РЕЧЬ НА ЗАЩИТУ СЛАЙД 1 Здравствуйте, Уважаемый Председатель, Уважаемые члены государственной экзаменационной комиссии. Меня зовут Кретинин Даниил Владимирович К защите представляю выпускную квалификационную работу на тему: Совершенствование инвестиционной политики организации как фактора обеспечения ее экономической безопасности (на примере ООО «Кристина»)» СЛАЙД 2 Цели и задачи выпускной квалификационной работы. Цель данной работы является оценка и анализ инвестиционной политики организации, как следствие её оптимизация как условие обеспечения ее экономической безопасности, разработка практических рекомендаций, обеспечивающих совершенствование инвестиционной политики на примере ООО «Кристина». Для достижения поставленной цели необходимо выполнить следующие задачи: - рассмотреть основные понятия и определения экономической безопасности организации; - охарактеризовать роль инвестиционной политики организации как условия обеспечения экономической безопасности; - изучить основные показатели, характеризующие инвестиционную политику организации; - исследовать законодательно-правовое обеспечение экономической безопасности организации; - ознакомиться с краткой характеристикой ООО «Кристина»; -рассчитать и оценить основные показатели уровня инвестиционной политики и экономической безопасности ООО «Кристина». - произвести анализ бухгалтерской финансовой отчетности ООО «Кристина» за период с 2021 - 2023 годы; - предложить направления улучшения инвестиционной политики ООО «Кристина»; - рассчитать экономический эффект от предложенного мероприятия. СЛАЙД 3 На слайде можно видеть виды инвестиционной деятельности. В рамках теоретической базы, рассмотренной ВКР хотелось бы акцентировать внимание на видах инвестиционной деятельности организации. Инвестиционная деятельность организации может быть подразделена на: - интеллектуальную - направленную на подготовку и переподготовку специалистов на курсах, передачу опыта, лицензий и нововведений, совместные научные разработки; - капитала-образующую - затраты на капитальный ремонт, приобретение земельных участков; - прямую - инвестиции, сделанные юридическими и физическими лицами, имеющими право на участие в управлении организацией и полностью владеющими или контролирующими не менее 10% акций или акционерного капитала организаций; портфельную - не дающие право вкладчикам влиять на работу фирм и компаний, вкладываемые в долгосрочные ценные бумаги, покупку акций; - реальную - долгосрочные вложения средств в отрасли материального производства; - финансовую - долговые обязательства государства; - тезарационную - так называются инвестиции, осуществляемые с целью накопления сокровищ. Они включают вложения в золото, серебро, другие драгоценные металлы, драгоценные камни и изделия из них, а также в предметы коллекционного спроса. СЛАЙД 4 и СЛАЙД 5 На данных слайдах хотелось бы привести и определить показатели и правовое обеспечение экономической безопасности. Показатели – анализ ликвидности, анализ оборачиваемости, анализ рентабельности, анализ финансовой устойчивости. Правовое обеспечение – акты определяющие базы ПО экономической безопасности, акты определяющие отрасли ЭБ, акты, определяющие стратегию ЭБ, акты определяющие направления роста и устойчивого развития экономики и общества в рамках обеспечения ЭБ. СЛАЙД 6 На данном слайде мы видим, что инвестиционная политика организации невозможна без оценки фин-экономических составляющих организации. На данной таблице и графике мы видим, что анализ динамики и структуры организации за 2021-2023 гг. , по ним мы можем сделать вывод что: внеоборотные активы в 2023 г. уменьшились на 3694 р. по сравнению с 2021 г., что может означать как продажу основных средств, так и начисление амортизации, т.е. физический износ производственных мощностей; - оборотные активы в 2023 г. увеличились на 135 907 р. по сравнению с 2021 г., что может свидетельствовать об ускорении оборачиваемости средств организации; - дебиторская задолженность в 2023 г. увеличилась на 1 000 598 р. по сравнению с 2021 г., это говорит о том, что рост выручки организации был обеспечен увеличением срока, предоставляемого покупателям товарного кредита; - доходные вложения в материальные ценности и финансовые вложения у организации наблюдаются только в 2021 году СЛАЙД 7 Здесь мы видим на графике и таблице – динамику и структуру источников формирования имущества организации за 2021-2023 гг., по ним мы можем сделать вывод что: - заемный капитал в 2021, 2022 и 2023 году превышал собственный, что является негативным фактом для организации, что говорит о том, что у организации наблюдается финансовая зависимости организации, организация находится в периоде активного развития; - уставный капитал организации в 2023 году, не изменился по сравнению с 2021 и 2022 годом, что свидетельствует о том, что финансовое состояния организации и платежеспособности осталось на прежнем уровне; - долгосрочных заемных средств у организации не наблюдается, но есть краткосрочные заемные средства, которые увеличились в 2023 году по сравнению с 2021 и 2022 годами, что говорит, что растет финансовая неустойчивость компании и показывает увеличение непогашенной задолженности Из этого следует, что положение организации в 2023 году значительно стало лучше, чем раньше; - снижение кредиторской задолженности в 2023 г. на 6 346 059 р. по сравнению с 2022 г., свидетельствует о том, что ООО «Кристина» не испытывает недостаток в собственных оборотных средствах, и ее текущая деятельность финансировалась в основном за счет собственных средств. СЛАЙД 8 На данном слайде представлены рассчет и динамика чистых активов и уставного капитала организации, по ним мы можем сделать вывод, что: При расчете чистых активов организации на 31 декабря 2023 г. выяснили, что они превышают уставной капитал, что говорит о хорошем финансовом положении. Это является положительным показателем для организации и ее деятельность успешна. А также выяснили, что чистые активы значительно увеличились на 583582 тыс. руб. за анализируемый период, что является фактом, свидетельствующим о наращении средств, вложенных собственниками в деятельность организации, и ее финансовое положение значительно улучшилось и стало более стабильным. Рассмотренные показатели свидетельствуют о том, что финансовое состояние ООО «Кристина» в целом удовлетворительное. Подъем организации можно связать с ростом инвестиций, вызванных возросшим вниманием к отечественной промышленности, а также увеличившимся спросом со стороны российских компаний. СЛАЙД 9 На данном слайде рассмотрены такие показатели как, коэффициенты ликвидности, активы и пассивы организации по степени ликвидности, По данным расчётам мы можем сделать вывод, что: По таблице 2.4 активы и пассивы по степени ликвидности - Баланс считается абсолютно ликвидным, если А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤ П4. Таким образом, в 2021, 2022 и 2023 году баланс ООО «Кристина» не был абсолютно ликвидным, так как не были выполнены все требования. Не выполнение требований системы неравенств, означает не ликвидность баланса, т.е. степень покрытия долговых обязательств организации его активами, срок превращения которых в денежную наличность не соответствует сроку погашения платёжных обязательств. В 2021 году было выполнено только одно требование. В 2022 было выполнено одно требование. В 2023-три, что является положительной динамикой для организации. По таблице 2.5 Коэффициенты ликвидности - По данным таблицы можно сделать вывод, что в 2021 и 2022 году коэффициент абсолютной ликвидности меньше норматива (0,2). А в 2023 году соответствует норме. Следовательно, у организации не наблюдается абсолютная ликвидность и может не хватить активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства. Однако за рассматриваемый период коэффициенты текущей и быстрой ликвидности изменились, коэффициент быстрой ликвидности соответствует норме, а коэффициент текущей ликвидности не соответствует. Уменьшение коэффициента текущей ликвидности в 2023 г. есть риск неоплаты обязательств в срок и замедление погашения дебиторской задолженности. СЛАЙД 10 На данном слайде рассмотрены различные коэффициенты финансовой устойчивости организации, по ним можно сделать выводы, что: По таблице 2.8 - Динамика коэффициентов финансовой устойчивости по годам - Произведя анализ расчета коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость организации, можно прийти к выводу, что в 2021, 2022 и 2023 году коэффициенты не совпадают с рекомендуемым значением, что говорит о неустойчивом финансовом положении организации и является негативным фактором. График 2.5 - Динамика коэффициентов финансовой устойчивости по годам – Произведя анализ финансовую устойчивость организации, можно прийти к выводу, что в 2021,2022 и 2023 году коэффициенты не совпадают с рекомендуемым значением, что говорит о неустойчивом финансовом положении организации и является негативным фактором. График 2.6 - Динамика коэффициентов финансовой устойчивости по годам – Коэффициенты стали удовлетворять установленный норматив, что свидетельствует о более устойчивом финансовом положении организации, об устойчивом превышении доходов над его расходами, свободном маневрировании денежными средствами организации и эффективном их использовании. Трёхкомпонентный показатель финансовой устойчивости определяется с помощью расчета следующих показателей: 1.Излишек или недостаток собственных оборотных средств: ±СОС = СОС − З >0→1; < 0→ 0 (2.13) 2. Излишек или недостаток собственных и долгосрочных заемных источников финансовых запасов: ±СД = СОС + ДО − З >0→ 1; <0→ 0 (2.14) 3. Излишек или недостаток основных источников финансовых запасов: ±ОИ = СОС + ДО + КЗС − З >0→ 1; <0→ 0 (2.15) СЛАЙД 11 и 12. На данном слайде мы видим анализ динамики финансовых результатов, по данным таблицы можно сделать вывод: По данным анализа динамики финансовых результатов организации, мы видим, что валовая прибыль увеличилась с каждым годом, что говорит о увеличении производства и снижении себестоимости, в свою очередь наблюдается снижение прибыли от продаж в 2023 году по сравнению с 2022 годом, что говорит о увеличении издержек производства и обращения, а это значит, снижается доходность продаж. Показатель выручки вырос по сравнению с 2022 годом что говорит о увеличении востребованности и росте дохода. Это является положительным фактом. По чистой прибыли наблюдается положительная динамика, в связи ее увеличения можно сделать вывод, что наблюдается рост продукции и продаж и снижении себестоимости. СЛАЙД 13. На данном слайде мы видим анализ оборачиваемости организации, по данной таблице и графику мы можем сделать вывод, что: Рассчитав показатель оборачиваемости совокупных активов, выяснили, что за рассматриваемый период коэффициент изменялся и в 2023 году стал выше, чем в предыдущие годы. Это говорит о положительной динамике и высоком объеме производительности. Чем выше коэффициент, тем эффективнее используется актив и тем выше показатель деловой активности организации. Рассчитаем эффект об изменении скорости оборота оборотных активов в 2022 г. по сравнению с 2023 г: 3871926 ±Э = (66,72 − 48,60) ∗ = 192217,14 > 0. (2.12) 365 Полученный результат > 0, это сумма, дополнительно вовлекаемая в оборот из-за замедления скорости оборота актива, является негативным фактом. Рассчитаем эффект об изменении скорости оборота оборотных активов в 2023 г. по сравнению с 2022 г: 3939879,5 ±Э = (48,60 − 66,72) ∗ = -195 590,72 < 0. (2.13) 365 Полученный результат < 0, это сумма, дополнительно вовлекаемая в оборот из-за увеличения скорости оборота актива, является положительным фактом. А теперь рассмотрим анализ финансовой устойчивости организации. СЛАЙД 14. 3. Разработка проекта совершенствования инвестиционной политики ООО «Кристина» в интересах обеспечения ее экономической безопасности 3.1 Оптимизация инвестиционной политики, посредством внедрения программы Prime Expert Для достижения оптимального уровня экономической безопасности организация должна строго следить за соблюдением максимальной защищенности основных функциональных компонентов (финансовой, правовой, кадровой, инвестиционной и т.д.) [35]. Инвестиционная политика организации является важным фактором экономической безопасности. Это представляет высокую степень угрозы, поскольку является дорогостоящим и рискованным. Неправильно организованная инвестиционная политика организации может привести к негативным последствиям для ее финансово-хозяйственной деятельности, что влияет на уровень экономической безопасности организации. В современных экономических условиях инвестиционная политика является важнейшим фактором устойчивого развития организации и источником прибыли. Особое внимание следует уделять разработке инвестиционной политики, стимулированию инвестиционной деятельности, разработке четкой инвестиционной стратегии, определению ее приоритетов и мобилизации всех заинтересованных сторон. источники инвестиций. Для того чтобы иметь преимущество в инвестиционных проектах, требуется постоянное внедрение новых методов, технологий и программ, подготовка и переподготовка кадров. Эффективность инвестиционной деятельности во многом зависит от организации инвестиционной деятельности на предприятии. Принятие инвестиционных решений является наиболее сложной и важной задачей менеджмента, которая обусловливает необходимость реализации программ управления инвестициями компании [36]. Можно сделать вывод, что ООО "Кристина" является одной из ведущих организаций, но ликвидность и прибыльность организации оставляют желать лучшего. Аналитическая система Prime Expert является современным и эффективным инструментом для проведения анализа, принятия инвестиционных решений и управления финансами. Основной целью внедрения программы Prime Expert является разработка системы финансового моделирования и оценки деятельности компании, которая будет осуществляться с учетом снижения риска финансовых потерь. Вложенный в Prime Expert ценовой аспект дает возможность согласовать планы предоставление операторной производительности и минимизировать размер и цену, применяемые для денежных средств. Prime Expert – действующий механизм маркетинга подразделений, направленных на развитие и исправление инвестированных проектов, хитрое составление плана, оценку базовых характеристик, утверждение заключений об слияниях и поглощениях. Prime Expert гарантирует экономическое прогнозирование нынешной («как есть») и предполагаемой работы фирмы, ровно как совокупных реализуемых ею планов. Формируемая в Prime Expert экономическая форма никак не урезана фирмой и ее программами – она включает контрагенты – поставщики и покупатели. Экономическое прогнозирование в Prime Expert исполняется в базе процессного путешествия. Использование основ Activity based management, акцентирование ключевых и опорных действий, – дает возможность осуществить исследование цепочки формирования цены в фирмы: - Учетная стратегия фирмы; -Прогнозирование предполагаемой работы; -Прогнозирование торгово-закупочной работы; - Прогнозирование производственных действий; -Сбытовая работа фирмы; - Прогнозирование инвестировать работы фирмы; - Субсидирование работы фирмы; Моделирование и исследование расходов. Применяемый в Prime Expert процессно-ориентированный аспект дает возможность предсказывать расходы и согласно операциям, дать оценку другим проектам. Размещение потерь. Моделирование предстоящего экономического капиталом организации вместе с учетом инвестированных проектов. Prime Expert создает прогнозные экономические сведения, надлежащие МСФО, дает прогноз финансовых структур с предстоящей работы, гарантирует их исследование в разрезах ресурсов, действий контрагентов, вычисление экономических характеристик. Подобным способом применение Prime Expert дает возможность: - гарантировать актуальный вывод с малоперспективных планов; -дать оценку, как сложится инвестиционный проект в экономическом положении организации и вовремя привнести требуемые коррективы с целью укрепления ликвидности и стабильности; - Сформировать «дерево» финансово-экономических характеристик с целью управления кредитоспособностью, ликвидностью, рентабельностью фирмы; - Привести их вплоть до основных планов и бизнес единиц, гарантировав конкретную противоположную взаимосвязь с целью их прогноза; -Понимание экономических итогов; - Экономическое исследование. СЛАЙД 15. По данным таблицы 3.2 и графика 3.1 мы видим, что в 2022 коэффициент абсолютной ликвидности меньше нормативного значения - 0,2, что говорит о том, что организация не в состоянии в кротчайшие сроки оплатить свои задолженности, а в 2023 году и прогнозируемом 2024 году соответствует нормативному значению, что свидетельствует о том, что организация погасит свои задолженности незамедлительно в кротчайшие сроки. Коэффициент быстрой ликвидности в 2022 меньше нормативного значения 0,7, что говорит о том, что организация не сможет быстро погасить всю имеющуюся у нее текущую задолженность собственными средствами, а в 2023 году и прогнозируемом 2024 году показатель, повышенный за счет программы Prime Expert увеличится что говорит о том, что организация сможет быстро погасить всю имеющуюся у нее текущую задолженность собственными средствами, что является положительной динамикой. Коэффициент текущей ликвидности в 2022-2024 года меньше нормативного значения - 2, что свидетельствует о том, в организации наблюдается высокий уровень финансового риска, который связан с тем что у организации нет возможности на стабильном уровне регулярно оплачивать счета. Повышая коэффициенты ликвидности, оказываем огромное, существенное влияние на уровень доходности, который формируется от основных соответствующих инвестиционных проектов, это свидетельствует о том, что у предприятия достаточно активов чтобы покрыть текущие обязательства. Такая динамика в последующих годах положительно скажется на способности организации выполнять свои обязательства и повысит уровень ее платежеспособности. Повысим коэффициенты рентабельности за счет увеличения выручки, себестоимости продаж, валовой прибыли, прибыли от продаж и показателя чистой прибыли. СЛАЙД 16. По данным таблицы 3.3 и графика 3.2 приходим к выводу, что показатель выручки в период с 2023 по 2024 вырастет, что говорит о увеличении объёмов производства, вследствие внедрения программы Prime Expert. Показатель себестоимость продаж в 2024 году по сравнению с 2022 уменьшится, что говорит о уменьшении себестоимости, происходящее за счет уменьшения объема производства и влияет на уменьшение выручки продаж предприятия. По показателю валовой прибыли в 2024 году по сравнению с 2022 годом можно сделать вывод, что будет наблюдаться рост значений, что говорит о росте эффективности производства, снижении себестоимости продукции. Значения в показателе прибыли от продаж в 2024 году, в результате внедрения программы Prime Expert, по сравнению с 2023 годом увеличатся, что говорит о уменьшении издержек производства и обращения, а это значит, увеличится доходность продаж, но снизится по сравнению с 2022 годом и будет наблюдаться снижение доходности продаж. В показателе чистая прибыль в период с 2022 по 2024 год будет виден рост средств, что будет свидетельствовать о платежеспособности организации и расширении возможности кредитования и сотрудничества с поставщиками, рост в 2024 году произойдет в результате внедрения программы Prime Expert. По данным таблицы 3.4 и графика 3.3 видно, что рентабельность продаж изменялась и в период с 2022 по 2023 года уменьшилась, а в 2024 году станет минимальной и меньше чем в 2022 году, это будет свидетельствовать о неэффективной финансовой деятельности компании, в результате чего снижается прибыль от реализации продукции и/или сокращаются объемы продаж. В показателе рентабельности продукции в период с 2022 по 2023 года наблюдается рост продукции, что говорит о том, что в организации увеличилась получаемая прибыль что приведет к увеличению спроса на продукцию, а в 2024 году увеличится по сравнению с 2022 годом в результате внедрения программы Prime Expert, что говорит, что организация найдёт способ получать прибыль, тем самым повысит спрос на свою продукцию, но уменьшилась по сравнению с 2023 годом, что будет говорить организация не нашла способ получать прибыль, тем самым понизит спрос на свою продукцию. Рентабельность производства в прогнозируемом 2024 году по сравнению с 2022 – 2023 годами вырастет, что будет говорить о увеличении себестоимости, ухудшении качества продукции и нерациональном использовании средств. себестоимости продукции, ухудшении качества продукции и нерациональном использовании основных средств. В показателе рентабельности собственного капитала с 2022 по 2023 год наблюдается падение, что говорит о том, что организация уменьшила свою собственную прибыль, нуждаясь в большем капитале, показывает насколько неэффективно организация использует акционерный капитал, а вот в прогнозируемом 2024 году по сравнению с 2023 годом будет наблюдаться хоть и не большой но рост рентабельности собственного капитала, что приводит к увеличению собственного капитала, снижению заёмного капитала и увеличению оборачиваемости активов, а вот в этом же 2024 году по сравнению с 2022 годом будет наблюдаться существенное снижение рентабельности собственного капитала, что приводит к уменьшению собственного капитала, увеличению заёмного капитала и снижению оборачиваемости активов. Менеджеры компании, принимая решение о вложении инвестиционных ресурсов в проект, или об отказе в этом вложении ориентируется на такой важнейший показатель финансового состояния компании, как показатели финансовых результатов, поэтому увеличение или уменьшение данных коэффициентов является важным показателем для организации. Согласно произведенным расчетам, можно сказать о том, что внедряемая программа Prime Expert является эффективной. В результате сделаем ряд важных вывод и заключений – внедренная программа смогла повысить уровень основных показателей финансовых результатов, такие как выручка, себестоимость продаж, валовая прибыль, прибыль от продаж, чистая прибыль, также не стоит забывать, что были повышены такие показатели - рентабельность продаж, рентабельность продукции, рентабельность производства, рентабельность собственного капитала. Программа Prime Expert положительно сказалась на показателях ликвидности, таких как коэффициент абсолютной, быстрой и текущей. Следовательно, ООО «Кристина» может с уверенностью рассматривать вопрос о принятии данного проекта по совершенствованию инвестиционной политики. ЗАКЛЮЧЕНИЕ. В конце дипломной работы можно с уверенностью сказать, что инвестиционная политика играет ключевую роль в развитии организации, влияет на финансовые результаты компании и уровень экономической безопасности. Стимулирование инвестиционной деятельности, разработка четкой инвестиционной стратегии, определение приоритетных направлений, мобилизация всех инвестиционных ресурсов - важнейшие условия устойчивого развития организаций. В результате ВКР поставленная цель была достигнута, то есть была оптимизирована инвестиционная политика организации как условие обеспечения ее экономической безопасности, проведена оценка инвестиционной политики и разработаны практические рекомендации по ее совершенствованию. Мы узнали, что инвестиционная политика организации представляет собой комплекс сложных, взаимосвязанных и взаимно обусловленных видов деятельности предприятия, направленных на его максимальное развитие, получение прибыли и другие положительные эффекты в результате инвестиционных вложений. В этом исследовании был проведен финансовый анализ и проведена оценка инвестиционной политики ООО «Кристина» [18]. Основными источниками информации при проведении анализа являются данные бухгалтерской (финансовой) отчетности. Финансовое положение ООО «Кристина», достигнутое в 2023 году, удовлетворительное, здесь многие финансовые показатели соответствуют нормам, но ликвидность и прибыльность организации оставляют желать лучшего, поэтому необходимо четко контролировать подходы к анализу и принятию инвестиционных решений. Компания стремится обеспечить рост выручки за счет строительства новых производственных мощностей, объектов инфраструктуры, реконструкции существующих мощностей для выпуска новых видов продукции. Помимо расширения ассортимента, увеличения объемов, улучшения качества продукции, снижения затрат, в том числе за счет снижения затрат на сырье, снижения себестоимости производства части затрат на энергоресурсы, а также устранения и снижения рисков. ООО «Кристина» наилучшим образом использует капитал компании для получения прибыли и получения экономического и неэкономического эффекта. Компания разрабатывает систему определения принципов и правил подготовки проектов и программ инвестиционной деятельности и принятия решений [26]. Организация проводит постоянную инвестиционную политику, поддерживая высокий уровень своего развития. Он стремится снизить инвестиционные риски и тем самым повысить уровень экономической безопасности. Он обеспечивает развитие инвестиционных проектов, тем самым решая проблемы компании и повышая вероятность ее развития. В этом исследовании были рассмотрены ключевые показатели инвестиционной политики, влияющие на уровень экономической безопасности организации, такие как прибыльность, ликвидность, оборот и финансовая стабильность организации. Проанализировав деятельность организации, а также экономические, инвестиционные показатели и вид деятельности мы представили следующие предложения по улучшению инвестиционной политики организации: оптимизация инвестиционной политики за счет реализации программы Prime Expert. Кроме того, был рассчитан экономический эффект от предлагаемого мероприятия и обсуждены преимущества реализации этой программы. Целью реализации программы Prime Expert является финансовое моделирование и оценка планируемой деятельности компании с учетом снижения инвестиционных рисков и повышения уровня экономической безопасности. Ценностный подход, представленный в Prime Expert, позволяет связать финансовую модель компании с обеспечением операционной эффективности проектов и минимизацией объема и стоимости капитала, используемого для этого [29]. Благодаря этой программе организация улучшит уровень инвестиционной политики, снизит инвестиционные риски, выберет наиболее выгодный инвестиционный проект и минимизирует объем и стоимость капитала, используемого для этой цели, что, безусловно, повлияет на уровень экономической безопасности организации. Таким образом, мы можем сделать вывод, что хорошо организованная инвестиционная политика определяет эффективное развитие деятельности любой организации и высокий уровень ее экономической безопасности.
