Бизнес-ангел

Инвестиции и
спонсорство:
Почувствуйте
разницу
24 июня 2010
Источники финансирования
инновационных проектов
• Бизнес-ангелы
• Венчурные капиталисты
• Заказы
• Кредиты
• Гранты
Кто такие бизнес-ангелы
Бизнес-ангел — частный инвестор,
вкладывающий собственные средства в
необычные и перспективные проекты
на этапе создания предприятия в обмен
долю в капитале.
• В Америке более 250000 БА
• В России около 10000 БА
Бизнес-ангелы в США – 259 480 BA
Год
Инв естиции
BA, млрд.$
Количеств о
сделок
2009
17.60
Инв естиций
BA на
сделку , тыс.$
57,225
307.56
2008
19.20
55,480
346.07
2007
26.00
57,120
455.18
2006
25.60
51,000
501.96
2005
23.10
49,500
466.67
2004
22.50
48,000
468.75
2003
18.10
42,000
430.95
2002
15.70
36,000
436.11
Фонды венчурного капитала - США
Год
Инвестиции VC,
млрд.$
Количество
сделок
Инвестиций VC
на сделку, млн.$
2009
17.70
2,795
6.30
2008
28.30
3,808
7.40
2007
30.70
3,918
7.80
2006
25.50
3,416
7.50
2005
22.10
3,008
7.40
2004
21.60
2,983
7.20
2003
18.20
2,715
6.70
2002
21.20
3,011
7.00
2001
41.30
4,711
8.80
2000
106.60
8,221
13.00
NVCA
КОЭФФИЦИЕНТ
АНГЕЛЬСКИХ ИНВЕСТИЦИЙ
•
•
•
•
•
•
•
2009:
2008:
2007:
2006:
2005:
2004:
2003:
14.5%
10.0%
14.0%
20.1%
23.0%
18.5%
10.3%
Количество профинансированных сделок к
количеству представленных предложений
• 2002: 7.1%
• 2001: 10.8%
• 2000: 23.2%
• 1998: 14.0%
• 1997: 12.0%
Центр исследования венчурной деятельности - Университет Нью-Гемпшира
АНГЕЛЬСКИЕ СДЕЛКИ В США
Сектор
2004
2005
2006
2007
2008
2009
Здравоохранение
ПО
Биотехнологии
16%
22%
10%
20%
18%
12%
21%
18%
18%
19%
27%
12%
16%
13%
11%
17%
19%
8%
Розничная торговля
Электроника
СМИ
7%
5%
––
3%
8%
6%
8%
2%
4%
6%
5%
5%
12%
5%
7%
9%
5%
4%
IT Услуги
Промышленность/
энергетика
Финансовая/
деловая продукция
8%
4%
6%
6%
3%
6%
4%
8%
6%
8%
5%
17%
––
4%
6%
4%
6%
5%
Центр исследования венчурной деятельности - Университет Нью-Гемпшира
Revenue
ЖИЗНЕННЫЙ ЦИКЛ ПРОЕКТОВ
ДОЛИНА СМЕРТИ.
СМЕРТНОСТЬ 90%
ПАДЁЖ!
БИОЛОГИЧЕСКИЙ ПОДХОД
Биологические
системы
Родиться
Выжить
Вырасти
Стартапы
Семенная стадия
Стартап
Рост
ДОЛИНА СМЕРТИ
КАПИТАЛ ДЛЯ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЕЙ
Центр исследования венчурной деятельности - Университет Нью-Гемпшира
ИСТОРИИ УСПЕХА
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Xerox
Ryanair
Apple
Mirabilis (ICQ)
Google
Federal Express
PayPal
Compaq
Genentech
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Amazon.com
America Online
E-bay
Vertex
Pharmaceuticals
Energy Innovations
Xynergy
ClearFuels
Technology
Innovative Robotics
NovaCentrix
ИСТОРИИ УСПЕХА
Джефф Бэзос 1994
Amazon.com
12 ангелов, по $100 000 от каждого
Ларри Пейдж и Сергей Брин 1998
Google
Собственные кредитные средства
Энди Бехтольшайм,
со-основатель Sun Microsystems
$100 000
-
ЗАЧЕМ СЕТЬ АНГЕЛОВ
ИНВЕСТОР
«На мои деньги
нет проектов»
Δ
СТАРТАП
Зона
действия
СОБА
«На мой проект
нет денег»
РЕАЛЬНОСТЬ
ЧТО МЕШАЕТ НАДЕЖНОСТИ
 Слабые лидеры
 Дисбалансы
 Неопределенность
 Неэффективная слабая команда
Низкая эффективность
внешней экспертизы
ЭКСПЕРТИЗА
"Создать летающие машины тяжелее воздуха, невозможно.«
Лорд Кельвин, Президент Королевского научного общества.
1895
«Потенциал мирового рынка составляет пять компьютеров"
Томас Ватсон, Председатель правления IBM, 1943
Основателю Intel Гордону Муру в 70х предложили концепцию
персонального компьютера. Он не стал инвестировать.
Лидер по ошибкам – Билл Гейтс:
"Интернет? Это нам не интересно." – 1993
«640 килобайт памяти будет достаточно для кого угодно и чего
угодно».
МИРАЖИ
•
•
•
•
•
•
•
•
Ищу спонсора
У нас уникальная технология
У нас нет конкурентов
Мы защищены патентом
У нас есть проверенная команда
Клиенты заинтересованы
Наш клиент – ВПК (власти)
Мы продали
китайцам
• Мы все знаем!
• …
КАК МЫ РАБОТАЕМ С
ПРОЕКТОМ?
Анкета
Предварительная
экспертиза
3. Встреча
4. Договор
5. Подробная экспертиза
6. Разработка сценария
развития проекта
7. «Упаковка» проекта
8. Представление
инвесторам
9. Переговоры
10. Сделка
1.
2.
Санкт-Петербургская организация бизнес-ангелов (СОБА)
СОБА:
• существует 1.5 года
• Управленческая команда из 4 человек
• Офис во дворце Труда (пл. Труда 4)
• 4 стажера (экономическое образование)
• 250 проектов прошли экспертизу
• 80 проектов на стадии экспертизы
• 4 проданных проекта
• Проведены презентации 20-ти проектов
• 120 заинтересованных инвесторов из разных регионов
России и Европы
• Соглашение о партнерстве с КЭРППиТ
• Сайт: www.soba.spb.ru
• Член Национальной сети бизнес ангелов России (СБАР),
Чем занимается СОБА
 Создание потока проектов
Ведение «черного списка» стартапов,
соинвесторов, менеджеров
 Фильтрация слабых проектов
Экспертиза стратегий, рынков,
технологий по заказу инвесторов
 «Упаковка» проектов
 Консультации инвесторов по
вопросам взаимодействия со
стартапами и их развития
 Помощь в выводе (продаже)
проектов на инновационную
площадку ММВБ
 Привлечение грантов,
cоинвесторов, создание
синдикатов
 Арбитраж конфликтов между
авторами и инвесторами
Вывод проектов на зарубежные рынки
Обмен опытом между инвесторами
Обучение инвесторов
Обучение стартаперов
Обучение менеджеров
инновационных проектов
Связи с международными
инвесторами и организациями
Организация выступлений светил
венчурного бизнеса перед инвесторами
Отбор проектов под требования
инвесторов
Соблюдение конфиденциальности в
общении с проектами, властями и
инфраструктурой
СПАСИБО ЗА
ВНИМАНИЕ
Луиза Александрова
(962) 725-99-98
НП СОБА
пл. Труда, 4, оф.90
312-2760
+7-962-725-99-98
www.soba.spb.ru
www.tppinvest.ru
info@soba.spb.ru
www.soba.spb.ru