Новые стандарты Базель III - Национальный банк Республики

Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
Новые стандарты Базель III —
перспективы внедрения
ë‚ÂÚ·̇ åÄãõïàçÄ
凄ËÒÚ ˝ÍÓÌÓÏ˘ÂÒÍËı ̇ÛÍ
В
ответ на вызовы глобального
финансово-экономического кризиса в декабре 2010 г. Базельским
комитетом по банковскому надзору
(далее — Базельский комитет)
приняты два документа — “Базель III: Общие регуляторные подходы к повышению устойчивости
банков и банковских систем” [1] и
“Базель III: Международные подходы к измерению риска ликвидности, стандартам и мониторингу”
[2], получившие известность как
Базель III. Новые стандарты представляют собой реформу регулирования капитала и ликвидности на
международном уровне, направленную на укрепление банковского
сектора, улучшение его способности выдерживать шоки, возникающие вследствие финансовых и экономических стрессов независимо
от источника их происхождения, а
также на укрепление банковского
регулирования и надзора.
Поскольку в соответствии с
программными документами Национального банка Республики
Беларусь (далее — Национальный
банк) ориентиром развития банковского надзора в нашей стране
является максимальное приближение к мировым стандартам, ко-
торые нашли свое воплощение в
документах, разработанных Базельским комитетом и получивших поддержку мирового банковского сообщества, представляется
целесообразным рассмотреть основные новации, предлагаемые
Базель III, в сопоставлении с действующим с 2004 г. Соглашением
по капиталу Базельского комитета
[3]. Напомним, что Базель II включает три основных компонента
(Pillars). Первый компонент предусматривает минимальные требования к капиталу банка, который
должен обеспечить своеобразную
подушку безопасности для покрытия кредитного, рыночного и операционного рисков. По каждому
из рисков предлагаются различные варианты расчета их величины — упрощенные (стандартные
для всех банков) и продвинутые
(основанные на собственных внутренних рейтингах и моделях банка); соответственно для кредитного риска — стандартизированный
подход (SA) и подход на основе
внутренних рейтингов (IRB), для
рыночного риска — стандартизированный подход (SMM) и подход
на основании внутренних моделей
(IMM), для операционного риска — базовый индикативный подход (BIA), стандартизированный
подход (SA+ASA), усовершенствованный (продвинутый) подход
(AMA). Второй компонент охватывает основные принципы надзорного процесса, управления рисками, а также прозрачности и отчетности перед органами банковского надзора. Третий компонент
призван стимулировать рыночную
дисциплину путем раскрытия банками информации о капитале и
оценке рисков [4].
В Базель II неоднократно вносились изменения и дополнения,
самое существенное из которых
касалось измерения рыночного риска [5], однако определение требуемого регуляторного капитала, изложенного еще в Базель I в
1988 г., оставалось тем же (кроме
корректировки отдельных аспектов, связанных с инвестициями и
общими резервами), равно как величина минимальных регуляторных требований к нему, основное
из которых — общий капитал должен составлять не менее 8% суммы величин кредитного, рыночного, операционного рисков (ВР).
Таким образом, Базель III в части стандартов капитала по сути
является реформаторским подходом, затрагивающим как состав
капитала, так и нормативные требования к нему.
Основные изменения в расчете
капитала (первый компонент Базель II) направлены на увеличение
минимальных требований и улучшение его структуры, которая будет состоять из капитала 1 уровня
(базовый капитал 1 уровня + дополнительный капитал 1 уровня)
и капитала 2 уровня (не менее 8%
величины рисков ВР), причем
каждый из этих уровней имеет
собственное предназначение.
Капитал 1 уровня, Tier 1
Capital, T1 (не менее 6% величины рисков ВР) необходим для поддержания нормального функционирования банка и поглощения
потерь в момент их возникновения.
В капитале 1 уровня должен
преобладать базовый капитал 1
уровня, Common Equity Tier 1,
CET1 (не менее 4,5% ВР), который
включает в себя следующие элементы: простые (обыкновенные)
акции, эмитированные банком, соответствующие критериям отнесения их к таким акциям для целей
регулирования; добавочный капитал за счет эмиссионного дохода
(премия по акциям) по инструментам базового капитала 1 уровня;
нераспределенная прибыль, иные
накопленные совокупные доходы
и раскрытые резервы, включая
промежуточные доходы и расходы; простые (обыкновенные) акции, выпущенные консолидиро-
9
Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
ванными дочерними компаниями
банка и удерживаемые третьими
сторонами (т. н. “миноритарный”,
или не дающий контроля, пакет
акций), которые соответствуют
критериям для включения в базовый капитал 1 уровня; регуляторные корректировки (вычеты), применяемые при расчете базового капитала 1 уровня.
Для включения в базовый капитал 1 уровня инструменты
должны соответствовать установленным для них 14 критериям,
позволяющим признать их эквивалентными простым (обыкновенным) акциям с точки зрения качества капитала и способности поглощать потери в ходе деятельности банка.
Дополнительный капитал 1
уровня, Additional Tier 1, AT1 состоит из инструментов, качество
которых и способность поглощать
потери несколько хуже, чем у простых акций и их эквивалентов, и
включает в себя следующие элементы: инструменты, эмитированные банком, соответствующие 14
установленным для них критериям (в отличие от 14 критериев
включения инструмента в базовый
капитал 1 уровня данные критерии более мягкие — например, инструмент субординирован по отношению к вкладчикам, кредиторам
с обычным правом и субординированному долгу банка, является
бессрочным и не предпринимается
никаких шагов к его погашению,
может обладать правом досрочного
погашения по инициативе эмитента не менее, чем через пять лет,
тогда как инструмент базового капитала 1 уровня представляет собой наиболее субординированную
претензию при ликвидации банка,
является бессрочным и никогда не
выплачивается, за исключением
процедуры ликвидации, в процессе его эмиссии банк не ожидает,
что он будет выкуплен назад, возмещен или аннулирован); добавочный капитал за счет эмиссионного
дохода (премия по акциям) по инструментам дополнительного капитала 1 уровня; инструменты дополнительного капитала, выпущенные консолидированными дочерними компаниями банка и
удерживаемые третьими сторонами, которые соответствуют критериям для включения в дополнительный капитал 1 уровня и не
включены в базовый капитал
10
1 уровня; регуляторные корректировки (вычеты), применяемые в
расчете дополнительного капитала
1 уровня.
Капитал 2 уровня, Tier 2
Capital, T2 необходим для обеспечения поглощения убытков при
ликвидации банка, поэтому требования к качеству компонентов еще
ниже. Эта часть капитала состоит
из следующих элементов: инструменты, эмитированные банком,
удовлетворяющие 9 установленным для них критериям, которые
не включены в капитал 1 уровня;
добавочный капитал за счет эмиссионного дохода (премия по акциям) по инструментам капитала 2
уровня; инструменты дополнительного капитала, выпущенные
консолидированными дочерними
учреждениями и удерживаемые
третьими сторонами, которые соответствуют критериям для включения в капитал 2 уровня и не
включены в капитал 1 уровня; общие резервы / общие резервы, создаваемые в отношении будущих,
не идентифицированных в настоящее время потерь по кредитам, составляющие не более 1,25% от активов, взвешенных с учетом кредитного риска (применяется для
банков, использующих стандартизированный подход к расчету кредитного риска); регуляторные корректировки (вычеты), применяемые в расчете капитала 2 уровня.
Несмотря на то, что в Базель III
применение регуляторных корректировок (вычетов) предусмотрено
для всех уровней капитала, в большинстве случаев они используются при расчете базового капитала 1
уровня. Что касается состава корректировок, то в Базель II капитал
уменьшался на следующие суммы:
гудвилл (вычитался из капитала 1
уровня); существенные миноритарные вложения в банки, страховые компании и прочие финансовые учреждения, не контролируемые банком; акции и прочие вложения регуляторного капитала в
страховые дочерние учреждения;
существенные миноритарные и
мажоритарные вложения в коммерческие учреждения; недосозданные резервы по ожидаемым потерям; секьюритизированные позиции, не включенные в ВР.
В состав регуляторных корректировок (вычетов) капитала согласно стандарту Базель III входят
следующие элементы:
гудвилл, под которым понимается разница между рыночной
оценкой банка и суммой его чистых активов, и другие нематериальные активы, за исключением
прав обслуживания ипотечного
кредита (в Республике Беларусь
гудвилл не рассчитывается);
отложенные налоговые активы — перенесенные на будущие
периоды (поскольку завышенная
выплата налога может стать причиной возникновения требований
налогового органа);
резервы хеджирования денежных потоков, относящиеся к хеджированию инструментов, не учитываемых по справедливой стоимости (для исключения элемента,
создающего искусственные колебания базового капитала);
недосозданные резервы по ожидаемым потерям (для банков, использующих метод IRB);
прибыль от продаж по операциям секьюритизации;
накопленные прибыли и убытки, связанные c изменениями собственного кредитного риска по финансовым обязательствам, оцененным по справедливой стоимости;
активы и обязательства пенсионного плана с договорными (фиксированными) выплатами;
инвестиции в собственные акции, т. е. собственные выкупленные акции (для того чтобы избежать двойного учета собственного
капитала банка);
взаимное участие в капитале
банковских, финансовых и страховых организаций (поскольку оно
имеет целью искусственное завышение капитала банка);
инвестиции в капитал банковских, финансовых и страховых организаций, находящихся за рамками регуляторной консолидации,
в котором банк не владеет более
10% капитала, выпущенного в виде простых (обыкновенных) акций
организации;
значительные инвестиции в капитал банковских, финансовых и
страховых организаций, находящихся за рамками регуляторной
консолидации, в котором банк
владеет более 10% капитала организации-эмитента, выпущенного в
виде обыкновенных акций, или
организация является аффилированной структурой банка.
Вместо полного вычета следующие три элемента могут получить
ограниченное признание при рас-
Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
чете базового капитала 1 уровня, с
порогом признания, составляющим 10% этого капитала (после
вычета элементов, которые не зависят от порога): существенные
инвестиции в простые (обыкновенные) акции неконсолидированных
финансовых учреждений (банки,
страховые компании и иные финансовые учреждения); права на
обслуживание ипотечных кредитов (MSR, которые являются типичными для США); отсроченные
налоговые активы (DTA), возникающие в силу временных разниц.
При этом в целях ограничения
значительных вложений в упомянутые три элемента банки также
должны вычитать сумму, на которую совокупность этих элементов
превышает 15% базового капитала
1 уровня (после всех регуляторных
корректировок), из этого капитала.
Установленные в Базель II ограничения по величине капитала 2
уровня (не более капитала 1 уровня) в Базель III отменены. Упразднен капитал 3 уровня, предназначенный только для покрытия рыночных рисков, и инструменты
этого капитала (краткосрочный
субординированный кредит (заем)
в новый стандарт не включены.
Для обеспечения сохранения
капитала и наращивания адекватных подушек безопасности (буферов) сверх минимума, необходимого для покрытия основных рисков,
которые могут быть использованы
в период стрессов, в расчет капитала Базель III добавляются консервационный буфер и контрциклический буфер капитала. Их создание
является составной частью процесса планирования капитала банка и
осуществляется путем сокращения
направления прибыли на выплату
дивидендов по усмотрению банка,
выкуп собственных акций, бонусные выплаты персоналу и (или) путем привлечения нового капитала
из частного сектора.
Консервационный буфер капитала (Capital conservation buffer)
представляет собой резервный запас капитала в размере 2,5% ВР,
который вне периода стресса должен поддерживаться банком сверх
минимального установленного регуляторного требования к величине базового капитала 1 уровня
4,5% ВР (что в совокупности составляет 7%) и, соответственно,
общего капитала 8% ВР (что в совокупности составляет 10,5%). Ес-
ли в ходе деятельности банка такой буфер становится меньше минимального установленного размера, на банк накладываются ограничения по распределению прибыли, часть которой необходимо направлять на его восстановление, в
соответствии с установленной пятиступенчатой шкалой консервации прибыли.
Так, если базовый капитал
1 уровня составляет от 4,5 до
5,125%, то банк должен консервировать 100% прибыли в текущем
финансовом году; если от > 5,125
до 5,75%, то консервируется 80%
прибыли, т. е. на выплату дивидендов, бонусов и выкуп собственных акций может направляться не
более 20% прибыли; если от >
5,75 до 6,375%, то консервируется
60% прибыли; если от > 6,375 до
7,0%, то консервируется лишь
40% прибыли; вся прибыль может
распределяться при условии, если
базовый капитал 1 уровня составляет > 7%. Если банк желает осуществить выплаты сверх ограничений, установленных данным режимом, ему придется дополнительно привлечь капитал в необходимом размере, превышающем
данное ограничение.
Требование к созданию контрциклического буфера капитала
(Countercyclical buffer) устанавливается в целях дополнительной
защиты банковского сектора в период, когда заметно возрастают
проблемы в масштабах финансовой системы в целом, способные
вызвать экономический спад в реальном секторе экономики, который в свою очередь по “закону бумеранга” приводит к убыткам в
банковском секторе. Эти убытки
могут стать особенно значительными, если экономическому спаду
предшествовал период чрезмерного роста кредитования. Контрциклический буфер может устанавливаться надзорным органом в случае роста активов, который по его
оценке является избыточным и ведет к возникновению системного
риска. Принципы, которыми руководствуются надзорные органы
при принятии решения об установлении требований к контрциклическому буферу, и методология его
расчета изложены в документе Базельского комитета “Руководство
для национальных органов по использованию контрциклического
буфера капитала” [6]. Режим тако-
го использования включает следующие элементы:
● осуществление уполномоченными органами (например, регулятор, надзорный орган) мониторинга роста кредитования
и других показателей, которые
могут свидетельствовать об увеличении кредитного риска в
масштабе всей системы, оценка
чрезмерности роста кредитования и возможности последующего роста кредитного риска в
масштабе всей системы; установление требований к контрциклическому буферу, основанных на вышеуказанной
оценке, при необходимости;
● проверка географического местонахождения позиций, подверженных кредитному риску,
банками, осуществляющими
международные операции; конкретный индивидуальный (для
себя) расчет этими банками
требований к контрциклическому буферу по указанным позициям как средневзвешенной
величины требований, применяемых в юрисдикциях, в отношении которых у банка имеются позиции, подверженные
кредитному риску;
● установление требования к
контрциклическому буферу
банка увеличивает размер консервационного буфера капитала, и в случае несоблюдения
требования в отношении банка
будут действовать ограничения
на выплаты.
Для принятия решения о создании контрциклического буфера,
который может варьироваться в
пределах 0—2,5% ВР банка, надзорному органу предлагается использовать следующую общую базовую методологию, которая состоит из трех шагов [6]: расчет соотношения агрегированных кредитов
частному сектору и ВВП (ежеквартально), расчет гэпа между соотношением кредиты/ВВП и его трендом, трансформация гэпа в добавляемый буфер. Для трансформации целесообразно использовать
шкалу гэпов от 2 до 10% — например, устанавливать буфер 1,25%,
если соотношение кредиты/ВВП —
6 (т. е. середина между 2 и 10).
Для адаптации банков к контрциклическому буферу и (или) увеличению его размера соответствующее решение уполномоченного
должно быть объявлено заблаго-
11
Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
временно (за 12 месяцев), решение
о снижении вступает в силу незамедлительно. Сведения о заблаговременно объявленных решениях
стран — членов Базельского комитета относительно контрциклического буфера и его реальный уровень будут опубликованы на интернет-сайте Банка международных расчетов www.bis.org.
Основные новые требования к
стандартам нормативного капитала (Базель III) в сравнении с Базель I/II приведены в таблице.
Нельзя не признать, что рассмотренные выше нормативы капитала, основанные на оценке риска, достаточно сложны для расчета и в некоторой степени несопоставимы в различных странах в силу использования разных подходов к учету и оценке инструментов
капитала, расчету величины рисков и даже их составу. Кроме того,
многие банки демонстрировали
чрезмерное увеличение использования заемных средств, а поддержание достаточности нормативного капитала на высоком уровне не
спасло от банкротства крупнейшие
банки, поставившие под угрозу
всю мировую финансовую систему, как, например, печально известный американский инвестиционный банк Lehman Brothers, который располагал более чем достаточным капиталом 1 уровня.
Необходимость простого прозрачного независимого инструмента
оценки капитала, который позволит сдержать увеличение левереджа в банковском секторе, а также
ограничит риск использования моделей и допущения ошибок при измерении показателей покрытия капиталом банковских рисков, обусловила введение показателя левереджа (Leverage Ratio). Расчет показателя левереджа осуществляется таким образом, что его значения
могут быть сопоставимы в странах,
использующих различные стандарты бухгалтерского учета. Показатель рассчитывается по формуле:
капитал 1 уровня
(новое определение) × 100
совокупная сумма под риском ≥ 3%.
(балансовые и внебалансовые
статьи)
Сумма под риском в целом
представляет собой совокупность
требований, учитываемых на балансовых и внебалансовых счетах
(включая высоколиквидные активы), очищенных от резервов и переоценок (например, переоценка
стоимости кредита), но не уменьшенных на сумму материальных
или финансовых средств обеспечения и включающих требования,
взаимосвязанные с обязательствами. В расчет также включаются
деривативы, секьюритизация,
сделки РЕПО и финансирования
под обеспечение ценными бумагами (SFT), для которых может при-
меняться метод учетной оценки
при запрете осуществлять неттинг
либо регуляторные правила неттинга в соответствии c Базель II.
Внебалансовые позиции (условные
обязательства) конвертируются в
кредитный эквивалент с применением коэффициента 100%, для
обязательств с правом безусловного отзыва может применяться коэффициент 10%. Из расчета суммы под риском также исключаются элементы, вычитаемые из капитала при его расчете (например,
нематериальные активы и т. п.).
Базельский комитет будет осуществлять регулярный (раз в полугодие) мониторинг данных банков о коэффициенте левереджа с
тем, чтобы определить адекватность предлагаемого подхода и минимального значения коэффициента требованиям на протяжении
всего кредитного цикла, а также
различным видам бизнес-моделей.
Окончательные корректировки определения и значения коэффициента левереджа будут произведены
Базельским комитетом в первой
половине 2017 г.
Помимо повышения качества
капитала и уровня капитальной
базы новым стандартом капитала
также внесены существенные поправки во второй компонент Базель II, обязывающий банк и надзорный орган убедиться, что в расчет капитала включены все существенные риски. В этих целях в
퇷Îˈ‡
Основные требования
к стандартам нормативного капитала Базель III
ùÎÂÏÂÌÚ
Минимальные требования
к капиталу
Инновационные
инструменты
Капитал 3 уровня
Ограничения
Корректировки/вычеты
(кроме гудвилла)
Консервационный буфер
Контрцикличный буфер
íÂÍÛ˘Ë Ô‡‚Ë· (ŇÁÂθ I/II)
çÓ‚˚ Ô‡‚Ë· (ŇÁÂθ III)
Базовый капитал 1 уровня/величина рисков (ВР) ≥ 2%
Капитал 1 уровня /ВР ≥ 4%
Общий капитал/ВР ≥ 8%
Включаемые в капитал 1 уровня
(не более 15% капитала 1 уровня)
Не должен превышать 250% капитала 1 уровня,
предназначен для покрытия рыночных рисков
Капитал 2 уровня ≤ капитал 1 уровня
Субординированный долг ≤ 50% капитала 1 уровня
50% из капитала 1 уровня и 50% капитала 2 уровня
Базовый капитал 1 уровня/ВР ≥ 4,5%
Капитал 1 уровня /ВР ≥ 6%
Общий капитал/ВР ≥ 8%
Постепенное исключение
Отсутствует
2,5% ВР в дополнение к 4,5% базового
капитала 1 уровня / ВР
0—2,5% ВР
Отсутствует
Примечание. Разработка автора по материалам [1], [2], [3].
12
Отмена
Отмена
100% из базового капитала 1 уровня
Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
рамках Базель III пересмотрен
расчет капитала на покрытие кредитного риска контрагента
(Counterparty credit risk CCR),
при этом изменения преимущественно коснулись методики расчета, основанной на внутренних моделях (в частности, VaR). В дополнение к покрытию капиталом кредитного риска дефолта, рассчитываемого на основании стандартизированного или IRB-подхода,
банк также должен поддерживать
капитал на покрытие потерь от
рыночной переоценки деривативов, торгуемых на внебиржевом
рынке (OTC), связанных с кредитным риском контрагента (например, кредитный своп на дефолт
CDS). Такие потери известны как
корректировки стоимости кредита
(CVA). Банк должен проводить
стресс-тестирование кредитного
риска контрагента (как минимум
ежемесячно) с использованием рыночных факторов. Стоит отметить,
что требование к покрытию кредитного риска контрагента для белорусского банковского сектора до
сих пор не установлено.
В целях гармонизации надзора
за риском ликвидности, особенно в
крупных банках и (или) в период
стресса, Базель III впервые вводит
два регуляторных стандарта (показателя) ликвидности: показатель покрытия ликвидности (LCR,
Liquidity Coverage Ratio) и показатель чистого стабильного фондирования (NSFR, Net Stable Funding
Ratio).
Показатель покрытия ликвидности LCR вводится для поддержания в банке необходимого
уровня необремененных высоколиквидных активов, которые могут быть конвертированы в наличные средства, для поддержания
ликвидности в течение 30 дней с
учетом условий серьезного стресса
ликвидности, определенных сценарием надзорного органа, т. е. характеризует краткосрочную ликвидность (до 30 дней) и рассчитывается по формуле:
совокупность
высоколиквидных активов
≥ 100%.
чистый отток денежных
средств в предстоящие
30 дней
Высоколиквидные активы разделяются на два уровня, для которых применяются разные веса. К
первому уровню относятся наличные денежные средства, квалифицируемые обращаемые на рынке
ценные бумаги правительств, центральных банков, государственных предприятий и многосторонних банков развития, квалифицируемые резервы центральных банков и т. п. (100%). Ко второму
уровню, который не должен превышать 2/3 откорректированной
суммы активов первого уровня, относятся активы правительств,
центробанков, госпредприятий,
взвешенные на 20% риска, квалифицируемые облигации юридических лиц и закрытые облигации с
рейтингом AA- и выше (85%). В
состав оттока денежных средств
включаются депозиты юридических и физических лиц и иные источники фондирования с различными весами в зависимости от статуса источника и вида обеспечения. Сумма притока денежных
средств ограничивается 75% суммы оттока, отдельные элементы
подвергаются взвешиванию также
в зависимости от статуса и обеспечения.
Показатель чистого стабильного фондирования NSFR вводится для обеспечения среднесрочного и долгосрочного фондирования
активов и деятельности банка во
временном горизонте более одного
года, т. е. характеризует долгосрочную ликвидность (более одного года) и рассчитывается по формуле:
имеющееся в наличии
стабильное финансирование
>100%.
необходимый объем
стабильного фондирования
Под стабильным фондированием понимается совокупность инструментов капитала и обязательств,
которые являются надежными источниками средств на срок более
одного года в условиях длительного стресса (не менее одного года, со
значительным снижением доходности или платежеспособности в
результате повышенного кредитного, рыночного, операционного
и/или иных рисков и др.). В состав
имеющихся источников фондирования включаются пассивы с различным весом, в зависимости от
их стабильности и срока погашения — от элементов капитала, рассчитанного по Базель III (100%) до
прочих пассивов (0%). Аналогич-
ный подход применяется при расчете направлений фондирования,
в состав которых включаются обязательства по кредитам и ликвидности, отражаемые на внебалансовых счетах (с весом 5%).
Помимо контроля за обязательным соблюдением нормативов
ликвидности в соответствии со
стандартом, надзорные органы
обязаны применять инструменты
мониторинга ликвидности, в том
числе запрашивая от банков на регулярной основе информацию о
несоответствии притоков и оттоков ликвидности по контрактным
срокам (гэп ликвидности); о концентрации фондирования; об имеющихся в наличии необремененных активах, которые могут быть
использованы как обеспечение на
вторичных рынках, либо центральными банками под предоставляемое финансирование (запас
фондирования ликвидности); о
расчетах показателей LCR в каждой существенной валюте. Кроме
того, надзорный орган должен
применять рыночные инструменты мониторинга, т. е. использовать без запроса от банков доступную информацию о рыночной среде функционирования банка (например, котировки акций и долговых обязательств банка, спрэды и
т. д.) как на уровне самого банка,
так и по финансовому сектору и на
рынке в целом.
В целях повышения транспарентности нормативного капитала
и улучшения рыночной дисциплины в рамках третьего компонента Базель II новыми стандартами
повышается прозрачность капитальной базы с тем, чтобы все элементы капитала раскрывались в
соотношении с данными бухгалтерского учета, а также раскрывались сведения обо всех нормативных корректировках и не вычитаемых из капитала элементах, об основных характеристиках эмитируемых инструментов капитала и
иная информация, позволяющая
участникам рынка, другим заинтересованным сторонам принять
адекватное решение относительно
взаимодействия с банком.
Базельским комитетом разработан план внедрения Базель III на
2011—2018 гг., в соответствии с
которым на глобальном уровне
предполагается поэтапно внедрять
новые требования к: структуре капитала, достаточности базового ка-
13
Банкаўскi веснiк, ВЕРАСЕНЬ 2011
çÄìóçõÖ èìÅãàäÄñàà
питала 1 уровня, капитала 1 уровня и основного капитала, а также
исключению инструментов, не
входящих более в расчет капитала, в течение 10 лет — с
01.01.2013; включению консервационного буфера — с 01.01.2016;
использованию вычетов из базового капитала 1 уровня — с
01.01.2014; мониторингу показателя левереджа — с 01.01.2011;
параллельный расчет — с
01.01.2013 по 01.01.2017, введение в компонент 1 — с 01.01.2018;
мониторингу показателя покрытия ликвидности — с 01.01.2011,
введению минимального стандарта — с 01.01.2015; мониторингу
показателя чистого стабильного
фондирования — с 01.01.2012,
введению минимального стандарта — с 01.01.2018.
Реакция на новые инициативы
в мировом сообществе достаточно
неоднозначна, их критики, в том
числе финансовые аналитики из
стран — членов Базельского комитета, в первую очередь — США и
Германии, указывают на жесткость подходов, необходимость дополнительного привлечения капитала в размере нескольких сотен
миллиардов долларов для выполнения требований и урезания объемов выплаты дивидендов и бонусов, ограничение свободы действий, возможное изменение бизнесмодели банков, разную заинтересованность в риске (и, соответственно, в премии за риск) у экономически развитых стран, для которых важно не повторить приведшие к кризису ошибки, и развивающихся стран, которые нацелены
на быстрый рост рынков.
Однако внедрение новых стандартов для стран — членов Базельского комитета, куда с 2009 г. вхо-
дит и Россия, обязательно, поэтому ЦБРФ уже продекларировал
присоединение к этому плану. Более того, по мнению первого заместителя председателя правления
Банка России А. Улюкаева, нужно
вводить международные правила
регулирования банковского капитала Базель III в более жестких
формулировках, чем это прописано в требованиях. Кроме того, он
подчеркивает важность надзора за
соблюдением этих правил. По его
сведениям, по состоянию на октябрь 2010 г. в России 99% банков
соответствовали требованиям Базель III к капиталу 1 уровня на
уровне 6%, а 91,5% банков — капиталу в размере 8%.
Агентством Республики Казахстан по регулированию и надзору
финансового рынка и финансовых
организаций в 2010 г. осуществлен сравнительный анализ банковского капитала согласно Базель III
и национальным стандартам, по
результатам которого в Республике Казахстан также планируется
внедрить все новые стандарты капитала, причем в более сжатые
сроки — с 01.01.2013.
В нашей стране такой анализ
пока не проводился, поэтому в настоящее время оценить влияние
внедрения Базель III на состояние
белорусских банков в полном объеме не представляется возможным. Если рассматривать отдельные аспекты, то по состоянию на
01.07.2011 значение норматива
достаточности нормативного капитала в целом по сектору составило
16,75%, основного капитала —
12,35%, т. е. капитал имеет двукратный запас прочности. Не повлияет на состояние капитала и
отмена дополнительного капитала
3 уровня для покрытия рыночного
риска — доля этого риска в составе совокупных рисков сектора при
расчете достаточности нормативного капитала составляет лишь
2,7%, а доля капитала 3 уровня в
совокупном нормативном капитале белорусских банков — лишь
0,001% (216,0 млн. бел. рублей).
Хотя внедрение Базель III не
является обязательным для Республики Беларусь, однако, принимая во внимание участие Национального банка в процессе гармонизации законодательства государств — участников ЕврАзЭС в
области банковского регулирования и надзора в соответствии с Базельскими основополагающими
принципами эффективного банковского надзора и национальными стратегиями и планами сторон,
а также учитывая, что другие участники уже разработали планы
внедрения стандартов, для нашей
страны подключение к этому процессу — лишь вопрос времени. Поэтому Национальный банк Республики Беларусь уже начал изучение документов Базель III с целью
подготовки к разработке плана
внедрения новых международных
стандартов капитала и ликвидности в нашей стране. В каком объеме
будут внедрены эти стандарты, в
какие сроки это произойдет — станет ясно после тщательного изучения вопроса. Вместе с тем банкам
целесообразно приступить к проведению самооценки соответствия
новым стандартам капитала и
ликвидности на индивидуальном
уровне для определения возможной потребности в увеличении капитала в рамках стратегического
планирования.
***
Материал поступил 08.08.2011.
Источники:
1. Basel Committee on Banking Supervision. Basel III: A global regulatory framework for more resilient banks and banking system. — Bank for
International Settlements, December 2010 (rev. June 2011). — Mode of Access: http://www.bis.org/publ/bcbs189.pdf — Date of access: 20.07.2011.
2. Basel Committee on Banking Supervision. Basel III: International framework for liquidity risk measurement, standards and monitoring. —
Bank for International Settlements, December 2010. — Mode of Access: http://www.bis.org/publ/bcbs188.pdf — Date of access: 20.07.2011.
3. Basel Committee on Banking Supervision. International Convergence of Capital Measurements and Capital Standards. A Revised Framework.
Comprehensive Version. — Bank for International Settlements, June 2006. — Mode of Access: http://www.bis.org/publ/bcbs128.pdf — Date of
access: 20.07.2011.
4. Малыхина, С.И. Подходы Национального банка Республики Беларусь к формированию системы управления рисками банковской деятельности: IV Международный форум по банковским технологиям “БанкИТ’07”, Минск, 2007 г. //Вестник Ассоциации белорусских банков. — 2007. — № 45. — C. 8—15.
5. Basel Committee on Banking Supervision. Revisions to the Basel II market risk framework. — Bank for International Settlements, July 2009
(updated as of 31 December 2010). — Mode of Access: http://www.bis.org/publ/bcbs193.pdf — Date of access: 20.07.2011.
6. Basel Committee on Banking Supervision. Guidance for national authorities operating the countercyclical capital buffer. — Bank for
International Settlements, December 2010. — Mode of Access: http://www.bis.org/publ/bcbs187.pdf — Date of access: 20.07.2011.
7. http://www.asros.ru/ru/press/firstpage/?id=352
14