Анализ тенденций рынка ипотечного жилищного кредитования

ООО Sternik’s Consulting
www.realtymarket.ru
Стерник Г.М.
профессор кафедры «Управление проектами и программами»
Российского экономического университета им. Г.В.Плеханова
Анализ тенденций рынка ипотечного
жилищного кредитования
(доклад на Ипотечном Форуме Всероссийского жилищного конгресса)
Санкт-Петербург, 1.10.15
Объем ипотечного кредитования в РФ
2000
1760
1600
1500
1600
млрд руб.
1400
тыс. шт.
1200
1300
1200
1034
1000
870
800
717
581
656
557
394
400
850
535
400
450
380
350
153 153
0
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
Примечания:
2015П* - прогноз АИЖК от декабря 2014.
2015П** - прогноз «Секвойя кредит консолидейшн» от августа 2015.
2015*** - фактический объем за 8 месяцев 2015 года.
2015П* 2015П** 2015***
Объем поглощения ипотечных кредитов в РФ и доля ипотеки в общем объеме
сделок на рынке жилья
Источник: Росреестр
Динамика объема сделок на рынке жилья Москвы
шт.
20000
%
40
15000
30
10000
20
купля-продажа (мена)
Ипотека
ДДУ
доля ипотечных сделок
5000
10
Примечание: *Доля ипотечных сделок - с исключением сделок мены (20%).
Источник: Росреестр по Москве.
авг.15
июль
июнь
май.
апр.
мар.
фев.
янв.
дек.14
ноя.
окт.
сен.
авг.
июл.
июн.
май
апр.
мар.
фев.
янв.
0
дек.13
0
1кв.07
2кв.07
3кв.07
4кв.07
1кв.08
2кв.08
3кв.08
4кв.08
1кв.09
2кв.09
3кв.09
4кв.09
1кв.10
2кв.10
3кв.10
4кв.10
1кв.11
2кв.11
3кв.11
4кв.11
1кв.12
2кв.12
3кв.12
4кв.12
1кв.13
2кв.13
3кв.13
4кв.13
1кв.14
2кв.14
3кв.14
4кв.14
1кв.15
2кв.15
3кв.15
%
Динамика средневзвешенных ипотечных ставок по рублевым кредитам в РФ
15,0
14,5
14,0
13,5
13,0
12,5
12,0
11,5
11,0
Источник: ЦБ РФ
Факторы, определяющие объем ипотечного кредитования
Объем поглощения жилья и ипотечных кредитов
Денежный объем
предложения ипотечных
кредитов
Объем
предъявленного
спроса на кредиты
Доступность
кредита для
населения
Условия ипотечного
кредитования
Объем
предъявленного
спроса на жилье
Доступность
жилья для
населения
Доходы населения и их
расслоение
Объем строительства и
предложения жилья
Склонность населения
к расходованию
накоплений
Цены на жилье
различного класса
Объем и условия
фондирования системы ИЖК
Макроэкономические условия (темпы роста доходов населения, занятости, ВВП,
валютный курс, цены на экспортные товары, торговый баланс, отток капитала и т.д.)
Доля населения Москвы, которой доступно
жилье (без ипотеки) и ипотека, при
различном уровне дохода и ценах на
первичном рынке 2012 года
Доля населения Москвы, которой доступно
жилье (без ипотеки) и ипотека,
при различной средней удельной цене квартир
на первичном рынке и уровне дохода 2012 года
70
60
56,0
56,0
54,0
54,0
50
52,0
52,0
52,0
52,0
43,6
46,0
40
-10%
цена 2012 г.
30
36,0
36,0
30,6
26,7
10%
Доля населения, которой доступно
жилье/ипотека, %
61,7
62,0
58,1
60
56,0
50
54,0
55,2
54,0
51,0
46,2
47,5
43,6
40
-10%
доход 2012 года
10%
42,6
36,2
30
33,2
30,6
26,0
ставка кредита, %
бе
зи
по
те
ки
15
,5
13
,5
11
,5
20
9,
5
Доля населения, которой доступно
жилье/ипотека, %
70
20
9,5
11,5
13,5
ставка кредита, %
15,5
без
ипотеки
Спасибо за внимание!
Вопросы?
Стерник Г.М.,
+7(964)556-72-32
gm_sternik@sterno.ru
www.realtymarket.ru