Слияние на мировом фармацевтическом рынке: угрозы и возможности Группа 28

реклама
Слияние на мировом
фармацевтическом рынке:
угрозы и возможности
Группа 28
Май, 2014
Финансовый университет при Правительстве РФ
Институт делового администрирования и бизнеса
2
Основные вопросы кейса
• Возможности и угрозы M&A для российского рынка
• Меры, необходимые для снижения угроз по обеспечению
инновационными лекарственными препаратами
• Кейс решается с позиции аналитиков, консультирующих
проекты развития фармкластера
3
План презентации
Обзор рынка
Точки роста
Решение
Альтернативы
4
Обзор рынка. Тенденции
Показатели старения населения в РФ и Европе,
доля лиц в возрасте 60+, %
1950 г
Россия
1970 г
2000 г
2025 г
9,2%
12%
18,5%
26%
Западная
Европа
15%
18,7%
31,7%
31,3%
Северная
Европа
14,9%
18,1%
20,4%
29,2%
Южная Европа
11,3%
14,7%
21,8%
Расходы на здравоохранение в % от ВВП
Страны с высоким
доходом на душу
населения
Страны со
средними и
низким доходом
на душу населения
30,8%
http://magazines.russ.ru/oz/2005/3/2005_3_6.html
К 2000 динамика старения населения в России и развитых
европейских странах выровнялась.
Тенденции на мировом рынке
• Смещение потребления и производства из развитых •
в развивающиеся страны
Факторы увеличения спроса (Возможности)
•
• Рост численности населения
•
• Рост продолжительности жизни населения
• Старение населения
• Рост благосостояния населения развивающихся
ВБ Сон, 2013
стран
Переход части ранее смертельных заболеваний в
хронические
Потребность в модификации препаратов из-за роста
устойчивости инфекций
Новые болезни и вирусы
При дальнейшем развитии рынка ожидается увеличение потребности в
лекарственных препаратах
5
Обзор рынка. Предпосылки потребления
лекарств. Болезни - смертность.
• По данным ВОЗ,
в 2012 году неинфекционные
заболевания (далее НИЗ) стали причиной 68% всех
случаев смерти (+8 п.п. к 2000 г.)
• ТОП-4 причин смерти в мире:
• сердечно-сосудистые заболевания
• рак
• диабет
• хронические заболевания легких.
• Большинство НИЗ приходятся на страны с высоким
уровнем дохода (до 87% всех случаев смерти). В странах с
низким уровнем дохода до 57% случаев.
• Расстройства психического здоровья, такие как депрессия,
входят в число 20 основных причин инвалидности в мире.
От депрессии страдают около 350 миллионов человек в
мире, и, по прогнозам, это число будет расти.
http://www.who.int/mediacentre/factsheets/fs310/ru/
Сердечнососудистые заболевания являются главной причиной смерти в
мире. Каждые 3 из 10 случаев смерти в мире происходит в результате
заболеваний сердца и кровеносных сосудов, которые могут приводить к
инфаркту и инсульту. В ТОП-4 причин смерти входят так же рак, диабет и
заболевания легких.
6
Обзор рынка. Предпосылки потребления
лекарств в РФ
Заболеваемость населения РФ по некоторым
основным классам болезней в 1990 – 2012 г.)
(зарегистрировано случаев заболевания с впервые установленным
диагнозом, на 1000 человек постоянного населения).
• Заболеваемость
болезнями
системы
кровообращения (далее БСК) обусловливает более
половины смертей в России (55,4% в 2012 году,
53,2% по предварительным данным за 2013 год).
• Среди болезней системы кровообращения своей
массовостью
выделяются
болезни,
характеризующиеся
повышенным
кровяным
давлением, ишемическая болезнь сердца, на
которые приходится до 60% общей и более 40%
первичной заболеваемости БСК
www.gks.ru
расстройства питания, нарушения
ККР - болезни крови и кроветворных обмена веществ и иммунитета,
БСК - болезни системы
органов,
ЭС - болезни эндокринной системы, кровообращения
НО - новообразования,
• В заболеваемости болезнями эндокринной системы,
расстройствами питания, нарушения обмена
веществ особое место занимает сахарный диабет.
В общей заболеваемости от этого класса болезней
доля заболеваний сахарным диабетом возросла до
41% в 2012 году (против 37% в 2000 году), а в
первичной заболеваемости – почти до 23% (13% в
2000 году)
На заболеваемость болезнями системы кровообращения приходится ~14,2% от
общего числа зарегистрированных заболеваний, однако этот класс болезней
обусловливает более половины смертей в России (55,4% в 2012 году, 53,2% в
2013 году).
7
Обзор рынка. Особенности отрасли
•
•
•
•
Количество разработок новых препаратов не
увеличивается
Затраты на разработку новых препаратов
постоянно растут (~17% от общих расходов
компаний)
Несмотря на высокую рентабельность в отрасли
(около 17 %) постоянно увеличиваются затраты на
продвижение продукции (~30% общих
корпоративны расходов)
Большое количество дженериков снижает
рентабельность бизнеса крупных игроков
•
•
•
•
Разработка новых препаратов занимает много
времени (10 – 13 лет)
Только 1-2 препарата становятся успешными и
доводятся до применения из 10 000
Зависимость компаний от продаж основного
лекарственного средства (10-20% в общем
объеме)
Необоснованное повышение цен на
запатентованные лекарства
Этапы разработки нового препарата
Доклинические
испытания
Клинические испытания
3 фазы
Одобрение и
разрешения
4 года, $500 млн
7 лет, до $1 млрд затрат
До 3 лет, $100 млн
Финал испытания,
продвижение
более $300 млн
13 – 15 лет
До $2 000 000 000
Успешность
оператора
фармацевтического
рынка
обуславливается
системными крупными затратами на НИОКР, маркетинг и продвижение. При
этом высокая конкуренция в т.ч. со стороны препаратов – дженериков
снижает рентабельность бизнеса крупных игроков.
8
Обзор рынка РФ. Участие российских
компаний
•
Характеристика рынка
•
Позитивная динамика роста (12% в год в 20102012 гг.)
•
Сохраняется потенциал спроса (потребление
лекарств в 3 раза ниже среднемирового уровня)
Низкая доля в мировом рынке 2,2% (однако доля
за 5 лет удвоилась)
Высокая доля импорта 80% (по инновационным
•
97%)
Основное производство в РФ – дженерики, что изза их низкой добавленной не дает возможность
выделять средства на НИОКР
•
•
•
•
Россия Импортирует 1/3 ЖНВЛС
• Всего на рынке РФ обращается 3500 лекарственных
средств, из них 650 препаратов входят в список
ЖНВЛС (жизненно важные лекарственные средства)
• Из 650 этих ЖНВЛС 248 ЛС (или 38%) –
импортируется.
• При этом 15 ЛС связаны с первыми 6-ю причинами
смертности в РФ
•
Проблемы/препятствия в развитии
фармакологии
Неэффективная государственная политика по
отношению к отрасли: отсутствие системной
государственной поддержки отечественной
фарминдустрии; отсутствует налоговое
стимулирование развития отрасли (в том числе
экспорта и расходов на НИОКР).
Мелкие объемы производства приводит к низкой
конкурентоспособности
Объем продаж на
рынке РФ, $ млрд
Novatris (Швейцария)
53,1
Фармстандарт
0,58
Валента
0,18
Штада-Нижфарм
0,17
Ситуация на рынке РФ неоднозначная. С одной стороны – позитивная
динамика рынка, с другой стороны высокая зависимость от импорта и
большая доля иностранных компаний в высоко прибыльном секторе
экономики. Текущая логика развития отрасли диктует дальнейшее
укрупнение компаний, вымывание мелких игроков с рынка
9
Точки роста
Предпосылки
Возможности
•
Рост спроса на препараты, улучшающие качество жизни в периоде
60+ в разрезе по классам заболеваний (в первую очередь на
лечение сердечно-сосудистых заболеваний, онкологических,
диабета)
•
Рост трат на дорогостоящие лекарства и рост бюджетов на лечение
•
Рост спроса на БАДы и лекарства на
компонентов
Рост спроса на фармацевтическую косметику
Рост спроса на услуги по оздоровлению
Старение населения
Рост доходов
населения/рост
расходов на
Ориентация на
«здоровый образ
жизни»
•
•
•
Научнотехнический
прогресс
•
основе
природных
Развитие терапевтических лекарственных систем с направленной
доставкой лекарственных веществ к органам и с заданными фармакокинетическими свойствами (пролонгированным действием;
контролируемым высвобождением действующих веществ; их целевым
транспортом к мишени)
Рост доли биотехнологий в фармацевтической промышленности
(против синтеза)
Предпосылки внешней среды дают широкий диапазон возможностей по
развитию ассортимента лекарственных средств, однако это будет сопряжено
со значительными затратами на НИОКР
SWOT-анализ
Угрозы
• Рост спроса на лекарства
• Постоянная потребность в
модификации препаратов
• Истечение патентов крупных
производителей
• Госпрограммы поддержки отрасли
• Увеличение потребления
дженериков и безрецептурных
препаратов
• Развитие биотехнологий и новых
типов лекарств
• Зависимость от импорта
фармацевтической и медицинской
продукции
• Увеличение доли мировых
производителей
• Зависимость от импорта сырья и
оборудования
• Быстрое развитие фармацевтической
промышленности в Индии и Китае и
увеличение импорта
Сильные стороны
• Действующие производители хорошо
знают рынок РФ
• Хорошо развита сеть логистики
• Сертификация по стандартам GMP, ISO
Потенциал экспорта на рынки стран
ТС/ЕЭП
• Политическая стабильность
• Наработки в области биотехлогий
• Сильная научная школа
•Точечное
развитие
производств
инновационных лекарств
Слабые стороны
• Инвестирование средств в обучение
кадров,
обновление
производственной базы (там где это
возможно)
• Доминирующее положение
фармацевтических компаний из третьих
стран на рынке ЕЭП
• Низкий экспортный потенциал (нужна
сертификация по стандартам GMP)
• Дефицит квалифицированных кадров
• Проблемы доступа к кредитным ресурсам
• Отсутствие современных технологий
производства
10
Возможности
•Протекционистская
государства
политика
•Стимулирование
локализации
производства зарубежных лекарств в РФ
•Производство новых дженериковых
препаратов по истечению сроков
патентов
на
оригинальные
лекарственные средства
•Развитие фармкластеров
• Протекционистская
государства
• Техническая
производств
политика
модернизация
• Сертификация по стандартам GMP
• Частичное субсидирование ставок по
кредитам
• Совершенствование
экспериментальной базы
• Привлечение
финансирования
внебджетного
Фармкластеры в России. Стратегия
«Фарма-2020».
Задачи
•повышение уровня научной базы
•новые рабочие места
•переход на стандарты GMP
•создание инновационных препаратов
•популяризация отечественной фармотрасли
•экономическое развитие региона, в котором строится кластер
Цели
•переход на инновационную модель развития
•К 2020 году увеличить долю отечественной фармпродукции на рынке
России с 20 до 50%
Инвестиции: 123 млрд бюджетных средств; 65 млрд внебюджетных
средств; 77% - на НИОКР, 21% - на капитальные вложения
Основные компетенции участников Кластеров в области разработки лекарств:
•поиск новых биомишеней и разработка 3D моделей «лиганд-биомишень» на основе собственного оборудования
для кристолографии белков;
•компьютерный скрининг коллекций низкомолекулярных веществ;
•заказной синтез низкомолекулярных веществ, скрининг на белковых эссеях, репликонах, клетках;
•разработка продуцентов биотехнологических препаратов;
•полный спектр доклинических исследований по международным стандартам;
•организация и проведение клинических исследований 1-3 фазы в России и зарубежом;
•разработка технологий производства субстанций и готовых лекарственных форм;
•подготовка нормативной документации для регистрации препаратов ( инновационных и дженериковых).
Основная задача — уйти от импортозависимости и создать собственные
лаборатории и заводы по разработке и производству эффективных и
безопасных препаратов, и в сотрудничестве с ведущими мировыми
производителями, и полностью уникальные российские разработки.
Пример кластера. БФК «Северный»
БФК «Северный» – окончание строительства конец
2014 г.
Основные участники проекта:
•МФТИ
•ЦВТ «Химрар»
•«Протек»
•ФГУП НПЦ «Фармзащита»
•«Акрихин»
•Альтоника
•Janssen
•НПФ ЛИТЕХ
Ассоциированные участники:
•Биомед Кластер Сколково
•Институт медико-биологических проблем (ИМБП)
•НИИ Скорой помощи им. Склифосовского
•Квантум Фармасьютикалз
•ФГБУ «Федеральный научный центр трансплантологии
и искусственных органов имени академика В.И.
Шумакова» Минздрава России
•Геноаналитика
Фармкластеры
интерфейсом между
бизнесом
являются
наукой и
13
Решение
Фокус государственного финансирования на определенных перспективных
препаратах, где у РФ есть научный и производственный задел. Это биотехнологии
производства. Развитие препаратов направленного действия.
Возможные источники финансирования: государственное финансирование, частные
инвесторы, в т.ч. зарубежные, венчурные фонды
Пример:
Рынок по препаратам крови в РФ, млрд. руб.
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2020
13
13,5
14
14,5
15
15,5
20
Соотношение на рынке импорт/внутренний пр-ль 80/20
Доли производителей на рынке РФ, %
Сейчас Компания РФ производит 1
группу
препаратов,
а
может
производить группу из 10 препаратов
Затраты на организацию производства
новых препаратов – 1200 млн. руб.
Структура затрат, %
Эффективность
Октафарма (Австврия)
45
НИОКР
10
Биотрест фарма (Германия)
15
Строительство
15
Бакстер (США)
13
Оборудование
60
Прочее
15
Микроген
Прочие
Компания РФ
Итого
5
15
7
100
Итого
100
Окупаемость,
лет
5
ЧДД, млн. руб.
1500
Доля на рынке
в 2020 г., %
15
14
План действий
Формирование фармкластеров
 Совершенствование экспериментальной базы
 Модернизация старых предприятий под стандарты GMP и, по
возможности, перенос их в фармкластеры
 Локализация производств импортных производителей
 Привлечение частного капитала
 Стимулирование роста затрат на НИОКР
 Сокращение или полный запрет рекламы фармпрепаратов в СМИ, т.к. это
не товары FMCG
 Запрет участия в государственных аукционах иностранных компаний с их
препаратами при наличии 2-х и более российского аналогов
15
Условная альтернатива
Клиники
первичного
приема
Реабилитацион
ные центры/
Санатории
Диагностические центры
Стационары
Вернуть цикл наблюдения за
здоровьем населения.
Направить финансирование на:
-медицинское
просвещение
населения
- выявление болезней на ранней
стадии
(введение
обязательной
ежегодной диспансеризации)
-развитие диагностического сегмента
-внедрение современных протоколов
и методов лечения
иными словами – направить
силы на выявление и лечение
болезней на ранней стадии, тем
самым
улучшая
продолжительность и качество
жизни населения; удешевляя
совокупную стоимость лечения
16
Спасибо за внимание!
Скачать