(б) отказался от поддержания соглашения, - освобождается от
ответственности
 1999 г. признание вины компаний BASF и Hoffman-La Roche
в фиксации цен на рынке витаминов (сумма санкций 750
млн. долларов)
 Была введена в ЕС, но эффективность зафиксирована чуть
позднее, когда появилось возможность предоставлять полное
освобождение
Дизайн программы освобождения от
ответственности
14
 Механизм дилеммы заключенного (повышаются
выигрыши при отклонении от trigger стратегии)
 Различие моделей
 Европейская модель, в отличие от американской,
предусматривает освобождение от
ответственности не только первого
признавшегося, но [частично] – и второго, и
третьего признавшегося [если они предоставят
антимонопольным органам и судам ценную
информацию]
 Какое влияние это может оказать на устойчивость
картеля?
Закон «О защите конкуренции»
(2006): ст.11
15
1. Запрещаются соглашения между хозяйствующими субъектами
или согласованные действия хозяйствующих субъектов на
товарном рынке, если такие соглашения или согласованные
действия приводят или могут привести к:
1) установлению или поддержанию цен (тарифов)…;
2) повышению, снижению или поддержанию цен на торгах;
3) разделу товарного рынка…
4) необоснованному отказу от заключения договоров с
определенными продавцами либо покупателями (заказчиками)…
5) навязыванию контрагенту условий договора, невыгодных для
него или не относящихся к предмету договора…;
6) необоснованному установлению различных цен (тарифов) на
один и тот же товар;
7) сокращению или прекращению производства товаров, на
которые имеется спрос,
8) созданию препятствий доступу на товарный рынок или выходу
из товарного рынка другим хозяйствующим субъектам…
Возможность применения «взвешенного
подхода» к горизонтальным соглашениям
16
 Ст.11, ч.4 Хозяйствующий субъект вправе представить
доказательства того, что заключенные им соглашения или
осуществляемые им согласованные действия… могут быть
признаны допустимыми (ст.13. ч.1)
 Ст.13, ч.1. Соглашения и согласованные действия,
предусмотренные ч.2 ст.11, могут быть признаны
допустимыми, если


Не создается возможность для отдельных лиц устранить конкуренцию
Не налагаются на их участников или третьих лиц ограничения, не
соответствующие целям… соглашения, а также если результатом
является или может являться (!)
1) совершенствование производства, реализации товаров или стимулирование
технического , экономического прогресса либо повышение
конкурентоспособности товаров российского производства на мировом
товарном рынке
2) получение покупателями преимуществ (выгод), соразмерных
преимуществам (выгодам), полученным хозяйствующими субъектами… в
результате таких соглашений
Нотификация соглашений (ст.35)
17
Хозяйствующие субъекты, имеющие намерение
достичь соглашение, которое может быть
признано допустимым… вправе обратиться в
антимонопольный орган с заявлением о
проверке соответствия проекта соглашения
в письменной форме требованиям
антимонопольного законодательства
Решение в течение тридцати дней
Антимонопольный орган может выдать
предписание, нацеленное на сохранение
конкуренции
Ответственность за участие в сговоре,
РФ
18
 Кодекс об Административных правонарушениях
ст.14.32, штрафы

Должностные лица - в размере от ста пятидесяти до
двухсот МРОТ, на юридических лиц – от одной сотой до
пятнадцати сотых размера суммы выручки
правонарушителя. [но не более 4% от выручки компании
и 3% от выручки специализированной компании]
 Уголовный кодекс, ст.178

штрафом в размере [в зависимости от обстоятельств] или в
размере заработной платы или иного дохода осужденного
за период [в зависимости от обстоятельств] либо лишением
свободы на срок [до шести лет] с лишением права
занимать определенные должности или заниматься
определенной деятельностью [до трех лет]
Программа освобождения действует с 2007 г.
19
 Изначально программа предусматривала освобождение





любого числа участников соглашения, вне зависимости
от срока подачи заявления
2007-2008 гг.: около 500 заявивших об участии в
соглашениях
Однако создаются ли стимулы для отказа от
формирования незаконных соглашений? [Если
освобождены могут быть все, подавшие заявление в
любой последовательности]
И как программа влияет на стандарты доказательства?
Изменение 2009 года: освобождается только первый
участник соглашения, подавший заявление
Число заявителей сразу снизилось: не более 10-20 в год
3. Проблема молчаливого сговора:
должен быть законен или нет?
20
 Широко распространена точка зрения о том, что в
США «в целом законен», а в ЕС «в целом незаконен».
Но так ли это?
 В США незаконным признается «сговор», а в ЕС еще и
«согласованные действия».
 Однако решения судов в США противоречивы
American Tobacco (1946)
Для установления наличия противозаконного сговора не
обязательно доказывать факт существования формального
соглашения», сговор считается доказанным «...если
обстоятельства дела убеждают суд в том, что участники
сговора преследовали общие цели или имели общий план
действий и осознавали его цели, или же совещались по поводу
незаконного соглашения
 Theatre Enterprises (1954)
…Cознательный параллелизм еще не означает наличия сговора
в том смысле, в котором он трактуется в законе Шермана

Молчаливый сговор - США: General
Electric/Westinghouse
21
1963 год: ценовая политика GE, потом Westinghouse
 каталоги, включающие все характеристики
оборудования и правила определения цен в
соответствии с этими характеристиками
 политика поддержания стабильных цен на
ближайших трех лет
 «правило наибольшего благоприятствования
потребителю» (most-favored nation clause): если
цена, установленная GE для какого-то конкретного
покупателя, оказывалась ниже прейскурантной,
каждый обратившийся в течение последних шести
месяцев клиент получал право на такую же скидку
Министерство юстиции США потребовало прекратить
практику на основе того, что она незаконна (1977)
CША: современный подход
22
 Не преследовать молчаливый сговор как незаконный,
не считать «параллелизм цен» нарушением
 Однако Министерство юстиции может «выражать
озабоченность», если практика продавцов облегчает
фактическое согласование цен
 Решение явно компромиссное: с одной стороны
признается опасность молчаливого сговора, с другой
стороны, «косвенные доказательства» во внимание не
принимаются
 Почему? Одно из объяснений - слишком высокая
вероятность ошибки I рода («ложное обвинение»)
Молчаливый сговор - EC: Wood Pulp
23
Обвинения в сговоре и согласованных действиях
поставщиков белёной целлюлозы (1977):
1. американские компании, входящие в торговую
ассоциацию КЕА
2. финские и шведские компании, входящие в
торговые ассоциации (Fincell и Svenska)
3. сорок три производителя и ассоциации
согласовывали каталожные цены целлюлозы между
собой
Первые два обвинения относились к явному
согласованию («прямые улики»), а третье – к
молчаливой координации цен. Европейский суд
(1993) по апелляции обвиняемых отменил решение
(3), сочтя, что система обмена информацией и
параллельные цены ещё не являются
доказательством согласованных действий
Проблема поиска признаков молчаливого
24
сговора
 Единообразное поведение? Но может быть совершенно
единообразным на рынке с высокой конкуренцией
 Одинаковое изменение цен? Но на цены продавцов на
рынке одновременно оказывают влияние одни и те же
факторы [«Если на улице пойдет дождь, верно ли, что все,
кто раскрыл зонт, практикуют то, что в экономике
называется согласованными действиями?»]
 Устойчивые цены? Но мы не знаем, какова должна быть
нормальная «устойчивость» или «неустойчивость» цен
 Цены, систематически отличающиеся от тех, которые были
бы установлены в условиях конкуренции. Но у нас нет
параллельного мира, находящегося в условиях «идеальной
конкуренции», для сопоставления.
Европейский Союз: после дела Wood Pulp
25

(28 решений за период 2001-2007)
 Ни одного «отдельного» дела по согласованным действиям
 Только дела о согласованных действиях и/или соглашениях
 Как правило: после периода жесткой конкуренции продавцы
входили в неформальные контакты (квалифицированные как
согласованные действия), и затем – в соглашения.
Специальные программы мониторинга
Три обязательных условия доказательства
согласованных действий Европейской
Комиссии
26
 Контакты между конкурентами
 Прямые свидетельства: телефонные переговоры, обмены
письмами, собрания
 Косвенные свидетельства: записи о встречах
 Объявления о будущих ценах недостаточны!
 Достижение консенсуса между конкурентами
 Не может быть «неудачных» согласованных действий, в
отличие от «неудачного» сговора
 Последующие действия: причинно-следственная связь
 Должно быть доказано влияние контактов между
конкурентами на дальнейшее изменение цен
 Обратим внимание: контактов, а не реакции на цены
конкурентов
Как описывать молчаливый сговор
[если он нелегален]?
27
 Альтернатива 1: описание практики (согласованные
действия), применяется в ЕС
 Альтернатива 2: описание структуры рынка,
способствующее молчаливому сговору – немецкий
закон
 Сопоставление альтернатив:



первая менее конкретная (поведение описать сложнее),
вторая даёт большие основания для ошибок, вызывает больше
вопросов к используемым презумпциям
зато вторая позволяет отделить «структуру рынка» от
«нелегальной практики»
 Российский закон «О защите конкуренции» (2006):
использованы 3 способа противодействия
молчаливому сговору:



Определение согласованных действий
Определение «коллективного доминирования»
Незаконность координации
Молчаливый сговор в законе «О
защите конкуренции»-1, ст.8
28
1. Согласованными действиями хозяйствующих субъектов являются действия
хозяйствующих субъектов на товарном рынке при отсутствии соглашения,
удовлетворяющие совокупности следующих условий:
1) результат таких действий соответствует интересам каждого из указанных
хозяйствующих субъектов;
2) действия заранее известны каждому из участвующих в них хозяйствующих субъектов
в связи с публичным заявлением одного из них о совершении таких действий;
3) действия каждого из указанных хозяйствующих субъектов вызваны действиями иных
хозяйствующих субъектов, участвующих в согласованных действиях, и не являются
следствием обстоятельств, в равной мере влияющих на все хозяйствующие субъекты на
соответствующем товарном рынке. Такими обстоятельствами, в частности, могут быть
изменение регулируемых тарифов, изменение цен на сырье, используемое для
производства товара, изменение цен на товар на мировых товарных рынках,
существенное изменение спроса на товар в течение не менее чем один год или в течение
срока существования соответствующего товарного рынка, если этот срок составляет
менее чем один год.
2. Совершение лицами, указанными в части 1 настоящей статьи, действий по
соглашению не относится к согласованным действиям, а является соглашением.
Развитие определения согласованных действий в
решениях Высшего арбитражного суда
29
 Постановление Пленума ВАС РФ от 30.06.2008 № 30
 согласованность действий может быть установлена и при
отсутствии документального подтверждения наличия
договоренности об их совершении
 Постановление Президиума ВАС РФ от 21.04.2009 №
15956/08




Вывод об известности действий заранее может быть сделан, исходя
из фактических обстоятельств их совершения
Единообразно и синхронно при отсутствии на то объективных
причин
Доказательство действий через их объективированный результат,
путем анализа состояния конкуренции на рынке
Для целей признания действий хозяйствующих субъектов
согласованными не имеет значения синхронность их начала,
достаточно факта осуществления таких действий на момент их
выявления антимонопольным органом
Выводы относительно необходимых критериев
признания практики незаконными согласованными
30
действиями
 Взаимная выгодность согласованных действий



высокая суммарная доля продавцов
равномерное распределение долей между продавцами
[ценовое лидерство не является «взаимовыгодным»!]
высокие барьеры входа на рынок, стабильный состав
продавцов на рынке
 Объективированный результат согласованных
действий


не только синхронно назначаемые/ изменяемые цены, но и
цены, отличающиеся от цен, которые были бы назначены на
рынке в условиях конкуренции
необходимо исключение гипотез о воздействии на цену всех
остальных факторов [«если все открыли зонтики в ясную
погоду – можно говорить о согласованных действиях»]
Дела о согласованных действиях ФАС (2008):
некоторые примеры
31
 Лукойл-Пермнефтепродукт и Газпромнефть-Урал.
 Согласованные действия на рынке розничной




реализации автомобильного бензина
Доказательства: одинаковые цены. Суммарная доля:
свыше 50% на рынке розничной реализации
Предписание: установление цен, исходя из
фактической оптовой цены
Свидетельства выполнения предписания: разница цен
в 10-15 коп. за литр (!!!)
Аргументы защиты: благодаря системе скидок,
фактические цены отличаются от объявленных на
бензоколонках (не был принят во внимание)
Молчаливый сговор в законе «О
защите конкуренции»-2
32
Коллективное доминирование (ст.5)
«1) совокупная доля не более чем трех хозяйствующих субъектов, доля
каждого из которых больше долей других хозяйствующих субъектов
на соответствующем товарном рынке, превышает пятьдесят
процентов, или совокупная доля не более чем пяти хозяйствующих
субъектов, доля каждого из которых больше долей других
хозяйствующих субъектов на соответствующем товарном рынке,
превышает семьдесят процентов (настоящее положение не
применяется, если доля хотя бы одного из указанных
хозяйствующих субъектов менее чем восемь процентов);
2) в течение длительного периода… относительные размеры долей
хозяйствующих субъектов неизменны или подвержены
малозначительным изменениям, а также доступ на
соответствующий товарный рынок новых конкурентов затруднен;
3) реализуемый или приобретаемый хозяйствующими субъектами
товар не может быть заменен другим товаром при потреблении…,
рост цены товара не обусловливает соответствующее такому росту
снижение спроса на этот товар, информация о цене, об условиях
реализации или приобретения этого товара на соответствующем
товарном рынке доступна неопределенному кругу лиц».
Сравним стандарты доказательства
33
Согласованные
действия
Злоупотребление
коллективным
доминированием
Необходимые признаки
структуры рынка
Нет ограничений
[*Рассматриваются
изменения: суммарная
доля не менее 20%]
Высокая концентрация,
барьеры входа,
стабильные доли
Интерпретация
Нет ограничения на 
* сравнительно низка
Необходимые признаки Одинаковые цены
нелегального поведения
“Монопольно высокая
цена» [превышающая
цену на сопоставимом
конкур. рынке или
издержки]
Интерпретация
Pm>Pc
Pm>AC [какие?]
Pi=Pj при отсутствии
сопоставления Pm и Pc
Коллективное доминирование в практике
комиссии ЕС: дело Airtour
34
Европейская комиссия по конкуренции наложила вето на
приобретение компанией Airtour компании First Choice
(1999) на основании того, что на рынке туристических
пакетов в условиях





Высокой концентрации (четыре – три после слияния, продавца контролируют 80% рынка, доля пятого (четвертого)
продавца – 3%)
Идентичности структуры издержек
Информационной прозрачности рынка
Высоких барьеров входа
Низкой переговорной власти покупателей
повышение концентрации создаст коллективное
доминирование и высокую опасность ограничения
конкуренции
Дело Airtour: ЕCJ против ECC-2 и
выводы для России
35
 Европейский суд (2002) отменил принятое решение на
основании того, что ECC не привела достаточных
доказательств коллективного доминирования
 Выводы относительно дела: высокие стандарты
доказательств, требуемые Европейским судом, суд
рассматривал коллективное доминирование как близкий
синоним сговора
 Общие выводы относительно нормы о коллективном
доминировании в российском законе:





Понятна сложность проблемы, на решение которой нацелена
норма
Норма сложна для применения и в других юрисдикциях
Существуют дублирующие нормы, нацеленные на решение тех
же задач
Дополнительные презумпции. Обоснованность?
Например, мы даже не требуем, чтобы все участники вели себя
одинаково…
Координация как незаконное
действие
36
 Деятельность ассоциаций предпринимателей
по координации цен
 «Официальные» объявления о повышении цен
 Специализированные единицы по сбору и
распространению информации
 Однако проблема в том, что и сам ФАС
нарушает правило о том, что нельзя задавать
участникам конкуренции планку будущего
повышения цены (вернёмся к этому вопросу в
теме, посвященной контролю слияний)
Дела о согласованных действиях ФАС (2008):
некоторые примеры
37
 Лукойл-Уралнефтепродукт и ИП Казыханова Ф.М.
 Челябинское УФАС
 Согласованные действия на рынке бензина и дизельного
топлива
 «Цены за литр бензина у двух нефтяных компаний
становятся одинаковыми до копейки с разницей в один-два
дня»
 «После возбуждения дела… цены были снижены и перестали
быть одинаковыми, что лишь подтвердило
согласованность действий хозяйствующих субъектов»
[руководитель Челябинского УФАС]



нет доказательств взаимовыгодности, более того, соотношение
наложенных штрафов (123 млн. и 19 тыс.руб.) наталкивают на
аргумент об отсутствии взаимовыгодности
доля ИП 0.015% от объема рынка?
даже если вдвое больший объем будет роздан бесплатно,
насколько сократится выручка ЛУ?
Явный и молчаливый сговор в новом
российском АМЗ: выводы
38
 Повышение санкций за участие в картельном
соглашении должно повысить сдерживание

Но при новом уровне санкций и цена ошибок окажется
выше
 Программа освобождения от ответственности
создаёт стимулы раскрытия информации

Но создаёт и стимулы для «стратегического
злоупотребления» законом
 Предотвращение молчаливого сговора
необходимо

Но используемые методы сопряжены с
многочисленными ошибками первого и второго рода