Повышение эффективности использования денежных

Международная миграция, денежные
переводы и развитие событий в
странах Европы и Центральной Азии
Дилип Рата
Группа перспектив развития
Всемирный банк
Материалы по миграционной политике (подготовлены
ГСОР): Европа и Центральная Азия
5 февраля 2009 г.
Вашингтон, Округ Колумбия
Влияние миграции и денежных
переводов на развитие
 Продолжается рост миграции и объема денежных
переводов. Уровень миграции в системе «Юг-Юг»,
возможно, такой же высокий, как и уровень миграции в
миграционной системе «Юг-Север»
 Миграция приводит к значительному приросту
благосостояния и снижению уровня бедности. На родине
мигрантов данные процессы поддерживаются, в
основном, через денежные переводы
 Можно задействовать миграцию и денежные переводы в
качестве дополнительного инструмента развития бедных
стран, однако миграция и денежные переводы не могут
заменить собой процесс развития в самих странах,
откуда родом мигранты
Страны с наибольшим объемом
переводов денежных средств
$ млрд., 2008e
% ВВП, 2007 г.
50
35
30
25
20
15
10
5
0
30
40
27
24
30
19
11 10
20
9
9
9
7
10
0
46
38
35
29
24 24 24 23
20 19
Направления потоков мигрантов из региона ЕЦА
Источник: Ratha and Shaw (2006)
Численность мигрантов: 47,6 миллиона или 10%
населения
Главные миграционные коридоры региона
Европы и Центральной Азии
млн.
Источник: Ratha and Shaw (2007)
Объем денежных переводов, отправляемых в
развивающиеся страны, значительный и
продолжает увеличиваться
$ млрд.
600
500
400
ПИИ
Негосуд. долг и
портфельные
инвестиции в
акционерный
капитал
300
200
Учтенные
переводы
100
0
-100
Официальная
помощь
развитию
1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008
Денежные переводы и потоки других
ресурсов в ЕЦА
$ млрд.
200
180
160
140
120
100
80
60
40
20
0
Негосуд. долг и
портфельные
инвестиции в
акционерный
капитал
ПИИ
Учтенные
переводы
Официальная
помощь
развитию
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008
Эмиграция из стран ЕЦА
млн.
в пределах ЕЦА
за пределы ЕЦА
Источник: Ratha and Shaw (2007)
Эмиграция высококвалифицированных
специалистов (с высшим образованием) из
Европы и Центральной Азии
Percent of tertiary educated in the origin country
Доля населения с
высшим
образованием
Денежные переводы в регионе Европы и
Центральной Азии, 2007 г.
$ млрд.
% ВВП
Денежные переводы снижают
уровень бедности
 По данным, полученным в ходе нескольких
обследований домохозяйств, денежные переводы
снижают уровень бедности
 Согласно данным по нескольким странам, 10%-ое
повышение суммы денежных переводов на душу
населения приводит к снижению доли бедного
населения на 3,5%
 Средства, полученные в виде денежных переводов,
также идут на финансирование образования и
расходов в системе здравоохранения, а также
частично снимают ограничения, связанные с
кредитами, с которыми сталкиваются малые
предприятия
Денежные переводы привели к
снижению уровня бедности в Непале
Источник: World Bank, DFID, ADB Study 2006, Glinskaya and others 2006
Денежные переводы способствуют
снижению уровня бедности в Шри-Ланке
25
% домохозяйств в Шри-Ланке, которые перешли в
более высокий дециль по доходам после получения
денежных переводов, 1999-2000 гг.*
20
15
10
20
16
5
0
8
0
0
1
1
2
3
3
-1
4
5
6
-5
Децили по доходу
-10
5
7
8
9
10
-7
Доля денежных переводов, как правило,
увеличивается после кризиса, природных
катастроф или конфликта
Доля денежных переводов в суммарном частном потреблении
Обратная сторона денежных переводов
 Крупномасштабные потоки денежных переводов
могут привести к укреплению валюты и
отрицательному воздействию на экспорт; но,
возможно, стерилизация притока денежных
средств не является целесообразной ответной
мерой в сфере политики
 Денежные переводы могут привести к появлению
иждивенческих настроений
 Каналы денежных переводов могут
использоваться не по назначению для отмывания
денег и финансирования терроризма
Миграция также повышает объем торговли
и укрепляет инвестиционные связи
 Сети диаспоры содействуют:
– Торговле
– Инвестициям
– Передаче умений, навыков и технологий
Выводы для экономической политики
 Снижение стоимости денежных
переводов
- Во многих странах региона не
разрешены денежные переводы в
другую страну
- В Индии или в Непале весьма высока
комиссия за почтовый денежный
перевод
- Местные рынки денежных переводов
хорошо развиты – неэффективность
возникает со стороны отправителя
Выводы для экономической политики
 Необходимо снизить стоимость денежных
переводов
 Возможно, необходимо найти новое
равновесие между пруденциальным
регулированием банковской деятельности и
нормами законодательства в сфере
противодействия отмыванию денег и
финансированию террористической
деятельности
 Дополнительный инструмент для
обеспечения доступа домохозяйств к
финансам
Выводы для экономической политики
 Необходимо снизить стоимость денежных
переводов
 Возможно, необходимо найти новое
равновесие между пруденциальным
регулированием банковской деятельности и
нормами законодательства в сфере
противодействия отмыванию денег и
финансированию террористической
деятельности
 Дополнительный инструмент для
обеспечения доступа домохозяйств к
финансам
Перевод денежных средств через
банки может создавать выгоды
 Перевод средств со счета на счет стимулирует формирование
сбережений в отличие от ситуации, когда деньги поступают
денежным переводом или вручаются лично
 Позволяет мигрантам и получателям денежных средств
создавать кредитную историю на основе переводов за
прошлый период
 Банки могут предоставить своим клиентам-отправителям
денежных средств жилищные кредиты и кредиты для бизнеса,
страхование, услуги по пенсионному обеспечению
... однако косвенная стоимость «бесплатных» банковских
переводов нередко высокая
Выводы для экономической политики
 Необходимо снизить стоимость денежных
переводов
 Возможно, необходимо найти новое равновесие
между пруденциальным регулированием
банковской деятельности и нормами
законодательства в сфере противодействия
отмыванию денег и финансированию
террористической деятельности
 Дополнительный инструмент для обеспечения
доступа домохозяйств к финансам
 Дополнительный инструмент для привлечения
иностранных заимствований и снижения
странового риска
Рекомендации в сфере политики
 Облигации, выпускаемые диаспорой,
потенциально могут привлечь финансирование в
целях развития
Дисконт по облигациям израильской диаспоры
10-летние казначейские
облигации США
Облигации
Корпорации
развития
Израиля
Рекомендации в сфере политики
 Правительству не следует облагать налогом
денежные переводы или указывать направления
распределения расходов, финансируемых с
использованием денежных переводов
 Денежные переводы не заменяют официальную
помощь
Рекомендации в сфере политики
 Познакомьтесь со своей диаспорой
 Предоставьте обучение и поддержку
потенциальным и существующим мигрантам
 Помогите потенциальным мигрантам
приобрести умения и навыки, пригодные для
глобальных рынков
 Повысьте прозрачность процесса набора
сотрудников
 Но миграция не заменяет создание рабочих
мест на родине мигрантов
1. Мониторинг,
анализ, прогнозы
3. Доступ к
финансам
4. Доступ к
Программа
международных финансовым
рынкам
денежных
переводов
2. Розничные
платежные системы
1. Мониторинг, анализ, прогнозы
- Размер, коридоры, каналы
- Противоцикличность
- Воздействие на бедность, образование,
здравоохранение, инвестиции
- Экономическая политика (стоимость,
конкуренция,
валютный контроль)
3. Доступ к финансам
- Депозиты и сбережения
- Кредиты (ипотека,
потребительские кредиты,
микрофинансы)
- Кредитная история для
клиентов организаций в
сфере микрофинансов
- Страхование
4. Доступ к финансовым
рынкам
Программа
международных - Частные банки и
корпорации
денежных
(секьюритизация)
переводов
- Правительства (облигации
диаспоры)
- Суверенный кредитный
рейтинг
2. Розничные платежные системы
- Платежные платформы/инструменты
- Регулирование (клиринг и расчетные операции,
достаточность капитала, валютный контроль,
раскрытие информации, трансграничный
арбитраж)
- Меры против отмывания денег/противодействие
финансированию терроризма (AML/CFT)
www.worldbank.org/prospects/migrationandremittances