2 НЕГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ ЧАСТНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ «МОСКОВСКИЙ ФИНАНСОВО-ПРОМЫШЛЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ «СИНЕРГИЯ» Факультет онлайн обучения Направление подготовки: 38.03.01 Экономика ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА, ЕГО СТРУКТУРА, СОДЕРЖАНИЕ И ПРЕДНАЗНАЧЕНИЕ В АО «ЕВРОЦЕМЕНТ» Студент Абдулланова Айгерим Ержановна (Фамилия, имя, отчество ) Руководитель (подпись) Акжигитова Альбина Наиловна (Фамилия, имя, отчество) Москва 2019 (подпись) 3 Факультет Электронного обучения ЗАДАНИЕ на выпускную квалификационную работу студента Абдулланова Айгерим Ержановна Студентка ________________________________________________________ (Фамилия Имя Отчество) 1. Тема ВКР: Бухгалтерский баланс хозяйствующего субъекта, его структура, содержание и предназначение АО «Евроцемент» 2. Содержание разделов дипломного проекта Введение Глава 1. Теоретические основы формирования бухгалтерского баланса 1.1. Роль и назначение бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта 1.2. Нормативно-правовое регулирование порядка формирования бухгалтерского баланса в России 1.3. Особенности составления бухгалтерского баланса в отечественной и международной практике Глава 2. Структура и содержание бухгалтерского баланса (указать организацию) 2.1. Организационно-экономическая характеристика организации 2.2. Формирование показателей бухгалтерского баланса организации 2.3 Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса Глава 3. Совершенствование формирования и использования бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта 3.1. Оценка статей бухгалтерского баланса, ее влияние на достоверность финансовой отчетности 3.2. Разработка рекомендаций по повышению эффективности формирования показателей бухгалтерского баланса и укреплению финансового состояния организации Заключение Список литературы Приложения 4 3. Основные вопросы, подлежащие разработке Во введении рекомендуется обосновать актуальность выбранной темы, В ведении кратко описывается выбранная тема. Необходимо указать важность и актуальность данной темы для развития объекта исследования. Указать объект и предмет вашего исследования. Указать цель работы. Указать проблемы, которые будут решаться в работе. Указать взгляды учёных на данные проблемы. Описать информационную и методическую базу исследования. Кратко описать вашу работу. Описание должно содержать информацию о каждой главе работы. Необходимо указать будет ли в работе анализироваться конкретная организация, указать, откуда взята информация для анализа организации. В главе 1 необходимо представить обоснование актуальности теоретических основ формирования бухгалтерского баланса, обосновать и изложить важность роли бухгалтерского баланса и его функций как в государстве так и на коммерческих предприятиях. А так же отразить нормативно-правовой порядок регулирования бухгалтерского баланса в России. В разделе 1.1. необходимо привести описание характеристик бухгалтерского баланса, его роли и назначения, а так же классифицировать его. В разделе 1.2 следует провести исследование на предмет нормативноправового регулирования порядка формирования бухгалтерского баланса в России. В разделе 1.3 необходимо специфицировать технику составления бухгалтерского баланса и отразить этапы составления бухгалтерского баланса, а так же отразить схему составления бухгалтерского баланса. В главе 2 необходимо представить данные о технике составления бухгалтерского баланса на примере выбранного предприятия. В разделе 2.1 необходимо провести организационно-экономическую характеристику предприятия, а так же описать, как формируется учетная политика организации, провести анализ учетной политики организации. Раздел 2.2 должен содержать описание формирования показателей бухгалтерской отчетности, какие нормативно-правовые акты используются при составлении бухгалтерского баланса, а так же проанализировать показатели бухгалтерского баланса. Требования по содержанию и форме 5 представления информации (текстовая часть, таблицы, рисунки, схемы) изложены в соответствующем разделе Методических рекомендаций. Раздел 2.3 должен содержать результаты горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса. В конце главы необходимо сделать небольшой вывод. В главе 3 приводятся рекомендации по совершенствованию составления и применения показателей бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта. Возможен анализ финансового состояния исследуемой организации на основе данных бухгалтерского баланса, методика расчета показателей экономической эффективности и расчеты, выполненные в соответствии с изложенной методикой. Расчетные данные следует представить в виде таблиц и диаграмм. Необходимо разработать рекомендации по повышению эффективности формирования показателей бухгалтерского баланса и укреплению финансового состояния исследуемой организации. Приложение обязательно должно содержать формы внутренних нормативных документов. Кроме того также могут быть приведены: схемы или таблицы из основной части дипломной работы; результаты выполнения контрольного примера; схемы документооборота; примеры классификаторов; формы первичных и результатных документов; распечатки меню, экранных форм ввода, получаемых отчетов; а также другие материалы дипломного проекта, кроме копий документов, не имеющих отношения к дипломному проектированию, рекламных сообщений, скриншотов. В одном приложении нельзя размещать различные по смыслу таблицы или рисунки. Не допускается дублирование в приложении материала, размещенного в основной части дипломного проекта. С детальным рассмотрением содержания каждого пункта, а также примерами схем и таблиц необходимо ознакомиться в «Методических указания по дипломному проектированию. При подготовке дипломного проекта вы можете пользоваться дополнительными литературными источниками, а также основной литературой, список которой приведен ниже. 4. Список литературы 6 1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51-ФЗ // Собрание законодательства РФ. - 1994. -№ 32. -Ст. 3301. 2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 № 117-ФЗ // Собрание законодательства РФ. –1998. – № 31. – Ст. 3824. 3. Федеральный закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ "О бухгалтерском учете" // Собрание законодательства РФ. – 2011. - N 50. - Ст. 7344. 4. Приказ Минфина России от 02.07.2010 № 66н "О формах бухгалтерской отчетности организаций". 5. Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 № 34н "Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации" (Зарегистрировано в Минюсте РФ 27.08.1998 № 1598)// Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти", № 23, 14.09.1998 6. Кесян С.В., Герасименко К.А., Ташу Э.Р. Отчет о финансовом положении, его сходства и различия с бухгалтерским балансом. В сборнике: Новые реалии в инновационном развитии экономической мысли Сборник научных статей по итогам V Международной научнопрактической конференции. 2017. С. 179-181. 7. Коробкова Е.В. Понятие и виды бухгалтерских балансов. В сборнике: Проблемы управления устойчивым развитием бизнес структур разных сфер деятельности Сборник научных трудов Международного экономического форума. Под общей редакцией Н.А. Лытневой. 2017. С. 327-331 8. Лымарь М.П. Сопоставление бухгалтерских балансов России и Китая. Международный бухгалтерский учет. 2016. № 12 (402). С. 29-40. 9. Мешкова Г.В. Использование бухгалтерских балансов для оценки перспектив предпринимательства. Интеграция наук. 2017. № 6 (10). С. 9395. Дата выдачи задания « 28» февраля 2019 г. подпись Научный руководитель Акжигитова А.Н подпись Студент ___________________ 7 Содержание Введение ............................................................................................................... 8 Глава 1. Бухгалтерский баланс хозяйствующего субъекта, его структура, содержание и предназначение – теоретические аспекты.............................. 10 1.1 Структура бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта ......... 10 1.2. Нормативно-правовое регулирование порядка формирования бухгалтерского баланса в России ................................................................ 27 1.3. Предназначение бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта .......................................................................................................... 34 Глава 2. Анализ бухгалтерского баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" .................. 45 2.1. Характеристика АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" ................................................ 45 2.2 Формирование показателей бухгалтерского баланса организации ... 48 2.3. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса ... 51 Глава 3. Оптимизация бухгалтерского баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" ....... 67 3.1. Группировка статей баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" ........................... 67 3.2. Разработка рекомендаций по совершенствованию формирования показателей бухгалтерского баланса .......................................................... 70 3.3. Экономическое обоснование предложений по совершенствованию формирования показателей бухгалтерского баланса ................................ 71 Заключение ........................................................................................................ 73 Список литературы ........................................................................................... 75 Приложение 1 .................................................................................................... 79 Приложение 2 .................................................................................................... 83 8 Введение Актуальность темы исследования. Бухгалтерский баланс является центральной формой финансовой отчетности и позволяет детально изучить структуру и состав имущества предприятия на отчетную дату, оборачиваемость текущих активов и ликвидность, наличие обязательств и собственного капитала, задолженность, их оценить состояние и дебиторскую динамику, и кредиторскую платежеспособность и кредитоспособность предприятия. Данные баланса позволяют эффективно оценить возможность размещения капитала предприятия, его самодостаточность для хозяйственной деятельности как текущую, так и предстоящую, структуру непосредственно, вышесказанного, и размер эффективность любой заемных их бухгалтерский средств, привлечения. баланс а также, Исходя является из самой информативной формой для оценки и анализа финансового состояния предприятия. Бухгалтерский баланс предприятия может изучить динамику изменений всего его имущества, подчеркнуть оборотные (мобильные) и внеоборотные (иммобилизированные) средства в его составе, исследовать изменения структуры имущества. Данные структурной динамики показывают долю участия всех видов имущества в совокупном изменении общих активов. Исследование совокупных активов позволяет сделать заключение о том, в какие активы вложены привлеченные новые финансовые ресурсы или какие активы за счет оттока финансовых ресурсов уменьшились. Исходя из этого, бухгалтерский баланс становится информативной основой всех последующих аналитических расчетов для принятия важных решений на предприятии. 9 Целью анализа баланса компании является получение реальных, качественных данных о финансовой устойчивости, доходности, ликвидности и платежеспособности предприятия. Только на основании глубокого и детального изучения информации возможно справедливо оценить деятельность компании, дать точные предложения руководству для принятия управленческих решений по улучшению и/или укреплению финансового состояния компании, принять оптимальные, наиболее благоприятные и научно–обоснованные финансовые, производственные и управленческие решения. Цель работы - изучить структуру, содержание и предназначение бухбаланса АО "Евроцемент" В соответствии с целью исследования были определены следующие задачи: 1. Рассмотреть теоретические основы методики анализа бухгалтерского баланса 2. Провести анализ основных показателей бухгалтерского баланса АО «Евроцемент» 3. Разработать рекомендации по совершенствованию формирования показателей бухгалтерского баланса Предметом исследования является информационно-аналитического обеспечение при анализе бухгалтерского баланса экономического субъекта. Объектом исследования выступает АО «Евроцемент». Теоретическая и методологическая основа исследования. В процессе изучения теоретической и методических основ были исследованы методические материалы, специальная литература, результаты исследований фундаментальных и прикладных научных работ как отечественных, так и зарубежных авторов, материалы научных и научно– 10 практических конференций по вопросам экономического анализа. В работе использовались документы бухгалтерской отчетности АО "Евроцемент". Глава 1. Бухгалтерский баланс хозяйствующего субъекта, его структура, содержание и предназначение – теоретические аспекты 1.1 Структура бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта Баланс представляет собой финансовый отчет, в котором сообщается об активах, обязательствах и собственном капитале компании в конкретный момент времени, и который служит основой для расчета ставок доходности и оценки структуры капитала . Это финансовый отчет, который дает представление о том, что компания имеет и должна, а также о сумме, вложенной акционерами. Он используется вместе с другими важными финансовыми отчетами, такими как отчет о финансовых результатах и отчет о движении денежных средств, при проведении фундаментального анализа или расчете финансовых коэффициентов. Активы, обязательства и собственный капитал перечислены на определенную дату, например, на конец финансового года. Баланс часто описывается как «снимок финансового состояния компании». Из четырех основных финансовых отчетов бухгалтерский баланс является единственным отчетом, который применяется к одному моменту времени календарного года предприятия. Стандартный баланс компании имеет две стороны: активы, слева, и финансирование, которое само состоит из двух частей, пассивы и собственный капитал, справа. Основные категории активов обычно указываются в первую очередь, и обычно в порядке ликвидности. 11 активами следуют обязательства. Разница между активами и обязательствами называется капиталом или чистыми активами или чистым капиталом или капиталом компании, и в соответствии с бухгалтерским уравнением чистая стоимость активов должна равняться активам за вычетом обязательств. [3] Другой способ взглянуть на уравнение баланса состоит в том, что совокупные активы равны обязательствам плюс собственный капитал. Рассмотрение уравнения таким образом показывает, как активы финансировались: либо заимствуя деньги (обязательства), либо используя деньги владельца (собственный капитал или акционерный капитал). Балансы обычно представлены с активами в одном разделе и пассивами и собственным капиталом в другом разделе. Активы, обязательства и акционерный капитал состоят из нескольких небольших счетов, которые разбивают специфику финансов компании. Эти учетные записи сильно различаются в зависимости от отрасли, и одни и те же условия могут иметь различные последствия в зависимости от характера бизнеса. В целом, однако, есть несколько общих компонентов, с которыми, вероятно, столкнутся инвесторы. Баланс представляет собой снимок, отражающий состояние финансов компании в данный момент времени. Само по себе это не может дать представление о тенденциях, которые развиваются в течение более длительного периода. По этой причине баланс должен сравниваться с данными предыдущих периодов. Его также следует сравнивать с другими предприятиями в той же отрасли, поскольку разные отрасли имеют уникальные подходы к финансированию. Собственный капитал - это деньги, принадлежащие владельцам бизнеса, то есть его акционерам. Он также известен как «чистые активы», поскольку он эквивалентен совокупным активам компании за вычетом ее обязательств, то есть долга, который он должен перед не акционерами. 12 Нераспределенная прибыль - это чистая прибыль, которую компания либо реинвестирует в бизнес, либо использует для погашения долга; остальное распределяется между акционерами в виде дивидендов. Акции - это ценные бумаги, которые компания либо выкупила, либо никогда не выпускала. Он может быть продан позднее, чтобы собрать деньги или зарезервирован для отражения враждебного поглощения . Некоторые компании выпускают привилегированные акции, которые будут перечислены отдельно от обыкновенных акций под акционерный капитал. Привилегированным акциям присваивается произвольная номинальная стоимость, как в некоторых случаях обыкновенных акций, которая не влияет на рыночную стоимость акций (часто номинальная стоимость составляет всего 1 р.). Счета "обыкновенных акций" и "привилегированных акций" рассчитываются путем умножения номинальной стоимости на количество выпущенных акций. Дополнительный оплаченный капитал или избыток капитала представляет собой сумму, которую акционеры инвестировали сверх счетов «обыкновенных акций» или «привилегированных акций», которые основаны на номинальной стоимости, а не на рыночной цене. Собственный капитал напрямую не связан с рыночной капитализацией компании: последняя основана на текущей цене акций, а оплаченный капитал - это сумма приобретенного капитала по любой цене. Формально акционерный капитал является частью обязательств компании: это средства, которые «должны» акционерам (после оплаты всех других обязательств); обычно, однако, «обязательства» используются в более ограничительном смысле обязательств, исключая акционерный капитал. Баланс активов и пассивов (включая акционерный капитал) не является совпадением. Записи значений каждого счета в балансе ведутся с использованием системы бухгалтерского учета, известной как двойная бухгалтерия . В этом смысле собственный капитал по построению должен 13 быть равен активам за вычетом обязательств, и, таким образом, акционерный капитал считается остаточным. Что касается статей в разделе капитала, необходимо следующее раскрытие информации: Описание прав, предпочтений и ограничений акций Собственные акции, включая акции дочерних и зависимых компаний Акции зарезервированы для выпуска по опционам и контрактам Описание характера и назначения каждого резерва в пределах капитала владельцев Подтверждение баланса - это процесс бухгалтерского учета, проводимый предприятиями на регулярной основе для подтверждения того, что остатки, хранящиеся в первичной учетной системе (например, SAP, Oracle, другие ERP), сверяются (в балансе) с балансом и записи о транзакциях, хранящиеся в тех же или вспомогательных подсистемах. Подтверждение баланса включает в себя несколько процессов, включая сверку (на уровне транзакций или на уровне баланса) счета, процесс проверки сверки и любой соответствующей подтверждающей документации и формальную сертификацию (выписку) счета в заранее определенной форме. движимый корпоративной политикой. Подтверждение баланса - это важный процесс, который обычно проводится на ежемесячной, ежеквартальной и годовой основе. Полученные результаты помогают сформировать нормативный баланс отчетности по обязательствам организации. Исторически, обоснование баланса было полностью ручным процессом, управляемым электронными таблицами ,электронной почтой и ручным мониторингом разработаны и программные отчетностью. решения, В последние годы обеспечивающие были уровень автоматизации процессов, стандартизации и расширенного контроля для обоснования баланса или процесса сертификации счетов. Эти решения 14 подходят для организаций с большим количеством учетных записей и / или персонала, вовлеченного в процесс обоснования баланса, и могут использоваться для повышения эффективности, повышения прозрачности и снижения рисков. Обоснование баланса является ключевым контрольным процессом в оценке риска сверху вниз. Т.о. бухгалтерский баланс - это финансовый отчет для расчета финансовых коэффициентов. Бухгалтерский баланс является бесценной информацией для инвесторов и аналитиков; однако у него есть некоторые недостатки. Поскольку это всего лишь моментальный снимок, он может использовать только разницу между этой точкой и временем и другим моментом времени в прошлом. Поскольку оно является статичным, многие финансовые коэффициенты основаны на данных, включенных как в бухгалтерский баланс, так и в более динамичный отчет о финансовых результатах и отчет о движении денежных средств, чтобы получить более полную картину того, что происходит с бизнесом компании. Различные системы учета и способы учета амортизации и запасов также изменят данные, отраженные в балансе. Из-за этого у менеджеров есть некоторая способность играть в числа, чтобы выглядеть более выгодно. Обратите внимание на сноски баланса, чтобы определить, какие системы используются в их учете, и следить за красными флагами. Бухгалтерский баланс является важным документом для инвесторов и аналитиков. Для получения дополнительной информации о балансе, изучите больше о том, как читать балансы, всегда ли балансы балансируют и как оценить баланс компании Баланс представляет собой финансовый отчет, в котором сообщается об активах, обязательствах и собственном капитале компании в конкретный момент времени, и он служит основой для расчета ставок 15 доходности и оценки структуры капитала. Это финансовый отчет, который дает представление о том, что компания имеет и должна, а также о сумме, вложенной акционерами. Он используется вместе с другими важными финансовыми отчетами, такими как отчет о финансовых результатах и отчет о движении денежных средств, при проведении фундаментального анализа или расчете финансовых коэффициентов. Активы, обязательства и собственный капитал состоят из нескольких небольших счетов, которые разбивают особенности финансов компании. Эти учетные записи сильно различаются в зависимости от отрасли, и одни и те же условия могут иметь различные последствия в зависимости от характера бизнеса. В целом, однако, есть несколько общих компонентов, с которыми могут столкнуться инвесторы. Состояние финансов компании в данный момент времени. Само по себе это не может дать представление о тенденциях, которые развиваются в течение более длительного периода. По этой причине баланс должен сравниваться с данными предыдущих периодов. Его также следует сравнивать с другими предприятиями в той же отрасли, поскольку разные отрасли имеют уникальные подходы к финансированию. Из баланса можно вывести ряд соотношений, помогающих инвесторам понять, насколько здорова компания. К ним относятся отношение долга к собственному капиталу и коэффициент кислотного теста, а также многие другие, используемые для оценки бизнеса. Баланс представляет собой снимок, отражающий состояние финансов компании (что она имеет и должна) на дату публикации. Фундаментальные аналитики используют балансы вместе с другими финансовыми отчетами для расчета финансовых коэффициентов. 16 В пределах сегмента активов счета перечислены сверху вниз в порядке их ликвидности, то есть легкости, с которой они, которые не могут. Общий порядок счетов в текущих активах: Денежные средства и их эквиваленты являются наиболее ликвидными активами и могут включать казначейские векселя и краткосрочные депозитные сертификаты, а также твердую валюту. Ценные бумаги - это долевые и долговые ценные бумаги, для которых существует ликвидный рынок Дебиторская задолженность относится к деньгам, которые клиенты должны компании, возможно, включая резерв по сомнительным счетам, поскольку можно ожидать, что определенная часть клиентов не будет платить. Товарно-материальные запасы - это товары, имеющиеся в наличии для продажи, которые оцениваются по более низкой цене или по рыночной цене. Предоплаченные расходы представляют собой уже оплаченную стоимость, такую как страховка, рекламные контракты или аренда. Долгосрочные активы включают в себя следующее: Долгосрочные инвестиции - это ценные бумаги, которые не будут или не могут быть ликвидированы в следующем году. Основные средства включают землю, машины, оборудование, здания и другие долговременные, как правило, капиталоемкие активы. Нематериальные активы включают нефизические (но все еще ценные) активы, такие как интеллектуальная собственность и гудвилл. В целом, нематериальные активы перечислены в бухгалтерском балансе только в том случае, если они приобретены, а не разработаны собственными силами. Таким образом, их ценность может быть сильно 17 занижена - например, без учета всемирно признанного логотипа - или просто чрезмерно завышена. Обязательства - это деньги, которые компания должна внешним сторонам, от счетов, которые она должна платить поставщикам, до процентов по облигациям, которые она выдавала кредиторам для аренды, коммунальных услуг и заработной платы. Текущие обязательства - это те обязательства, которые должны быть выплачены в течение одного года и перечислены в порядке их наступления. Долгосрочные обязательства подлежат оплате в любой момент по истечении 12 месяцев. - Счета текущих обязательств могут включать: - текущая часть долгосрочной задолженности - банковская задолженность - проценты к выплате - аренда, налог, коммунальные услуги - заработная плата - предоплата клиентов - дивиденды к выплате и другие - Долгосрочные обязательства могут включать: - Долгосрочный долг: проценты и основная сумма по выпущенным облигациям - Обязательства перед пенсионным фондом: деньги, которые компания должна платить на пенсионные счета своих сотрудников - Обязательство по отложенному налогу: налоги, которые были начислены, но не будут выплачены в течение другого года (кроме сроков, этот показатель согласовывает различия между требованиями к финансовой отчетности и способом оценки налога, таким как расчеты амортизации) 18 Некоторые обязательства считаются вне баланса, что означает, что они не появятся в балансе. Собственный капитал - это деньги, принадлежащие владельцам бизнеса, то есть его акционерам. Он также известен как «чистые активы», поскольку он эквивалентен совокупным активам компании за вычетом ее обязательств, то есть долга, который она имеет перед не акционерами. Нераспределенная прибыль - это чистая прибыль, которую компания либо реинвестирует в бизнес, либо использует для погашения долга; остальное распределяется между акционерами в виде дивидендов. Казначейские акции - это акции, которые компания либо выкупила, либо никогда не выпускала. Он может быть продан позднее, чтобы собрать деньги или зарезервирован для отражения враждебного поглощения. Дополнительный оплаченный капитал или избыток капитала представляет собой сумму, которую акционеры инвестировали сверх счетов «обыкновенных акций» или «привилегированных акций», которые основаны на номинальной стоимости, а не на рыночной цене. Собственный капитал напрямую не связан с рыночной капитализацией компании: последняя основана на текущей цене акции, а оплаченный капитал - это сумма капитала, которая была приобретена по любой цене. Различные учетные системы и способы учета амортизации и запасов также изменят данные, отраженные в балансе. Из-за этого у менеджеров есть некоторая способность играть в числа, чтобы выглядеть более выгодно. Обратите внимание на сноски баланса, чтобы определить, какие системы используются в их учете. Финансовая отчетность - баланс, отчет о финансовых результатах является основным источником данных для анализа инвестиционной стоимости ее акций. Фондовым инвесторам, как самодельным, так и тем, кто следует указаниям профессионала в области инвестиций, не нужно быть аналитиками для анализа финансовой отчетности. Сегодня 19 существует множество источников независимых фондовых исследований, как онлайн, так и в печатных изданиях, которые могут сделать для вас «анализ чисел». Тем не менее, если вы собираетесь стать серьезным фондовым инвестором, необходимо базовое понимание основ использования финансовой отчетности. Ознакомимся с общей структурой баланса. Баланс компании состоит из активов, обязательств и капитала. Активы представляют собой ценные вещи, которыми владеет и владеет компания, или то, что будет получено и может быть оценено объективно. Обязательства - это то, что компания должна другим - кредиторам, поставщикам, налоговым органам, сотрудникам и т. д. Это обязательства, которые должны быть выплачены при определенных условиях и временных рамках. Акционерный капитал компании представляет собой нераспределенную прибыль и средства, внесенные ее акционерами, которые принимают неопределенность, связанную с риском владения, в обмен на то, что, как они надеются, будет хорошим возвратом их инвестиций. Связь этих статей выражается в фундаментальном уравнении баланса: Активы = Обязательства + Собственный капитал Смысл этого уравнения важен. В целом, рост продаж, будь быстрым или медленным, диктует большую базу активов - более высокие уровни запасов, дебиторской задолженности и основных средств (имущества и оборудования). По мере роста активов компании ее обязательства и/или собственный капитал также имеют тенденцию к росту, чтобы ее финансовое положение оставалось сбалансированным. То, как активы поддерживаются или финансируются за счет соответствующего роста кредиторской задолженности, долговых обязательств и собственного капитала, многое говорит о финансовом 20 состоянии компании. Пока достаточно сказать, что в зависимости от вида деятельности и отраслевых характеристик компании наличие разумного сочетания обязательств и собственного капитала является признаком финансово здоровой компании. Хотя это может быть чрезмерно упрощенным взглядом на фундаментальное уравнение бухгалтерского учета, инвесторы должны рассматривать гораздо большую стоимость капитала по сравнению с обязательствами как показатель положительного инвестиционного качества, поскольку наличие высокого уровня долга может увеличить вероятность того, что бизнес столкнется с финансовыми проблемами Стандартные соглашения об учете представляют бухгалтерский баланс в одном из двух форматов: форма счета (горизонтальное представление) и форма отчета (вертикальное представление). Большинство компаний предпочитают вертикальную форму отчета, которая не соответствует типичному объяснению в инвестиционной литературе баланса как наличие "двух сторон", которые уравновешивают. В упомянутых выше разделах активов счета перечислены в порядке убывания их ликвидности (насколько быстро и легко они могут быть конвертированы в денежные средства). Аналогичным образом, обязательства перечислены в порядке их очередности к оплате. В финансовой отчетности термины «текущий» и «долгосрочный» являются синонимами терминов «краткосрочный» и «долгосрочный» соответственно и используются взаимозаменяемо. Не должно быть удивительно, что разнообразие представленных акций публичных компаний отражено в отчетах о балансе. Бухгалтерские балансы коммунальных служб, банков, страховых компаний, брокерских и инвестиционных банковских компаний и других специализированных предприятий в представлении счетов значительно отличаются от тех, которые обычно обсуждаются в инвестиционной литературе. В этих 21 случаях инвестору придется делать скидки и / или откладывать на экспертов. Наконец, существует небольшая стандартизация номенклатуры счетов. Например, даже баланс имеет такие альтернативные названия, как «отчет о финансовом положении» и «отчет о состоянии». Балансовые счета страдают от этого же явления. К счастью, инвесторы имеют легкий доступ к обширным словарям финансовой терминологии, чтобы прояснить незнакомую запись в учетной записи. Баланс представляет финансовое положение компании за один день наконец финансового года, например, последний день ее отчетного периода, который может отличаться от нашего более привычного календарного года. Компании обычно выбирают конечный период, который соответствует времени, когда их деловые операции достигли самой низкой точки в их годовом цикле, который называется их естественным рабочим годом. В отличие от этого, доходов и денежных потоков отчетность отражает деятельность компании по всему финансовый год - 365 дней. Учитывая эту разницу во времени, при использовании данных из бухгалтерского баланса (сродни фотографическому снимку) и отчетов о доходах/движении денежных средств (сродни фильму) более точным и практикой аналитиков является использование среднее значение для суммы баланса. Эта практика называется «усреднением» и включает взятие показателей на конец года (например, 2017 и 2018 гг.). Скажем, для совокупных активов, сложение их и деление общей суммы на два. Это упражнение дает нам приблизительное, но полезное приближение балансовой суммы за весь 2018 год, которая представляет собой число отчета о прибылях и убытках, скажем, чистого дохода. В нашем примере, число для общих активов на конец 2018 года будет завышать сумму и 22 искажать соотношение доходности активов (чистая прибыль/общие активы). Поскольку финансовая отчетность компании является основой для анализа инвестиционной стоимости акций, проведенное нами обсуждение должно дать инвесторам «общую картину» для понимания основ бухгалтерского баланса. Анализ бухгалтерской отчетности включает анализ всех ее форм, включая пояснительную записку и итоговую часть аудиторского заключения. Бухгалтерский баланс отражает финансовое состояние компании и является неотъемлемой частью финансовой отчетности. Бухгалтерский баланс, также известный как отчет о финансовом состоянии, дает представление о состоянии компании. Он говорит, сколько компании принадлежит (ее активы), и сколько она должна (ее обязательства). Разница между тем, что ему принадлежит, и тем, что он должен, заключается в его собственном капитале, который также обычно называют «чистыми активами» или «акционерным капиталом». Бухгалтерский баланс много рассказывает инвесторам об основных принципах компании: сколько долгов у компании, сколько ей нужно взыскать с клиентов (и как быстро это происходит), сколько у нее денежных средств и эквивалентов и какие средства у компании со временем Активы. Существует два основных типа активов: оборотные активы и внеоборотные активы. Текущие активы могут быть израсходованы или преобразованы в денежные средства в течение одного бизнес-цикла обычно рассматриваются как двенадцать месяцев. В бухгалтерском балансе находятся три очень важные статьи текущих активов: денежные средства, запасы и дебиторская задолженность. Инвесторов обычно привлекают компании, у которых на балансе много денег. В конце концов, 23 наличные деньги защищают от трудностей, а также дают компаниям больше возможностей для будущего роста . Растущие денежные резервы часто сигнализируют о хороших результатах деятельности компании. Действительно, это показывает, что деньги накапливаются так быстро, что у менеджмента нет времени, чтобы выяснить, как их использовать. Сокращение наличных денег может быть признаком проблемы. Тем не менее, если куча денег является более или менее постоянной характеристикой баланса компании, инвесторы должны спросить, почему деньги не используются. Наличные могут быть там, потому что у менеджмента исчерпаны инвестиционные возможности или слишком недальновидно, чтобы знать, что делать с деньгами. Запасы - это готовая продукция, которая еще не продана. Как инвестор, вы хотите знать, не слишком ли много денег у компании в инвентаре. Компании имеют ограниченные средства для инвестирования в запасы. Чтобы получить наличные для оплаты счетов и получения прибыли, они должны продавать товары, которые они приобрели у поставщиков. Товарооборот ( стоимость проданных товаров, деленная на средний запас) измеряет, насколько быстро компания перемещает товары через склад к покупателям. Если запас растет быстрее, чем продажи, это почти всегда является признаком ухудшения фундаментальных показателей. Дебиторская задолженность является непогашенной (непогашенные счета). Анализ скорости, с которой компания собирает свои долги, может многое рассказать о ее финансовой эффективности. Если период сбора компании растет дольше, это может означать проблемы в будущем. Компания может позволить клиентам увеличить свой кредит, чтобы распознать рост продаж, что может привести к проблемам в будущем, особенно если клиенты столкнутся с финансовым кризисом. Получить деньги сразу же предпочтительнее, чем ждать их, поскольку часть того, что должно, может никогда не получить деньги. Чем быстрее компания заставит своих клиентов совершать 24 платежи, тем быстрее у нее появятся денежные средства для оплаты заработной платы, товаров, оборудования, займов и, самое главное, дивидендов и возможностей для роста. Внеоборотные активы определяются как все, что не классифицируется как текущий актив. Это включает в себя элементы, которые основные средства, такие как основных средств. Если компания не испытывает финансовых затруднений и не ликвидирует активы, инвесторам не нужно обращать слишком много внимания на основные средства. Поскольку компании часто не могут продать свои основные средства в течение разумного периода времени, они отражаются в балансе по себестоимости независимо от их фактической стоимости. В результате компании могут значительно увеличить это число, оставив инвесторам сомнительные и трудно сопоставимые показатели активов. Обязательства. Существуют текущие обязательства и внеоборотные обязательства. Текущие обязательства - это обязательства, которые фирма должна оплатить в течение года, такие как платежи поставщикам. В то же время долгосрочные обязательства представляют собой то, что компания должна за год или более. Как правило, долгосрочные обязательства представляют собой долги банков и держателей облигаций. Обычно хотят видеть управляемую сумму долга. Когда уровень задолженности падает, это хороший знак. Вообще говоря, если у компании больше активов, чем пассивов, то она находится в приличном состоянии. В отличие от этого, компания с большим объемом обязательств по отношению к активам должна рассматриваться с большей тщательностью. Наличие слишком большого долга по сравнению с денежными потоками, необходимыми для оплаты процентов и погашения долга, является одним из способов банкротства компании. Собственный капитал. Собственный капитал представляет собой то, чем владеют акционеры, поэтому его часто называют акционерным 25 капиталом. Как описано выше, собственный капитал равен совокупным активам за вычетом совокупных обязательств. Двумя важными статьями собственного капитала являются оплаченный капитал и нераспределенная прибыль. Оплаченный капитал это сумма денег, которую акционеры заплатили за свои акции, когда акции были впервые предложены общественности. Это в основном представляет, сколько денег фирма получила, когда она продала свои акции. Другими словами, нераспределенная прибыль - это сумма денег, которые компания решила реинвестировать в бизнес, а не платить акционерам. Инвесторы должны внимательно посмотреть, как компания использует нераспределенный капитал и как компания получает прибыль от него. Большая часть информации о долгах может быть найдена в балансе, но некоторые активы и долговые обязательства там не раскрываются. Для начала компании часто обладают трудноизмеримыми нематериальными активами. Корпоративная интеллектуальная собственность (такие как патенты, товарные знаки, авторские права и бизнес-методологии), гудвилл и узнаваемость бренда - все это общие активы на современном рынке. Но они не указаны в балансовых отчетах компании. Существует также забалансовая задолженность, о которой следует знать. Это форма финансирования, при которой крупные капитальные затраты исключаются из бухгалтерского баланса компании с помощью различных методов классификации. Компании будут часто использовать внебалансовое финансирование для поддержания низкого уровня долга. Денежные средства. Любая компания с большим количеством наличных денег является гарантией для инвесторов, что компания должна быть в состоянии выжить во время спада, а также расширяться во время бума. Если денежные средства на акцию превышают цену акции, это может быть потенциальная чистая прибыль. 26 Дебиторская задолженность является показателем того, может ли компания получить свои платежи. Если дебиторская задолженность уменьшилась по сравнению с предыдущими годами, компания смогла собрать свои деньги. Если этот показатель постоянно растет, компания либо готова продать кому-либо, либо компания стала проявлять снисходительность в своих платежных политиках для клиентов, что может привести к инфляции доходов, что впоследствии вызовет неприятные сюрпризы. Запасы также следует сравнивать со стоимостью товара. Этот индикатор запасов является надежным признаком того, будет ли спотыкаться производитель или розничная компания, если разница будет существенной. Отложенные налоги на прибыль и дебиторская задолженность по налогу на прибыль не должны рассматриваться как часть активов компании. Они не добавляют никакой ценности операциям бизнеса. Надеемся, что эти цифры сохраняются на низком уровне и не включаются слишком часто. Компании нужны все деньги, которые она должна получить. Не следует ждать, пока налоги будут получены без интереса со стороны правительства и, соответственно, переплачивать их. Основные средства – это актив, который является неликвидным и его обычно учитывают при ликвидации предприятия. Если предприятие имеет во владении землю, дополнительным исследованием будет уточнение рыночной стоимости земли на дату ликвидации. Гудвилл (goodwill – деловые связи, репутация компании, т.е. нематериальный актив) лучше всего игнорировать. Никакой материальной ценности не существует, и обесценивание, как правило, всегда возникает из-за слишком высокого гудвилла. 27 Обязательства очень похожи на раздел активов. Есть платежи, которые должны быть сделаны, и если это число увеличивается, компания не оплачивает их счета. Качество активов – это то, о чем необходимо всегда спрашивать себя, когда изучается баланс. Таким образом, все заявленное имущество и оборудование, вероятно, связано со столами, мебелью, компьютерами и другими предметами торгового оборудования. Ничего, что может дать полную стоимость. Наличные деньги помогают компаниям выживать и расти. 1.2. Нормативно-правовое регулирование порядка формирования бухгалтерского баланса в России Первый уровень (законодательный) это Федеральный закон от 6 декабря 2011 г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете». В рассматриваемом законе определение бухгалтерской отчетности дано достаточно четко, установлены главные требования к ведению бухгалтерского учета, бухгалтерской документации и регистрации, а также обозначена система регулирования бухгалтерского учета. Документами второго уровня (нормативными документами) регламентируются вопросы бухгалтерского учета отдельных объектов и раскрытия сведений о них в бухгалтерской отчетности. К данным документам относят систему Положений по бухгалтерскому учету, которые определяют правила отражения в бухгалтерском учете информации о различных объектах учета и перечень показателей, которые должны быть раскрыты в бухгалтерской отчетности. Главным и основным Положением, раскрывающим содержание бухгалтерской отчетности и требования, предъявляемые к ней, является 28 ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации». Это положение определяет правила оценки статей бухгалтерской отчетности, в частности бухгалтерского баланса, и состав информации, сопровождающей бухгалтерской отчетности [19]. Методика учета и отражения в бухгалтерском балансе отдельных операций устанавливается документами третьего, уровня (методическими). К ним относят: – План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкцию по его применению (приказ Минфина РФ от 31.10.2000 г. № 94н); – Формы бухгалтерской отчетности организаций (утв. приказом Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н); – Методические указания по инвентаризации имущества и финансовых обязательств (утв. приказом Минфина России от 13.06.1995 г. № 49) и др. IV уровень нормативного регулирования – представляет собой рабочие документы организаций, которые устанавливают правила ведения отчетности и бухгалтерского учета на базе выбора одного из способов, предложенных Минфином России. В первую очередь, это учетная политика, которая разрабатывается и утверждается в соответствии с требованиями ПБУ 1/2008 «Учетная политика организации». В связи с тем, что выбранные варианты оценки имущества и обязательств, а также изменения могут оказать непосредственное влияние на показатели бухгалтерского баланса, организации должны раскрывать существенные способы и приемы ведения бухгалтерского учета в пояснительной записке, которая входит в состав годовой бухгалтерской отчетности. Из этого следует, что бухгалтерский баланс – это способ отображения в денежной оценке имущества компании по составу и источникам его финансирования на определенную дату. Баланс определяет 29 состав и структуру имущества компании. Нормативное регулирование формирования показателей бухгалтерского баланса происходит на четырех уровнях. Что касается второго пункта (российские стандарты бухгалтерского учета, план счетов и другие правила бухгалтерского учета), то законодательство (довольно большое и последовательное) распределено между Приказами и приложениями Министерства финансов по требованиям бухгалтерского учета. Ответственность за установление стандартов бухгалтерского учета лежит на Центральном банке Российской Федерации (ЦБ) в случае банков и других кредитных учреждений, Министерстве финансов в случае других предприятий. Следует отметить, что концепция бухгалтерского учета в России в течение достаточно долгого времени кардинально отличалась от существующей международной практики. Главное отличие состояло в различных целях бухгалтерского учета, бухгалтерском наследии традиции, которая подчеркивает сам аспект бухгалтерского учета для соблюдения налоговых и административных норм, а не для раскрытия и сопоставимости финансовой отчетности. Стало быть, в российской системе бухгалтерского учета балансовые операции до сих пор строго классифицируются в соответствии с их юридической природой, а не (как это установлено МСФО) в соответствии с их экономической природой. Не случайно сегодня российский бухгалтерский учет регулируется государственным законодательством, а не практикой профессиональных бухгалтерских органов. При этом процедуры бухгалтерского учета в Российской Федерации находятся в ускоренном согласовании с международными стандартами, и завершение этого процесса было поставлено в качестве цели на 2004 год. В 2004 году проект закона, предусматривающий обязательное применение 30 МСФО социально значимыми компаниями (совместными – акционерные общества, организации, работающие с финансовыми средствами юридических и физических лиц, а также все общества с публичным участием) были одобрены Государственной Думой. Полный переход на бухгалтерский учет в соответствии с МСФО был установлен законом на 2008 год. Нельзя забывать и про Указ Министерства финансов № 154 от 27 ноября 2006 года, в котором утверждены стандарты учета активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте (N3 / 2006, который заменяет предыдущий N3 / 2000). Новые правила требуют переоценки активов и обязательств, учитываемых ежемесячно и подлежащих оплате в иностранной валюте, а также активов и обязательств, подлежащих оплате в рублях, но учитываемых в иностранной валюте. Для целей бухгалтерского учета результаты переоценки следует рассматривать как «курсовые разницы» и разделить на две категории, перечисленные выше (подлежащие оплате, т. е. в иностранной валюте или в рублях). На сегодняшний день стало ясно, что международная торговля все больше подталкивает компании рассматривать мир как уникальный, единый рынок. А именно, мы стали свидетелями значительного развития финансовых рынков, которое побудило компании оптимизировать свои финансовые структуры и минимизировать капитальные затраты для поиска международных инвесторов, а также введения единой валюты (евро) несколько лет назад. В этом контексте финансовая отчетность оказалась недостаточной для поддержки принятия экономических решений из-за различий в законодательстве разных стран. Эти различия препятствовали сопоставимости между балансами и обязывали компании, которые выходили на международные рынки, составлять много новых документов. 31 Возникла необходимость разработать прогрессивный подход к языку бухгалтерского учета международным прозрачность, для передачи инвесторам надежность, и исчерпывающей гарантировать возможность информации экономическую сравнения и упростить административные процессы. Это унификация стандартов бухгалтерского учета, под которой мы подразумеваем максимально «необходимость возможной побуждать степени отдельные использовать компании формальные в и существенные принципы однородного характера в своих методах бухгалтерского учета, не ожидая полного единообразия». Конкурентоспособность и эффективность рынков капитала зависят от многих факторов, таких как высокое качество, прозрачность и сопоставимость финансовой информации, производимой компаниями. Исходя из этого, целью является принятие конвергентных стандартов бухгалтерского учета с широким международным признанием. С семидесятых годов это было целью правил Европейской комиссии 78/660 / CEE, 83/349 / CEE, 86/635 / CEE, 91/674 / CEE. Эти правила относятся к различным моделям редактирования и публикации балансов и сводных ведомостей компаний, чтобы усилить сравнение и позволить заинтересованным сторонам изучать, понимать и анализировать балансы предприятий, действующих в разных странах. Было много элементов, которые не позволяли эффективно согласовать документы, хотя в этих правилах мы впервые имеем расшифровку некоторых постулатов, таких как справедливая стоимость, ответственность и непротиворечивость балансов, которые до этого были лишь частично осуществлено европейскими странами и введено дополнительное примечание, как неотъемлемая часть этого документа. ЕС фактически признал и представил европейским странам возможность выбора из разных возможностей. Эта возможность широко 32 использовалась национальными законодателями «для ограничения разрыва в отношении принятой практики бухгалтерского учета на местах». Кроме того, мы должны считать жесткость и общность норм недостаточными для развития финансовых инструментов и рынков, экономической деятельности и лучших методов бухгалтерского учета. С этой целью, в 1995 году, ЕС Communication n. 508/95 / CEE под названием «Гармонизация подотчетности: новая стратегия для процесса гармонизации счетов». Эта мера обозначила поворотный момент в политике гомогенизации и финансово-экономических связях европейских предприятий: она фактически решила содействовать торговой деятельности компаний, имеющих международный уклон, используя уникальный блок принципов бухгалтерского учета. По этой причине они были основными координационными центрами: а) устранение существующих пробелов между европейскими нормативными предписаниями и потребностями международного рынка капитала; б) продолжение мероприятий, направленных на улучшение сопоставимости балансов; в) участие ЕС в международных дискуссиях по гармонизации подотчетности; d) создание европейского организма для нормализации подотчетности с целью проверки сопоставимости между международными стандартами бухгалтерского учета и европейскими директивами. Позже ЕС почувствовал необходимость принять единственный в своем роде международный язык бухгалтерского учета посредством использования выпущенных Международных IASC (Комитет стандартов по бухгалтерского международным учета, стандартам бухгалтерского учета). В марте 2000 года Европейская комиссия была приглашена в Лиссабон, чтобы оперативно определить совокупность высококачественных и простых в использовании эффективной интеграции европейских рынков капитала. стандартов для 33 Принятие международных стандартов бухгалтерского учета в европейских странах было предписано на двух разных уровнях. Прежде всего, правила немедленного применения в европейских государствах (п. 1606/2002 / CEE) призвали IAS составлять бухгалтерские балансы с января 2005 года, вместе признавая и расширяя их для применения к другим формам бизнеса. Во-вторых, европейские государства были вынуждены откорректировать внутренние правила в финансовых ведомостях, чтобы снизить вероятность несовместимости с МСБУ в соответствии с Директивой о внедрении. В 2001 году, после глубокого процесса реструктуризации органов, которые до этого занимались разработкой стандартов бухгалтерского учета, была создана МПК, независимая некоммерческая организация, управляемая 19 попечителями из разных географических областей и разных профессий, в которой следующие организации зависят: Board Совет по Международным стандартам финансовой отчетности (IASB) имеет задачу по разработке и принятию международных стандартов бухгалтерского учета, которые получают новое название Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО), в то время как ранее выпущенные принципы сохраняют прежнее название Международного стандарта бухгалтерского учета (IAS) ; IASC и IASB рекомендации относительно определения приоритетов, которым необходимо следовать, и выпуска стандартов и последствий, вытекающих из их принятия; Committee Международный комитет по интерпретации финансовой отчетности (IFRIC) помогает СМСФО в предоставлении окончательных толкований относительно бухгалтерского учета. применения международных стандартов 34 1.3. Предназначение бухгалтерского баланса хозяйствующего субъекта Переход к рыночным отношениям, возникновение международных финансовых связей сделали актуальным совершенствование бухгалтерского учета в России и его приближение к Международным стандартам финансовой отчетности (МСФО). На Западе считают, что бухгалтерский учет и отчетность в России не отвечают международным стандартам, концепциям, постулатам и принципам бухгалтерского учета, принятым в странах с развитой экономикой. Однако в мире трудно найти хотя бы одну страну, которая строила бы свою национальную систему бухгалтерского учета, основываясь полностью только на международных стандартах. Чаще всего это компромисс между международными стандартами бухгалтерского учета и особенностями национальных бухгалтерских школ тех стран, представители которых участвуют в разработке международных стандартов. Бухгалтерский баланс - это отчет о признании текущих позиций имеющихся активов и обязательств любой компании. Готовясь к планам на будущее, одна компания может серьезно рассмотреть результат из баланса. Есть несколько специфических характеристик этого утверждения: Это не учетная запись: бухгалтерский баланс - это не любая учетная запись, с которой нужно начинать, например, учетная запись о прибылях и убытках. Есть две стороны, чтобы делать записи и подсчитывать между ними, но это заявление, а не любой счет. Некоторые учетные записи зачисляются под него, но не все. Уведомление об активах и обязательствах. Баланс поможет уведомить о текущих и доступных активах и обязательствах компании. Чтобы подготовить баланс, необходимо ввести обязательства в качестве кредита, а активы в качестве дебетового счета в его сторонах. В конце концов обе стороны будут подсчитывать. 35 Существуют определенные другие счета, которые необходимы для создания баланса. Это торговые счета и счета прибылей и убытков. Торговый счет предоставит сумму валовой прибыли или убытка, а счет прибылей и убытков - сумму чистой прибыли или убытка. Существуют определенные периоды времени, определяемые руководством компании, когда другие записи будут готовы для размещения по бокам. Обычно это делается минимум после шести месяцев. Компания может выбрать заполнение баланса, ведя учет после окончания календарного года или года оценки. Понимание доступных активов и обязательств. Когда составляется баланс, текущие активы и обязательства будут четко распределены по категориям, чтобы уведомить компанию об их наличии, например: 1. Ликвидные активы 2. Фиктивные активы 3. Основные средства 4. Текущие активы 5. Фиксированные обязательства 6. Текущие обязательства 7. Резервы 8. Фонды. Компания может создавать различные важные финансовые коэффициенты в зависимости от баланса. Это важная информация, так как она поможет в их решениях в будущих планах и методах. Есть законные причины для подготовки баланса. Это будет касаться не только активов и пассивов компании, но и текущего финансового положения бизнеса. Это обязательная часть любой фирмы, рассчитывающей после окончания календарного или оценочного года. Баланс относится к отчету о положении, в котором перечислены остатки активов, обязательств и собственного капитала, то есть капитала 36 предприятия, на указанную дату. В то время как активы показывают ресурсы, принадлежащие компании, обязательства и капитал показывают финансирование ресурсов. Составление бухгалтерского баланса возможно только тогда, когда составляется отчет о финансовых результатах за период, поскольку он адекватно отражает финансовое положение компании. Вот почему Отчет о финансовых результатах, Бухгалтерский баланс и Отчет о движении денежных средств вместе называются финансовой отчетностью. Бухгалтерский баланс отражает характер и стоимость активов и обязательств, а также положение капитала на данную дату. Он может быть подготовлен с учетом дебетового и кредитового остатков на реальных и лицевых счетах в соответствии с пробным балансом. Дебетовое сальдо реального счета является показателем актива фирмы, тогда как кредитное сальдо лицевого счета является показателем пассива. Собственный капитал и обязательства указывают, что фирма «должна» другим. Акционерные фонды показывают вклад акционера в фирму в любой форме. Акционерный капитал - часть капитала фирмы, привлеченная от выпуска акций. Он включает в себя акционерный капитал и привилегированный акционерный капитал . Резервы и излишки покрывают нераспределенную прибыль и премию за акции. Он включает в себя резервы капитала, резервы выкупа долговых обязательств, общий резерв, резерв переоценки и излишки. Обязательства, которые могут быть погашены по истечении одного года с даты представления отчетности, называются внеоборотными обязательствами. 37 Долгосрочные займы – это срочные займы от банков и финансовых учреждений, срок погашения которых превышает один год. Отложенное налоговое обязательство возникает, когда сумма, разрешенная для целей налогообложения, превышает сумму, указанную в финансовой отчетности. Резервы на выплаты работникам подпадают под долгосрочные резервы. В них входят резервный фонд, инкассация, пособия, пенсионный фонд и т. д. Текущие обязательства - это краткосрочные обязательства, которые должны быть погашены в течение одного года или менее. Займы, подлежащие погашению в течение одного года, называются краткосрочными займами и включают в себя коммерческие бумаги, займы на оборотный капитал, корпоративные депозиты и т. д. Сумма, причитающаяся поставщикам, у которых товары покупаются в кредит, называется торговой кредиторской задолженностью. Она включает в себя различные кредиты и счета к оплате. Краткосрочные резервы - относятся к резервам, сделанным фирмой в отношении дивидендов и налогов. Активы - это ресурсы, принадлежащие фирме, которые обеспечивают будущие экономические выгоды. Активы, которые остаются у предприятия более года, являются внеоборотными активами. Активы, приобретенные компанией для долгосрочного использования и быстро не конвертируемые в денежные средства, называются основными средствами. Активы, которые используются в их физической форме, называются материальными активами. Они включают в себя землю, здания, транспортные средства, мебель, заводы и т. д. 38 Активы без физической формы и структуры называются нематериальными активами, такие как авторское право, патент, товарный знак, дизайн, программное обеспечение и т. д. Долгосрочные инвестиции состоят из финансовых ценных бумаг других компаний, таких как акции, долговых обязательств, облигаций и так далее. Долгосрочные кредиты и авансы: кредиты и авансы, предоставленные дочерним компаниям, ассоциированным компаниям, подпадают под эту категорию. Активы, которые можно конвертировать в денежные средства в течение одного года или менее, являются текущими активами. Пакеты акций взаимных фондов, обычно на короткий срок, называются текущими инвестициями. К запасам товаров относятся сырье, незавершенное производство и готовые изделия. Торговая дебиторская задолженность - сумма, которую клиенты должны фирме, которой проданы товары, но еще не оплачены. Денежные средства и их эквиваленты включают денежные средства, принадлежащие компании, и кредитный баланс в банке и финансовых учреждениях. Краткосрочные кредиты и авансы. К этой категории относятся кредиты и авансы, предоставляемые сторонам, таким как поставщики и работники. Поскольку каждая транзакция влияет на активы или обязательства бизнеса, поэтому бухгалтерский баланс можно рассматривать как истинный только в тот момент, когда он подготовлен. И именно по этой причине написано с датой. Обычно он готовится в последний день отчетного периода. 39 Бухгалтерский баланс - это отчет о состоянии, поскольку он содержит активы, пассивы и средства собственников на конкретный момент времени с указанием финансового положения в целом. Так как он подготовлен в конце определенного периода, т. е. финансового положения на определенную дату, он называется периодическим отчетом. Короче говоря, это показывает истинное и справедливое представление о положении дел фирмы в определенный момент времени. Отчет о нераспределенной стоимости - это нераспределенный отчет о расходах в том смысле, что активы, отображаемые на стороне активов в балансе, представляют собой нераспределенную часть различных затрат, которые будут списаны в будущем. Это, без сомнения, дополнительное заявление к отчету о доходах, а не конкурирующее. Бухгалтерский баланс является промежуточным отчетом, так как он подготовлен за определенный период только с указанием финансового положения. Но у бизнеса есть вечная жизнь. Таким образом, годовой отчет можно считать промежуточным отчетом. Функции бухгалтерского баланса: 1) Бухгалтерский баланс показывает реальное финансовое положение фирмы, показывая активы (т.е. ресурсы) и обязательства (то есть обязательства) на определенную дату как владельцу, так и посторонним лицам. 2) Помогает инвесторам узнать доходность фирмы и коэффициент выплаты дивидендов. 3) Он также предоставляет ценную информацию о существовании фирмы после тщательного изучения некоторых финансовых коэффициентов для кредиторов и инвесторов, с помощью которых они могут принимать правильные решения. 40 4) Это также подчеркивает финансовую устойчивость фирмы для кредиторов, с тем чтобы они могли проанализировать возможности погашения после анализа некоторых коэффициентов (например, коэффициент долга к собственному капиталу, коэффициент текущей ликвидности и т. д.) 5) Подробное финансовое положение может быть известно, если мы проанализируем и проанализируем активы и обязательства на конкретную дату. Из вышесказанного становится ясно, что бухгалтерский баланс является очень важным инструментом финансовой отчетности для пользователей бухгалтерской информации, прежде всего для кредиторов, инвесторов и акционеров. Но следует помнить, что одного баланса за конкретный год недостаточно для этой цели. Анализ бухгалтерского баланса будет значимым и значимым только тогда, когда можно будет провести сравнительное исследование (по данным за последние 5 лет), которое, несомненно, представит ценную информацию. Ограничения баланса: 1) Бухгалтерский баланс составляется на основе исторической стоимости и, как таковой, не отражает текущие значения. Таким образом, он не в состоянии передать истинную картину о финансовом положении, требуемом аналитиком. 2) Бухгалтерский баланс составляется в конце определенного периода в соответствии с требованиями руководства, когда он показывает очень благоприятное состояние. Это особенно применимо в случае сезонных фирм. 3) Иногда историческая стоимость балансового отчета не дает какойлибо плодотворной информации некоторым пользователям бухгалтерской 41 информации. То же самое может стать полезным с применением анализа отношения. 4) На бухгалтерский баланс влияет учетная политика, относящаяся к: инвентарной оценке, амортизации активов, резерву по сомнительным и сомнительным долгам и т. д. Таким образом, возникает необходимость раскрытия такой политики. 5) Иногда бухгалтерский баланс не может отражать реальную стоимость определенных факторов, которые важны для бизнеса (например, навыки, технический опыт и т. д.) 6) Иногда балансовая ведомость покрыта окном, что вводит нас в заблуждение. 7) Стоимость некоторых оборотных активов (например, акций, должников и т. д.) оценивается на основе некоторых оценок, которые не всегда могут оказаться полезными в будущем. Таким образом, это не передает истинное финансовое положение. 8) При возникновении инфляционной ситуации или изменении покупательной способности денег обычный балансовый отчет особенно вводит нас в заблуждение, поскольку активы, приобретенные через различные промежутки времени, складываются с уже измененными значениями. 9) Бухгалтерский баланс составлен с большим количеством графиков активов и пассивов для различной информации; тем не менее, этого недостаточно. Подробный список таких активов и обязательств необходим для правильного анализа и интерпретации. 10) Традиционный финансовый отчет, основанный на обычном бухгалтерском балансе, не может пролить свет на социальный счет, который является насущной потребностью дня. 42 Отчет о движении денежных средств является динамичным, поскольку представляет собой отчет об изменениях в финансовом положении. Он показывает источники и приложения средств на конкретную дату. Отчет об изменениях в оборотном капитале готовится до подготовки отчета о движении средств. Он представлен для выяснения изменений в финансовом положении между двумя отчетными периодами. Без сомнения, это помогает руководству принимать решения по финансовым вопросам. Отчет о движении денежных средств практически не содержит витрин баланса, то есть не подвергается манипуляциям. Отчет о движении средств составляется на основе двух балансовых отчетов и другой соответствующей информации. Никакого предписанного формата не требуется для его подготовки. Бухгалтерский баланс носит статический характер, поскольку представляет собой отчет о финансовом положении. Он показывает активы и обязательства фирмы на определенную дату. Он готов представить финансовое положение на конкретную дату. Это не очень помогает руководству в принятии решений, касающихся финансовых вопросов. Бухгалтерский баланс часто может быть изменен, манипулируя стоимостью активов и пассивов. Бухгалтерский баланс составляется из пробного баланса. Предписанный формат должен соблюдаться для его подготовки. 43 Таким образом, существуют некоторые сходства и отличия составления бухгалтерского баланса, как главной формы бухгалтерской отчетности, в российской и международной практике. Таблица 1 Статьи бухгалтерского баланса. МСФО Основные средства Нематериальные активы Инвестиции, учтенные по методу участия Запасы Задолженность покупателей и заказчиков и другая дебиторская задолженность Денежные средства и их эквиваленты Торговые и другие кредиторские задолженности Налоговые обязательства и требования Резервы РСБУ до 2011г. РСБУ начиная с 2011г. Основные средства Основные средства Нематериальные активы Нематериальные активы Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения Запасы Дебиторская задолженность Финансовые вложения Денежные средства Денежные средства Кредиторская задолженность Кредиторская задолженность Задолженность по налогам и сборам, отложенные налоговые обязательства, отложенные налоговые активы Резервы предстоящих расходов Отложенные налоговые обязательства, отложенные налоговые активы Запасы Дебиторская задолженность Резервы под условные обязательства, резервы предстоящих расходов Долгосрочные Долгосрочные Долгосрочные обязательства, обязательства, обязательства, займы и заемные средства включающие выплату кредиты процентов Доля меньшинства Выпущенный капитал Уставный капитал, Уставный капитал, и резервы добавочный капитал, добавочный капитал (без резервный капитал, переоценки), переоценка нераспределенная внеоборотных активов, прибыль резервный капитал, нераспределенная прибыль, собственные акции, выкупленные у акционеров. 44 Как видно из приведенной таблицы, в отечественном бухгалтерском балансе имеются практически все линейные статьи, регламентируемые МСФО 1. 45 Глава 2. Анализ бухгалтерского баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" 2.1. Характеристика АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" АО «Евроцемент» — организация, осуществляющая продажу цемента в г.Москве. Технико-экономические показатели применяются для планирования и анализа организации производства и труда, уровня техники, качества продукции, использования основных и оборотных фондов, трудовых ресурсов (см. табл. 2). Таблица 2 Основные экономические показатели деятельности предприятия Показатели Объем реализации продукции или оказание услуг тыс. руб. Выручка от реализации продукции, товаров, работ и услуг, тыс. руб. Прибыль (убыток) от реализации, тыс.руб. Чистая прибыль (убыток), тыс.руб. Оборотные средства, тыс. руб. Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб. Среднегодовая численность работников, чел. Фонд заработной платы, тыс. руб. Средняя заработная плата на 1 работающего, руб. Прошлый Отчетный Абсол. год год откл. 145360349,06 156625194,06 11264845 Относит. отклон. 107,75 145360349,06 156625194,06 11264845 107,75 6254623,36 3484011,16 -2770612,2 55,70 5406531 2565222 -2841309 47,45 72211459,28 73757530,14 1546070,86 102,14 67346854 68483646 1136792 101,69 1620 1700 80 104,94 350800000 370600500 19800500 105,64 21654,32 21800 145,68 100,67 46 Денежная выручка от реализации продукции, тыс. руб. Рентабельность, % Фондоотдача, руб Фондоемость, руб Фондорентабельность, % 145360349,06 156625194,06 11264845 107,75 4,30 4,40 0,23 1,10 51,63 108,41 91,30 107,27 2,22 4,77 0,21 1,18 -2,08 0,37 -0,02 0,08 Вывод: из таблицы 2 можно увидеть, что произошло увеличение выручки от реализации продукции на 7,75% в 2018 г. по сравнению с 2017 г. в тоже время, уменьшилась прибыль от реализации на 44,30%. Так же уменьшилась чистая прибыль на 52,55%. Рентабельность является показателем экономической эффективности, который характеризует доходность от деятельности предприятия. Данный параметр помогает понять, насколько эффективно предприятием используются имеющиеся ресурсы. Рентабельность определяется по формуле: (1) где ROS ПР Оп - рентабельность; прибыль (убыток) от реализации тыс. руб.; выручка от реализации продукции тыс. руб. Фондоотдача определяется по формуле: (2) где CP TR Vfa - фондоотдача, руб.; выручка, руб.; основные средства, руб. 47 Фондоемкость является обратной величиной от фондоотдачи. Она характеризует сколько основных производственных фондов приходится на 1 рубль произведенной продукции. Фондоемкость определяется по формуле: (3) где COR Vfa TR - фондоемкость, руб.; основные средства, руб.; выручка, руб. Фондорентабельность определяется по формуле: (4) Производительность труда определяется по формуле: (5) где ПТ - производительность труда; 48 ОВП ЧПП - объем выпущенной продукции; среднее количество работников, задействованных в процессе. Основными показателями финансового состояния предприятия являются актив и пассив. Они дают характеристику состояния предприятия на конкретный момент (см. табл.3). Таблица 3 Показатели финансовой деятельности предприятия Показатели Денежные средства Дебиторская задолженность Оборотные средства Резервы предстоящих расходов Собственный капитал Внеоборотные активы Оценка: Платежеспособность Кредитоспособность Финансовая устойчивость Прошлый год 814153,52 69345249,70 72211459,28 24626027,75 1065641,27 -6549878,91 Отчетный год 1324836,54 68701973,37 73757530,14 27675260,85 516919,71 -4659200,52 Изменения 0,03 2,01 -0,01 0,05 2,12 0,004 0,02 0,11 0,006 510683,02 643276,33 1546070,86 3049233,10 -548721,56 1890678,39 2.2 Формирование показателей бухгалтерского баланса организации Рассмотрим подробно каждую статью данных разделов баланса. Таблица 4 Статьи данных разделов баланса Строка отчета Код Формирование показателя для отчета строки Раздел 1 «Внеоборотные активы» отражается информация об активах организации, которые используются для извлечения прибыли в течение длительного промежутка времени. Нематериальные 1110 Разница между дебетовым сальдо на счете 04 активы «НМА» и кредитовым сальдо на счете 05 «Амортизация НМА» Результаты 1120 Дебетовый остаток 04 «Нематериальные активы». исследований и разработок НМА поисковые 1130 Разница между дебетовым остатком счета 08 активы «Вложения во внеоборотные активы» и кредитовым остатком по счету 05 «Амортизация 49 Материальные 1140 поисковые активы Основные средства 1150 Доходные вложения в материальные ценности Финансовые вложения Отложенные налоговые активы Прочие внеоборотные активы 1160 1170 1180 1190 НМА». Разница между дебетовым остатком счета 08 «Вложения во внеоборотные активы» и кредитовым остатком по счету 02 «Амортизация основных средств». Разница между дебетовым остатком по счету 01 «Основные средства» и кредитовым остатком по счету 02. Разница между дебетовым сальдо счета 03 «Доходные вложения в материальные ценности» и кредитовым сальдо по счету 02. Дебетовое сальдо счета 58,55.3,71.1 за вычетом кредитового остатка по счету 59. Дебетовое сальдо счета 09. Отражается информация о прочих, не перечисленных выше, активах, срок обращения которых превышает 12 месяцев или продолжительность операционного цикла, если он составляет больше 12 месяцев. К прочим внеоборотным активам организации могут относиться: - вложения во внеоборотные активы организации, если они не были отражены ранее; - оборудование, требующее монтажа, а также комплекты запасных частей данного оборудования; - ряд расходов, относящихся к расходам будущих периодов, при условии, что период их списания превышает 12 месяцев после отчетной даты; - суммы перечисленных авансов и предварительной оплаты работ и услуг, связанных со строительством объектов основных средств. Итого по разделу 1100 Сумма показателей по строкам бухгалтерского 1 баланса с кодами 1110-1190. Раздел второй «Оборотные активы» признаются активы, которые сравнительно быстро переносят свою стоимость на затраты. Запасы 1210 Дебетовое сальдо счета 10+дебетовое сальдо счета 11+дебетовое сальдо счета 41-кредитовое сальдо счета 42+дебетовое сальдо счета 43+дебетовое сальдо счета 15±сальдо счета 16кредитовое сальдо счета 14+дебетовое сальдо счета 45+дебетовое сальдо счетов 20,21,28,29+ дебетовое сальдо счета 97+дебетовое сальдо счета 44. НДС по 1220 Остаток счета 19. приобретенным ценностям Дебиторская 1230 Сумма дебетовых сальдо по счетам 60, 62, 68, 69, задолженность 71, 73, 75 и 76 за вычетом кредитового сальдо по 50 счету 63 «Резервы по сомнительным долгам». Сумма дебетовых сальдо по счетам 58, 55.3, 73.1 за вычетом счета 59. Финансовые 1240 вложения (за исключением денежных эквивалентов) Денежные 1250 Сумма дебетовых сальдо счетов 50, 51, 55, 57, 58, средства и 76. денежные эквиваленты Прочие оборотные 1260 Сумма дебетовых остатков по счетам 76, 46, 19, активы 94. Итого по разделу 1200 Сумма показателей по строкам с кодами 12102 1260. Баланс 1600 Сумма строк 1100 и 1200. Раздел третий «Капитал и резервы» отражается собственная величина капитала организации. Некоммерческие организации именуют данный раздел как целевое финансирование. Уставный капитал 1310 Кредитовый остаток счета 80. Собственные 1320 Дебетовое сальдо счета 81 «Собственные акции». акции, выкупленные у акционеров Переоценка 1340 Кредитовое сальдо счета 83 «Добавочный внеоборотных капитал». активов Добавочный 1350 Счет 83 за исключением сумм дооценки капитал (без внеоборотных активов. переоценки) Резервный 1360 Сумма кредитовых сальдо счетов 82 и 84. капитал Нераспределенная 1370 ± остаток 99 ± остаток 84 прибыль Итого по разделу 1300 1310-1320+1340+1350+1360± 1370. 3 Раздел четвертый «Долгосрочные обязательства». Заемные средства 1410 Кредитовое сальдо счета 67. Отложенные 1420 Кредитовое сальдо счета 77. налоговые обязательства» (ОНО) Оценочные 1430 Кредитовый остаток по счету 96. обязательства Прочие 1450 Сумма кредитовых сальдо 60,62,68,69,76,86. обязательства Итого по разделу 1400 Сумма показателей по строкам раздела 4. 4 Раздел пятый «Краткосрочные обязательства». Заемные средства 1510 Кредитовое сальдо по счету 66. Кредиторская 1520 Сумма кредитовых остатков задолженность 60,62,70,71,76,68,69,73,75. 51 Доходы будущих периодов Оценочные обязательства Прочие обязательства Итого по разделу 5 Баланс 1530 Дебетовое сальдо счета 98. 1540 Кредитовое сальдо по счету 96. 1550 Сумма кредитовых сальдо по счетам 86 и 76. 1500 Сумма показателей по строкам с кодами 15101550. Сумма показателей по строкам 1300,1400,1500. 1700 2.3. Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса Общей целью анализа баланса является выявление и раскрытие информации о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта и перспективах его развития, необходимой для принятия решений заинтересованными пользователями отчетности (см. табл. 5-6). Перегруппировка актива баланса Группы Состав группы А1)Абсолютно 1)Денежные ликвидные средства: 2)Краткосрочные финансовые вложения Итого по группе А2)Быстро 1)Готовая реализуемые продукция активы 2)Товары отгруженные 3)Краткосрочная дебиторская задолженность 4)Прочие оборотные активы 5)Сырье 6) Налог на добавленную стоимость Итого по группе А3)Медленно 1)Запасы реализуемые 2)Долгосрочная Таблица 5 Начало года 814153,52 Конец года Изменение 1324836,54 510683,02 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 814153,52 ˗˗˗˗ 1324836,54 ˗˗˗˗ 510683,02 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 52 активы дебиторская задолженность 3)Расходы будущих периодов Итого по группе А4)Трудно 1)Основные реализуемые средства активы 2)Нематериальные активы 3)Финансовые вложения 4)Отложенные налоговые активы 5)Прочие активы Итого по группе Валюта баланса ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 33043057 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 32861232,09 -181824,91 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 28195630,15 4847426,85 5661580,37 3107891,14 25087739,01 7773493,08 2926066,23 9098329,62 3436749,25 Перегруппировка пассива баланса Группы Состав группы П1)Наиболее срочные обязательства 1)Кредиторская задолженность 2)Ссуды не погашенные в срок 3)Прочие пассивы Итого по группе П2)Краткосрочны е обязательства Итого по группе П3)Долгосрочные обязательства Итого по группе П4)Постоянные пассивы 1)Краткосрочны е кредиты 2)Отложенные налоговые обязательства 3)Краткосрочны е ссуды 1)Долгосрочные ссуды 2)Долгосрочные кредиты 3)Оценочные обязательства 3 раздел баланса пассива «Капиталы и резервы» ˗˗˗˗ Таблица 6 Начало года ˗˗˗˗ Конец года ˗˗˗˗ Изменени е ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 4595939,1 0 4595939,1 0 ˗˗˗˗ 8581409,9 1 8581409,9 1 ˗˗˗˗ 3985470,91 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 1065641,2 7 ˗˗˗˗ 516919,71 ˗˗˗˗ -548721,56 3985470,91 ˗˗˗˗ 53 Итого по группе 1065641,2 7 5661580,3 7 Валюта баланса 516919,71 -548721,56 9098329,6 2 3436749,25 Таблица 7 Анализ показателей ликвидности Показатели А1) Абсолютно ликвидные А2) Быстро реализуемые активы А3) Медленно реализуемые активы А4) Трудно реализуемые активы П1) Наиболее срочные обязательства П2) Краткосрочные обязательства П3) Долгосрочные обязательства П4) Постоянные пассивы Расчет: Коэффициент критичной ликвидности Коэффициент текущей ликвидности Коэффициент реальной ликвидности Коэффициент быстрой ликвидности Коэффициент абсолютной ликвидности Начало отчетного периода 814153,52 0 0 Конец отчетного периода 1324836,54 0 0 Изменения 4847426,85 4595939,10 7773493,08 8581409,91 2926066,23 3985470,91 0 0 0 0 1065641,27 0 516919,71 0 -548721,56 0,18 0,15 -0,03 0,18 0,15 -0,03 1,23 1,06 -0,17 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 510683,02 0 0 Решение: Коэффициент критической ликвидности определяется по формуле: (6) Коэффициент текущей ликвидности определяется по формуле: 54 (7) Коэффициент реальной ликвидности определяется по формуле: (8) Баланс считается ликвидным, если соответствует трем этапам оценки: Этап 1: Группы Начало отчетного периода Конец отчетного периода (9 Этап 2: (10) Начало отчетного периода Конец отчетного периода Этап 3: ( (11) Начало отчетного периода: 55 Конец отчетного периода: Вывод: значение коэффициента критической ликвидности на конец 2018 г. так же ниже нормы. Следовательно, организации не хватает денежных средств и средств в расчетах с дебиторами, чтобы обеспечить покрытие текущих обязательств. Исходя из расчетов трех этапов оценки делаем вывод, что баланс является почти ликвидным. Если финансовое состояние предприятия является стабильным, то оно платёжеспособно устойчиво, при плохом финансовом состоянии — полностью или частично неплатежеспособно (см. табл. 8). Анализ платежеспособности Показатели Денежные средства Краткосрочные финансовые вложения Дебиторская задолженность Оборотные средства Запасы Расходы будущих периодов Доходы будущих периодов Резервы предстоящих расходов Прочие краткосрочные обязательства Краткосрочные обязательства Коэффициенты: Коэффициент абсолютной ликвидности Коэффициент промежуточного покрытия Общий коэффициент покрытия Коэффициент ликвидности по товарно-материальным ценностям Таблица 8 Начало отчетного периода 814153,52 ˗˗˗˗ Конец отчетного периода 1324836,54 ˗˗˗˗ Изменения 69345249,70 72211459,28 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 24626027,75 ˗˗˗˗ 68701973,37 73757530,14 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 27675260,85 ˗˗˗˗ 643276,33 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 0,03 0,05 0,02 -2,78 -2,44 0,34 -2,70 ˗˗˗˗ -2,34 ˗˗˗˗ 0,36 ˗˗˗˗ 510683,02 ˗˗˗˗ 1546070,86 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 3049233,10 ˗˗˗˗ 56 Решение: Коэффициент абсолютной ликвидности определяется по формуле: (12) Краткосрочные пассивы = итого по разделу V – доходы (13) будущих периодов + резервы предстоящих расходов + прочие краткосрочные обязательства Коэффициент промежуточного покрытия определяется по формуле: (14) Общий коэффициент покрытия определяется по формуле: (15) Коэффициент ликвидности по товарно-материальным ценностям определяется по формуле: 57 (16) Вывод: из таблицы видно, что в платежеспособности произошли изменения. Так, в конце текущего года в сравнении с его началом положение с абсолютной ликвидностью практически не изменилась. Нормативное значение общего коэффициента покрытия увеличилось на 0,36. Коэффициент промежуточного покрытия вырос на 0,34. Кредитоспособность предприятия - это наличие у него предпосылок для получения кредита и его своевременного возвращения в срок. Основная цель анализа кредитоспособности определить способность и готовность заемщика вернуть запрашиваемую ссуду в соответствии с условиями кредитного договора (см. табл. 9). Таблица 9 Анализ кредитоспособности Показатели Денежные средства Краткосрочные финансовые вложения Дебиторская задолженность Оборотные средства Запасы Расходы будущих периодов Доходы будущих периодов Резервы предстоящих расходов Прочие краткосрочные обязательства Краткосрочные обязательства Отношение объема реализации к чистым текущим активам Отношение объема реализации к собственному капиталу Отношение краткосрочной задолженности к собственному капиталу Отношение дебиторской задолженности к выручке от реализации Отношение ликвидных активов к Начало отчетного периода 814153,52 ˗˗˗˗ Конец отчетного периода 1324836,54 ˗˗˗˗ Изменения 69345249,70 72211459,28 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 24626027,75 ˗˗˗˗ 68701973,37 73757530,14 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 27675260,85 ˗˗˗˗ 643276,33 ˗˗˗˗ 2,01 ˗˗˗˗ 2,12 ˗˗˗˗ 0,11 136,41 303 166,59 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ -0,48 -0,44 0,04 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 510683,02 ˗˗˗˗ 1546070,86 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 3049233,10 ˗˗˗˗ 58 краткосрочным задолженностям предприятия Решение: Отношение объема реализации к чистым текущим активам определяется по формуле: (17) Чистые текущие активы = оборотные активы – краткосрочные (18) долги предприятия. Чистые текущие активы: Отношение объема реализации к собственному капиталу определяется по формуле: ( (19) Отношение краткосрочной задолженности к собственному капиталу определяется по формуле: (20) 59 Отношение дебиторской задолженности к выручке от реализации определяется по формуле: ( (21) Отношение ликвидных активов к краткосрочным задолженностям предприятия определяется по формуле: (22) Ликвидные активы = оборотные активы – запасы (23) Вывод: из расчетов видно, что все коэффициенты увеличились. Значит предприятие кредитоспособное. Финансовая устойчивость предприятия рассчитана (см. табл. 10-11). Таблица 10 Расчет коэффициента финансовой устойчивости Показатели Собственный капитал Заемный капитал Долгосрочные пассивы Внеоборотные активы Дебиторская задолженность Запасы Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства Основные средства Начало отчетного периода 1065641,27 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 66549878,91 69345249,70 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ Конец отчетного периода 516919,71 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 64659200,52 68701973,37 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ Изменения 814153,52 33043057 1324836,54 32082852,80 510683,02 -548721,56 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 1890678,39 643276,33 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 60 Сырье Незавершенное производство Текущие активы Суммарная стоимость имущества Валюта баланса Собственные оборотные средства Коэффициент: Коэффициент концентрации заемного капитала Коэффициент маневренности собственных средств Коэффициент структуры долгосрочных вложений Коэффициент устойчивого финансирования Коэффициент реальной стоимости имущества ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 68531096,18 4595939,10 5661580,37 67615520,18 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 67377136,83 8581409,91 9098329,62 65176120,23 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 1153959,35 0,19 0,06 -0,13 63,45 126,09 62,64 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ -0,01 -0,004 0,006 5,84 3,53 -2,31 3985470,81 3436749,25 2439399,95 Решение: Текущие активы = запасы + дебиторская задолженность + (24) денежные средства + краткосрочные финансовые вложения Суммарная стоимость имущества = валюта баланса – итог по разделу (25) 3 Собственные оборотные средства = собственный капитал + долгосрочные пассивы – внеоборотные активы ( 26) Коэффициент концентрации заемного капитала определяется по формуле: 61 (27) Коэффициент маневренности собственных средств определяется по формуле: ( (28) Коэффициент структуры долгосрочных вложений определяется по формуле: (29) Коэффициент устойчивого финансирования определяется по формуле: ( (30) Коэффициент реальной стоимости имущества определяется по формуле: 62 (31) Стоимость имущества = основные средства + незавершенное (32) производство + сырье + материалы Тип финансовой устойчивости Показатели Начало отчетного периода Собственный капитал Долгосрочные пассивы Внеоборотные активы Запасы Краткосрочные кредиты Резервный фонд Фонд накопления Фонд потребления Расходы будущих периодов Незавершенное производство Готовая продукция Собственные оборотные средства Временно свободные источники Тип устойчивости Абсолютная устойчивость финансового состояния Таблица 11 Изменения 1065641,27 Конец отчетного периода 516919,71 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ -66549878,91 -64659200,52 1890678,39 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 67615520,18 ˗˗˗˗ 65176120,23 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 2439399,95 ˗˗˗˗ Формула, условие Расчет -548721,56 63 Нормальная устойчивость при которой гарантируется платежеспособность Неустойчивое предкризисное финансовое состояние Н.г) 0 < 67615520,18 Кризисное финансовое состояние Решение: Временно свободные источники = резервный фонд + фонд (33) накопления + фонд потребления + кредиты банка на временное пополнение оборотных средств Вывод: из данной таблицы видно, что у предприятия устойчивый уровень финансового состояния, высокий уровень платежеспособности. Предприятие не зависит от внешних инвесторов. Целью дальнейшего анализа является определение размеров дебиторской и кредиторской задолженности, их состав, структура и динамика, а также выявление влияний изменений в расчетных операциях на финансовое состояние предприятия (см. табл. 12). Таблица 12 Анализ дебиторской задолженности Статьи актива баланса н. г Дебиторская задолженность (более чем через 12 месяцев после отчетной даты) В том числе: покупатели и заказчики 69345249,70 68701973,37 ˗˗˗˗ к. г ˗˗˗˗ абс. откл % откл. 643276,33 99,07 ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ 64 векселя к получению задолженность дочерних и зависимых обществ авансы выданные прочие дебиторы Дебиторская задолженность (в течении 12 месяцев после отчетной даты) В том числе: покупатели и заказчики векселя к получению задолженность дочерних и зависимых обществ авансы выданные прочие дебиторы Итого по II разделу ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ ˗˗˗˗ Решение: Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности определяется по формуле: (34) Период погашения дебиторской задолженности определяется по формуле: (35) Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов определяется по формуле: 65 (36) Доля дебиторской задолженности в выручке от продаж определяется по формуле: (37) Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности определяется по формуле: (38) Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности определяется по формуле: (39) Период погашения кредиторской задолженности определяется по формуле: ( (40) Коэффициент соотношения кредиторской собственному капиталу определяется по формуле: задолженности к 66 (41) Коэффициент соотношения кредиторской к дебиторской задолженности определяется по формуле: (42) Вывод: из данных таблиц видно, что дебиторская задолженность уменьшилась на 643276,33. 67 Глава 3. Оптимизация бухгалтерского баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" 3.1. Группировка статей баланса АО "ЕВРОЦЕМЕНТ" В связи с небольшим снижением уровня платежеспособности в деятельности компании нет риска. Так в конце текущего года в сравнении с его началом положение с абсолютной ликвидностью практически не изменилось. Нормативное значение общего коэффициента покрытия увеличилось на 0,34. Основные источники резервов увеличения суммы прибыли в АО «Евроцемент»: увеличение объема продажи услуг, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, продажа ее на более выгодных рынках сбыта, что можно детально рассмотреть на рис. 1. По итогам проведенного анализа выявлено следующее, что на снижение величины финансовых результатов АО «Евроцемент» в 2018 году оказали влияние следующие факторы: - снижение объемов услуг; - изменение структуры проданных услуг; - снижение цены проданных услуг; - рост коммерческих расходов. 68 Резервы увеличения суммы прибыли Увеличение объема продажи услуг Повышение качества услуг Повышение цен Расширение рынков сбыта услуг Снижение себестоимости услуг Оптимизация структуры услуг Рисунок 1 - Основные направления поиска резервов увеличения прибыли от продажи услуг АО «Евроцемент» Для повышения рентабельности АО «Евроцемент» есть два направления: - снижение затрат; - повышение доходов. Рост себестоимости услуг, коммерческих расходов произошел за счет роста заработной платы работников. Средняя заработная плата работников АО «Евроцемент» за 2018 год составила 18000 руб. и за счет начислений на заработную плату. В настоящее время штат работников организации полностью укомплектован, сокращений производиться не будет. Поэтому снижение затрат по заработной плате не планируется, наоборот, предполагается доведение средней заработной платы работающих до 20 тыс. руб. в месяц и увеличение отчислений во внебюджетные фонды. 69 Повышение прибыли Улучшение качества и расширение видов оказываемых услуг Активы организации Рост продаж Изменение источников активов Внедрение в сегмент рынка - Инвестиции - Инновации -Диверсификация - Сокращение расходов - Повышение цен - Улучшение использования активов - Повышение интенсивности труда - Ускорение оборачиваемости труда Реорганизация бизнеса Переосвоение капитальных ресурсов Внешние кредиты и займы Ориентирование на операции с наличными денежными средствами Ориентирование на использование капитала Развитие организации Рост использования сегмента Перехват потребителей у конкурентов Политика цен и политика скидок -Вовлечение дополнительных потребителей - Развитие продукта - Улучшение качества продуктов Ориентирование на рост производственнокоммерческого потенциала Рисунок 2 - Источники увеличения прибыли АО «Евроцемент» Для АО «Евроцемент» возможны три основных направления концентрации усилий организации, но самым эффективным является ориентация на наличность и доход: 1) за счет сокращения расходов. Сократить расходы АО «Евроцемент» можно заключив договора с поставщиками, предлагающими наиболее выгодные условия; объединив закупки с компанией, работающей 70 в этой же сфере и за счет укрупнения объемов получить дополнительную скидку поставщика. Сократить расходы АО «Евроцемент» можно с помощью оптимизации снабжений – просмотр предыдущих закупок и контроля исполнительности поставщика, что поможет сократить расходы на закупки товаров, комплектующих и материалов; 2) повышение цен на услуги в связи с ростом отчислений во внебюджетные фонды и коммунальные услуги; 3) повышение интенсивности труда стимулированием работников организации (сочетание индивидуального премирования с коллективным). Таким образом, снижение себестоимости за счет экономии материалов, энергии и расходов живого труда позволяет снизить затраты организации. При сохранении тех же цен на услуги снижение себестоимости приведет к увеличению прибыли АО «Евроцемент» и росту рентабельности. 3.2. Разработка рекомендаций по совершенствованию формирования показателей бухгалтерского баланса Для устранения недостатков баланса АО «Евроцемент» следует повысить ликвидность баланса и платежеспособность организации. На данный момент для улучшенного и эффективного управления предприятием, необходимы наличия знаний о его текущем и прошлом состоянии. Вывод: Главной целью проведения оценки платежеспособности компании является своевременное установление и ликвидация недостатков и изъянов в финансовой работе предприятия. Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, необходимо иметь знания, как управлять финансами и какой должна быть структура капитала по составу и 71 источникам образования, а также какую долю должны занимать собственные средства. В целом, от степени ликвидности баланса зависит вся платежеспособность платежеспособности по предприятия, так показателям, же методика требует оценки последовательных аналитических шагов. Таким образом, мы рассмотрели и разобрали все новшества и качества ликвидности баланса, элементы и показатели, а так же платежеспособность предприятия, на которое влияют данные факторы. 3.3. Экономическое обоснование предложений по совершенствованию формирования показателей бухгалтерского баланса Прогнозируемые результаты после проведенных мероприятий можно увидеть в таблице 13 Таблица 13 Расчет показателей эффективности деятельности № Показатели п/п 1 Выручка от реализации продукции, работ, услуг, тыс. руб. 2 Себестоимость продукции, работ, услуг 3 Прибыль до налогообложения, тыс. руб. 4 Чистая прибыль (убыток), тыс. руб. Показатели рентабельности 5 Чистая рентабельность (чистая прибыль/ выручка от реализации) *100% 6 Рентабельность продаж (прибыль от реализации/ выручка от реализации) *100% 2018 2019 Изменение 115530 131538 +16008 109407 120392 +10985 802 11948 +11146 503 4317 +3814 0,44 3,28 +2,84 0,49 9,08 +8,59 По результатам таблицы можно сделать следующие выводы: · Выручка от реализации продукции увеличится на 16008 тыс. руб.; 72 · Чистая прибыль компании увеличится на 3814 тыс. руб.; · Чистая рентабельность показывает, что чистая прибыль, приходящаяся на единицу выручки увеличилась на 2,84% и составила 3,28%; · Рентабельность продаж показывает, что прибыль, приходящаяся на единицу реализованной продукции увеличилась на 8,59% и составила 9,08%. Таким образом, чистая прибыль и показатели рентабельности компании АО «Евроцемент» увеличились, поэтому необходимо предпринимать меры по улучшению своего финансового состояния, которые приведены выше. По исследованию предложенных мероприятий спрогнозированы финансовые результаты: · Чистая прибыль компании увеличилась за анализируемый период на 3814 тыс. руб.; · Рентабельность продаж увеличилась на 8,59%. Таким образом, принятые мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия АО «Евроцемент» оправдали себя. 73 Заключение Для совершенствования бухгалтерского баланса в АО «Евроцемент» рекомендуется: 1. Прибыль использовать целенаправленно, то есть не списывать за счет нее недостачи товарно-материальных ценностей, а выявлять виновных лиц для взыскания с них сумм потерь при хищениях и недостачах. 2. Проанализировать состояние дебиторской задолженности и выявить постоянных покупателей, которые вовремя не рассчитываются с предприятием. Заключать договора с покупателями, в которых указывать сроки оплаты и штрафные санкции за нарушение договоров. А так же применять скидки, величина которых зависит от срока оплаты товара (услуги) либо скидки, которые предоставляются покупателю при единовременном приобретении продукции в определенном количестве или на определенную сумму. Первый вид скидки стимулирует покупателя сократить временной интервал с момента заключения договора до оплаты услуг и подписания акта приемки-передачи, тем самым, улучшая показатели оборачиваемости у продавца. Второй вид скидок позволяет продавцу стимулировать сбыт и увеличивать прибыль за счет ускорения оборачиваемости, увеличения объема продаж. Чтобы повысить финансовые результаты АО «Евроцемент», необходимо принять три основных направления: 1) Сокращение расходов АО «Евроцемент»: - за счет перезаключения договоров с поставщиками товаров/услуг, которые предлагают более благоприятные условия; совместив закупки с предприятием, работающим в этой же сфере и за счет 74 увеличения приобретаемых объемов получить дополнительную выгодную скидку от поставщика; - при помощи оптимизации снабжений – анализ и пересмотр предыдущих закупок исполнительской и осуществлением дисциплиной поставщика, контроля это за поможет значительно сократить расходы на закупки товаров и материалов; - посредством проведения встреч с действующими поставщиками проанализировать возможных альтернативных поставщиков и, при положительных результатах, провести с ними переговоры, цель которых будет пересмотр в пользу изучаемой компании условий новых контрактов. 2) Повышение цен на свои продукты/услуги в связи с неудержимым ростом отчислений за коммунальные услуги и во внебюджетные фонды. 3) Повышение материальной и нематериальной мотивации сотрудников компании (совокупность коллективного премирования с индивидуальным). Грамотное, сбалансированное сочетание перечисленных направлений должно привести к ощутимому увеличению прибыли и рентабельности АО «Евроцемент». Все указанные рекомендации по усовершенствованию учета финансовых показателей были представлены руководству Акционерного Общества «Евроцемент». Внедрение вышеуказанных предложений по увеличению эффективности предприятия позволит увеличить скорость оперативного учета финансовых показателей и улучшить эффективность использования прибыли. 75 Список литературы 1. Федеральный закон "О бухгалтерском учете" от 06.12.2011 N 402-ФЗ 2. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. Учебно-практическое пособие. – М.: Дело и сервис, 2018. – 265 с. 3. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. - М.: Дело и сервис, 2017. - 160 с. 4. Артюшин В. В. Финансовый анализ. Инструментарий практика. М.: Юнити-Дана, 2014 г. 5. Баранов А.П. Бухгалтерский учет. М.:Инфра-М, 2017 6. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. – М.: Финансы и статистика, 2013. – 416 с. 7. Барнгольц С.Б. Экономический анализ хозяйственной деятельности предприятий и объединений: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 407 с. 8. Бланк И.А. Управление активами. – Киев: Ника-Центр, 2014. - 720 с. 9. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. – В 2-х томах. – Киев: Ника-Центр, 2013. – 592 с. 10.Бочаров В. В. Комплексный финансовый анализ. – СПб.: Питер, 2017 – 432 с. 11.Глазов М.М. Диагностика промышленного фирмы: новые решения. СПб: РГГМУ, 2017. - 480 с. 12.Гараев А.У. Финансовый анализ. М.:Финансы, 2018 – 343 с. 13.Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. – Таганрог: ТРТУ, 2018 – 312 с. 14.Данилова Н. Ф., Сидорова Е. Ю. Экономический анализ деятельности предприятия. Курс лекций. М.: Экзамен, 2018 – 213 с. 76 15.Демидов М.В. Место и роль контрольно-счетных органов в системе государственного финансового контроля России//Конституционное и муниципальное право. - 2017, N 1 – С.55-59 16.Дыбаль С. В. Финансовый анализ. Теория и практика. М.: Бизнеспресса, 2017 17.Ковалев В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2017. – 768 с. 18.Корнеева Е. Как оценить состояние бизнеса на основе анализа коэффициентов // Финансовый директор. - 2014. - №7. - С.25-34. 19.Крейнина М. Н. Операционный леверидж как инструмент планирования прибыли от продаж // Финансовый менеджмент. – 2013. - № 6. - С. 3538. 20.Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. М.: ИКЦ ДИС, 2018. - 224 с. 21.Крутик А.Б., Хайкин М.М. Основы финансовой деятельности предприятия. - СПб.: Бизнес-пресса, 2013. - 448 с. 22.Кубышкин И. Использование финансового анализа для управления компанией // Финансовый директор. – 2014. - №4. - С.13-15. 23.Любушин Н. П. Анализ финансово – экономической деятельности предприятия. - М.: Юнити-Дана, 2017. - 471 с. 24.Любушин Н. В. Экономический анализ. М.: Юнити-Дана, 2018 25.Маркарьян Э. А., Герасименко Г. П., Маркарьян С. Э. Экономический анализ хозяйственной деятельности. М.: КноРус, 2018 26.Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. - М.: КноРус, 2017.- 224 с. 27.Махмутова Н.Н. Анализ прибыли и рентабельности предприятия. – М.:Инфра-М, 2014 28.Наганов А.М. Финансовый анализ предприятие. М.:Юнити-Дана, 2014. 77 29.Негашев Е.В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка. – М.: высшая школа, 2013. – 407 с. 30.Незамайкин В.Н. Финансы организаций: менеджмент и анализ.– М.: Эксмо, 2013. – 409 с. 31.Новицкий Н.И. Планирование и управление проектами. – М: Новое знание, 2018. – 224 с. 32.Погосов С. А. Экономический анализ расходов для формирования тарифов. М.: Знание, 2018 33.Розанова Н. М., Зороастрова И. В. Экономический анализ фирмы и рынка. М.: Юнити-Дана, 2014 34.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия АПК: Учебное пособие. – Мн.: ИП «Экоперспектива», 2018. – 495 с. 35.Селезнева Н. Н., Ионова А. Ф. Финансовый анализ. Управление финансами. М.: Юнити-Дана, 2017 36.Скамай Л. Г., Трубочкина М. И. Экономический анализ деятельности предприятия. М.: Инфра-М, 2018 37.Сотникова Л.В. Бухгалтерская отчетность организации – СПб.: Питер, 2014. 38.Степашин С.В. Качество контроля намного важнее его количества (выступление на совещании в Кремле по вопросу совершенствования государственного контроля в Российской Федерации) // Вестник АКСОР. 2013. N 4. 39.Титов В. И. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.:РГИИС, 2013 40.Укупов А.М. Управление финансами. М.:Финансы., 2018 41.Уюнов А.М. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.:РГИИС, 2018 42.Фаттахов А.Т. Экономический анализ деятельности предприятия. М.: Инфра-М, 2018 78 43.Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб.пособие для ВУЗов/ Под ред. Ионовой А.Ф., Селезневой Н.Н. - М.:Юнити, 2014. - 639 с. 44.Хатанова А.П. Пути повышения рентабельности. М.:Финансы. М., 2017 45.Цаплева П.И. Оценка рентабельности// Финансы – 2017 -№ 5. 46.Чататов А.М. Финансовый анализ в деятельности предприятия // Финансы – 2018 -№ 5. 47.Якупов А.М. Экономический анализ деятельности предприятия. М.:Инфра-М, 2017 79 Приложение 1 Бухгалтерский баланс на 31 декабря 20 18 г. Коды Форма по ОКУД 0710001 Дата (число, месяц, год) Организация по ОКПО Идентификационный номер налогоплательщика ИНН Вид экономической деятельности по ОКВЭД Организационно-правовая форма/форма собственности по ОКОПФ/ОКФС Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.) по ОКЕИ 384 (385) Местонахождение (адрес) 31 Н декаб а ря Пояснен ия 1 На 31 декабря На 31 декабря 20 17 г.4 20 16 г.5 Наименование показателя 2 20 18 г.3 АКТИВ I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы Результаты исследований и разработок Нематериальные поисковые активы Материальные поисковые активы Основные средства Доходные вложения в материальные ценности Финансовые вложения Отложенные налоговые активы Прочие внеоборотные активы Итого по разделу I 197 854 188 477 162 670 943 218 223 188 477 162 670 207 735 169 121 139 548 19 426 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы 80 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям Дебиторская задолженность Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) Денежные средства и денежные эквиваленты Прочие оборотные активы Итого по разделу II БАЛАНС 17 675 7 550 5 245 4 992 8 726 2 906 230 655 448 878 181 663 370 140 151 180 313 850 81 Форма 0710001 с. 2 31 Н декаб а ря Пояснен ия 1 На 31 декабря На 31 декабря 20 17 г.4 20 16 г.5 Наименование показателя 2 20 18 г.3 ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ 6 Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) Собственные акции, выкупленные у акционеров Переоценка внеоборотных активов Добавочный капитал (без переоценки) Резервный капитал Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) Итого по разделу III 100 100 100 ) ( 7 98 603 ( )( 98 603 ) 98 603 203 285 159 203 215 945 203 384 065 314 851 148 037 246 943 31 871 24 861 15 254 779 32 650 1 578 26 439 2 371 17 625 9100 23 063 4 652 24 198 9 850 37 432 2 000 32 163 28 850 49 282 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства Отложенные налоговые обязательства Оценочные обязательства Прочие обязательства Итого по разделу IV V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства Кредиторская задолженность Доходы будущих периодов Оценочные обязательства Прочие обязательства Итого по разделу V 82 БАЛАНС 448 878 (подпись) ” 313 850 Главный бухгалтер Руководитель “ 370 140 (расшифровка подписи) 20 г. (подпись) (расшифровка подписи) 83 Приложение 2 Отчет о финансовых результатах за 20 17 г. Коды Форма по ОКУД 0710002 Дата (число, месяц, год) Организация по ОКПО Идентификационный номер налогоплательщика ИНН Вид экономической деятельности по ОКВЭД Организационно-правовая форма/форма собственности по ОКОПФ/ОКФС Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.) по ОКЕИ За Пояснен ия 1 384 (385) За Наименование показателя 2 20 17 Выручка 5 Себестоимость продаж ( Валовая прибыль (убыток) г.3 20 16 263 312 265 545 ) -2 233 ( г.4 234 371 235 902 ) 1 531 Коммерческие расходы ( ) ( ) Управленческие расходы ( ) ( ) -2 233 Прибыль (убыток) от продаж -1 Доходы от участия в других организациях Проценты к получению Проценты к уплате ( Прочие доходы Прочие расходы ( Прибыль (убыток) до налогообложения Текущий налог на прибыль в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы) ( 4 252 ) 88 285 13 892 ) 67 908 ) ( ( ( 4 968 ) 64 133 16 106 ) 41 528 ) Изменение отложенных налоговых обязательств Изменение отложенных налоговых активов Прочее Чистая прибыль (убыток) 67 908 41 528 84 Форма 0710002 с. 2 За Пояснен ия 1 Наименование показателя За 2 20 17 г.3 20 16 г.4 СПРАВОЧНО Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода Совокупный финансовый результат периода 6 Базовая прибыль (убыток) на акцию Разводненная прибыль (убыток) на акцию Главный бухгалтер Руководитель (подпись) “ ” (расшифровка подписи) 20 г. (подпись) (расшифровка подписи) 85 Отчет о финансовых результатах за 20 18 г. Коды Форма по ОКУД 0710002 Дата (число, месяц, год) Организация по ОКПО Идентификационный номер налогоплательщика ИНН Вид экономической деятельности по ОКВЭД Организационно-правовая форма/форма собственности по ОКОПФ/ОКФС Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.) по ОКЕИ За Пояснен ия 1 384 (385) За Наименование показателя 2 20 18 Выручка 5 Себестоимость продаж ( Валовая прибыль (убыток) г.3 20 17 289 672 283 186 ) 6 486 ( г.4 263 312 265 545 ) 2 233 Коммерческие расходы ( ) ( ) Управленческие расходы ( ) ( ) 6 486 Прибыль (убыток) от продаж -2 233 Доходы от участия в других организациях Проценты к получению Проценты к уплате ( Прочие доходы Прочие расходы ( Прибыль (убыток) до налогообложения Текущий налог на прибыль в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы) ( 4 910 ) 83 238 15 600 ) 69 214 ) ( ( ( 4 252 ) 88 285 13 892 ) 67 908 ) Изменение отложенных налоговых обязательств Изменение отложенных налоговых активов Прочее Чистая прибыль (убыток) 69 214 67 908 86 Форма 0710002 с. 2 За Пояснен ия 1 Наименование показателя За 2 20 18 г.3 20 17 г.4 СПРАВОЧНО Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода Совокупный финансовый результат периода 6 69 214 67 908 Базовая прибыль (убыток) на акцию Разводненная прибыль (убыток) на акцию Главный бухгалтер Руководитель (подпись) “ ” (расшифровка подписи) 20 г. (подпись) (расшифровка подписи) 87 Выпускная квалификационная работа выполнена мной совершенно самостоятельно. Все использованные в работе материалы и концепции из опубликованной научной литературы и других источников имеют ссылки на них. _________ ______ /_______________________/ подпись (Ф.И.О.) «___» ______________ 201__ г.
