стратегические вызовы - Ассоциация региональных банков России

Будущее региональных банков:
стратегические вызовы
VIII Международный банковский форум “Банки России - XXI
век“
Сочи, сентябрь 2010
Д. Алгульян
Глава Представительства
Банковской группы KfW
в Российской Федерации
Обзор деятельности банковской группы
Мы оказываем поддержку
МСП, начинающим
предпринимателям и
на этапе становления,
проектам по защите
окружающей среды и
климата
проектам
в сферах ЖКХ,
образования,
инфраструктуры
и социальных
вопросов
при финансировании
коммунальных
инфраструктурных
проектов в Германии
и ЕС
Международное
экспортное и проектное
финансирование
Содействие
развивающимся
странам и странам
с переходной экономикой
2
Региональные банки (РБ): важнейший элемент
ведущих банковских систем мира
Коммерческие банки
Кредитные кооперативы
ФОРМЫ
ОРГАНИЗАЦИИ
Совокупные активы
европейских КК
5,5 трлн. евро
(члены EACB*)
Сберегательные кассы
Совокупные активы
Микрофинансовые
организации
8,9 трлн. евро
(члены WSBI*)
*не все из них могут быть признаны региональными
3
РБ. Основные преимущества
РБ: ВАЖНЕЙШИЕ КРЕДИТОРЫ МСП И ФИЗИЧЕСКИХ ЛИЦ.
Кредитные кооперативы обеспечивают от 25% до 45% финансирования МСП
в Германии, Нидерландах и Франции
Близость к клиенту
Долгосрочный характер отношений
Рыночное
конкурентное
преимущество
Управление
банковскими рисками
Управление рисками
банковской системы
Возможность гибкого подхода
при разработке финансовых решений
Глубокое знание местного рынка
и клиентов
Более низкий риск системных
последствий в случае банкротства
4
Общие долгосрочные тенденции в банковском секторе
Концентрация доли
крупнейших банков на рынке растет
Число банков сокращается,
прежде всего РБ
Доля (%) в совокупных активах сектора 5 крупнейших банков
Общее количество банков
54
8500
США
49
Еврозона
8000
44
7500
39
Еврозона (в среднем)
34
7000
Великобритания
Германия
29
Франция
6500
24
6000
19
2001
Источник: ECB
2004
2007
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
Источник: ECB, FDIC
Интернационализация крупнейших региональных банков
Яркий пример: германские земельные банки (прежде всего, ВестЛБ)
5
Будущее РБ
Обречены ли РБ на вымирание в долгосрочной перспективе?
?
В последние десятилетия казалось, что многие на этот вопрос
отвечают положительно.
Финансовый кризис заставил вновь задуматься о том, насколько эта
перспектива желательна и какие угрозы она несет для финансовой
системы и экономики
Ответ, вероятно, заключается не только в самой банковской
системе, но и в экономике и обществе, которые она обслуживает
6
Экономические и социальные вызовы глобализации
Финансовая глобализация
• Интернационализация конкуренции: местные, национальные и
международные банки
• Ужесточение конкуренции: дополнительные преимущества международных
банков по фондированию, кредитным технология, опыту, репутации
• Активное вхождение национальных и международных банков на рынок
финансирования малого и среднего предпринимательства и физических лиц
Культурная глобализация
Формирование стандартизированной масс-культуры облегчает продвижение
глобальных банков
Технологическая
глобализация
Дистанционное банковское обслуживание с использованием интернета снижает
необходимость постоянного личного контакта с кредитным институтом по многим
финансовым продуктам
7
Вызов: политика государств и регуляторов:
Стимулирование консолидации банковского сектора и создания крупных банков
• в надежде на их большую устойчивость (to big to fail)
• возможность финансирования крупных промышленных и инфраструктурных
проектов
• национальный престиж и инструмент международного влияния
Формирования стандартизированных подходов по управлению рисками
и, как следствие, кредитной политики (Базель I, Базель II)
В последние десятилетия стандарты кредитной политики региональных и
международных банков несколько сблизились -> конкурентное преимущество
региональных банков, связанное с так называемой мягкой информацией о клиентах
уменьшилось.
8
РБ vs крупных национальных и международных
банков (I)
Фондирование
Ограничения по объемам, срокам и стоимости
Инфраструктурные расходы
Ограниченные ресурсы для внедрения новых ИТ
Продуктовая линейка
Ограниченный набор
Риски
Региональная концентрация
Государственная поддержка
Меньшее внимание государства
и СМИ в кризисных ситуациях
9
РБ vs крупных национальных и международных
банков (II)
Устойчивость
финансовой системы
РБ чаще оказываются
неустойчивыми, чем крупнейшие банки,
но последствия банкротств последних
несут неизмеримо больший риск
для всей финансовой системы
(пример: США и Lehman Brothers)
Широкий доступ
финансовым услугам
Для крупных междун. и нац. банков целые сегменты
предпринимателей и физических лиц не являются
перспективной клиентской базой. Исчезновение РБ
может привести к стабильному ухудшению
их доступа к финансовым услугам
Стабильный доступ
к финансовым услугам
В условиях кризиса крупные
диверсифицированные банки могут
в краткий срок выходить
с рынков отдельных географических регионов
и отраслей экономики, усугубляя их положение
ВЫВОД: Значительное ослабление РБ может привести в негативным
долгосрочным последствиям в масштабах всей экономики
10
Анализ ситуации на примере Германии (I)
Общие тенденции
Для Германии характерны (хотя и не столь ярко) общемировые тенденции
концентрации банковского сектора и укрепления позиций международных банков.
Число кредитных институтов (1991-2010):
-68%
Доля гроссбанков в активах сектора:
с 9% до 17%
Доля активов РБ:
Избранные показатели германского банковского сектора (кол-во/млн. евро)
5000
4500
4000
Банки всего
Кооперативные банки
Сберкассы
Совокупный капитал
Совкупный кредитный портфель НФО
с 24% до 17%
Динамика структуры активов германского банковского сектора (%)
100%
90%
80%
3500
70%
3000
60%
2500
50%
2000
1500
40%
30%
20%
1000
10%
500
19
91
19
92
19
93
19
94
19
95
19
96
19
97
19
98
19
99
20
00
20
01
20
02
20
03
20
04
20
05
20
06
20
07
20
08
20
09
20
10
0
Источник: Bundesbank
0%
1991
Крупнейшие банки
2000
Активы сберкасс
2005
Активы кооперативных банков
2010
Остальные банки
Источник: Bundesbank
11
Анализ ситуации на примере Германии (II)
Доли РБ в кредитовании экономики и политика в
период кризиса
Портфель кредитов нефинансовому сектору
Доля РБ (1991-2010):
Доля гроссбанков:
с 34% до 37%
с 10% до 12%
Вывод: рост доли гроссбанков в банковском секторе не привел к
соответствующему росту финансирования германской экономики!
Портфель кредитов
в период кризиса 2007-2009:
РБ:
Гроссбанков:
6%
-4%
Структура кредитного портфеля (без обязательств банков и бюджета) (%)
Динамика кредитного портфеля (без обязательств банков и бюджета)
в период кризиса (млн. евро)
2007
100%
2008
2009
2010
730
90%
80%
680
70%
60%
630
Крупнейшие банки
50%
580
40%
Кредиты сберкасс
30%
530
Кредиты кооперативных банков
20%
480
10%
0%
1991
Крупнейшие банки
2000
Кредиты сберкасс
Источник: Bundesbank
2005
Кредиты кооперативных банков
2010
Остальные банки
430
380
Источник: Bundesbank
12
Что делать? Возможные меры…
РБ (самопомощь):
•
Создания механизмов внутрисистемной кооперации (положительный опыт ряда
европейских стран)
•
Фонды поддержки ликвидности
•
Совместные платформы рефинансирования (например, секъюритизация)
•
Формирование совместных специализированных финансовых институтов
(например: в сфере инвестиционного финансирования)
•
Разделение расходов, например, в сфере информационных технологий,
посредством совместной разработки и использовании ИТ-решений.
Государства и регуляторы:
•
Активная анти-монопольная политика
•
Государственная поддержка фондирования по линии институтов развития
•
Более активное распространение механизмов государственной
антикризисной поддержки на региональные банки
13
РБ в России. Особенности
Ниже, чем в ЕС, США по большинству параметров
Роль в банковском секторе
Высокая концентрация банковского бизнеса в Москве
Доля 5 крупнейших банков: более 50%
Внутрисистемное
сотрудничество
Низкий уровень взаимного доверия
Невысокая степень институционализации
Фондирование
Существенный разрыв по условиям фондирования
по сравнению с крупными банками
Фрагментация
Большое количество мелких кредитных институтов
со сравнительно низкой капитализацией
14
И тем не менее, время еще есть…
(хотя и не очень много!)
Уровень конкуренции
Технологическое развитие
Защитные меры
Российский банковский рынок пока не достиг
насыщения банковскими услугами на уровне
США, Японии, ведущих стран ЕС
Уровень проникновения новых информационных
технологий остается все еще на умеренном уровне
Действуют защитные меры национального
рынка со стороны регулятора
Вывод I: РБ сохраняют нишу для развития и обеспечивают сравнительно высокую
доходность. Ситуация может значительно ухудшиться на
протяжении следующих 10 лет.
Вывод I I : Процесс консолидации и сокращение числа банков неизбежен
Надежда: Формирование значительной группы долгосрочно устойчивых РБ
представляется возможным
15
16