2012-13 МУ по прак_Заернюк В.М. Банковское дело для АУx

МИНОБРНАУКИ РОССИИ
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение
высшего профессионального образования
«РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ТУРИЗМА И СЕРВИСА»
(ФГБОУ ВПО «РГУТИС»)
Экономический факультет
Кафедра «Финансы»
УТВЕРЖДАЮ
Зам. председателя
Научно-методического совета,
проректор, д.с.н., профессор
_________________________Ананьева Т.Н.
МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ ПО ПРОВЕДЕНИЮ ПРАКТИЧЕСКИХ
ЗАНЯТИЙ
Дисциплина ОПД.Ф.11 «Банковское дело»
для специальности 080503.65 «Антикризисное управление»
Разработчик:
к.э.н., доцент____________________________________________________________В.М.Заернюк
Методические указания рассмотрены и одобрены на заседании кафедры «Финансы»
протокол №___ от «__»_______. 201_ г.
Зав. кафедрой
к.э.н., доцент_____________________________________________________Л.И. Черникова
Методические указания рассмотрены и одобрены на заседании научно-методической секции
Экономического факультета
протокол №___ от «__»_______. 201_ г.
д.э.н., доцент _____________________________________________________________О.В.Каурова
Методические рекомендации рассмотрены и одобрены на заседании Научно-методического
совета
протокол №___ от «__»_______. 201_ г.
И.о. начальника методического отдела:
к.т.н. Князева Т.В.
2
3
ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ .......................................................................................................... 4
Тема 4.2. ПРИВЛЕЧЕННЫЕ И ДРУГИЕ РЕСУРСЫ БАНКА ...................... 5
Практическая работа № 1 ................................................................................. 8
Тема 6.1. СУЩНОСТЬ И ФОРМЫ КРЕДИТА ............................................. 11
Тема 6.2. ТЕХНОЛОГИЯ БАНКОВСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ ................. 16
Практическая работа № 3. .............................................................................. 17
Тема 6.3. ОСОБЫЕ ФОРМЫ КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ ....................... 17
Практическая работа № 4 ............................................................................... 25
Тема 7.1. ФОНДОВЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ ............................................. 26
Практическая работа № 5. .............................................................................. 32
Тема 7.2. ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ ............................ 34
Практическая работа № 6. .............................................................................. 36
Тема 8.1. ВАЛЮТНЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ ............................................ 36
Практическая работа № 7. .............................................................................. 39
Исходные данные для выполнения заданий по практическим работам ...... 43
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ ................................................................................. 49
4
ВВЕДЕНИЕ
Методические указания составлены в соответствии с государственным
образовательным стандартом высшего профессионального образования и
государственными требованиями к минимуму содержания и уровню
подготовки выпускников по специальности
0800503 «Антикризисное
управление».
К экономисту-менеджеру, освоившему основную профессиональную
образовательную программу по специальности 0800503 «Антикризисное
управление» предъявляются высокие требования, среди которых важное
значение имеют практические умения и навыки специалиста, такие как:
-
подготовка, проведение и оформление банковских операций и услуг;
контроль за состоянием расчетов и выполнением условий кредитных
сделок клиентами;
определение доходности банковских операций;
оценка банковских рисков;
определение расчетных величин, характеризующих финансовые
операции.
Исходя из требуемого уровня базовой подготовки экономистовменеджеров
в области финансово – кредитных отношений, рабочей
программой дисциплины «Банковское дело» предусмотрены практические
работы по темам 4.2; 6.1; 6.2; 6.3; 7.1; 7.2; 8.1.
Данные методические указания разработаны с целью оказания
консультационной, информационной и методической помощи студентам
заочного отделения в выполнении домашней контрольной работы в
межсессионный период, студентам дневного отделения в приобретении
навыков решения конкретных профессиональных вопросов и задач.
Практические задания выполняются студентами строго по вариантам.
Номер варианта соответствует последней цифре номера зачетной книжки.
С целью более быстрого и успешного выполнения практических
заданий студенту необходимо ознакомиться с содержанием темы по
программе, конспекту, методическим указаниям и учебной литературе.
Для контроля усвоения изучаемого материала студент должен ответить
на вопросы для самопроверки.
5
Тема 4.2. ПРИВЛЕЧЕННЫЕ И ДРУГИЕ РЕСУРСЫ БАНКА
Депозитные операции банков – основные в мировой банковской
практике пассивные операции. Депозитные операции – это операции банков
по привлечению денежных средств юридических и физических лиц на
определенных условиях.
При расчете депозитных операций широко применяются процентные
вычисления.
В процентных вычислениях используются следующие основные
понятия:
процентные деньги – сумма доходов от предоставления денег в долг в
различных формах;
- увеличение суммы долга за счет присоединения начисленных
процентов называется наращением первоначальной суммы;
- отношение наращенной суммы к первоначальной сумме называется
множителем (коэффициентом) наращения;
- интервал времени, за который начисляют проценты, называется
периодом начисления.
Существуют различные способы начисления процентов. Если исходная
база для начисления не меняется, то такие проценты называются простыми.
Если же исходная база представляет собой меняющуюся величину, то такие
проценты называются сложными.
-
Начисление процентов осуществляется дискретно – за месяц, квартал,
полугодие, год.
В банковской практике при проведении процентных вычислений срок
депозитной операции в днях и количество дней в году может определяться по
разному: продолжительность финансового года принимается за 360 либо 365
дней, продолжительность месяца принимается за 30 дней, либо календарная
(фактическая).
Дни приема и выдачи вклада могут приниматься за один день или не
учитываться для начисления процентов.
Для расчета процентного дохода (процентных денег) используются
следующие формулы:
-
простые проценты:
I  Рni
где: I – сумма процентных денег, выплачиваемая за период;
Р – первоначальная сумма депозита;
n – срок депозита в годах;
i – годовая процентная ставка.
(1)
6
сложные проценты:
-
I  P  1  i N  1


(2)
где: N – количество одинаковых периодов начисления за весь срок вклада.
N  mn
(3)
где: m – количество периодов начисления в году.
Если срок вклада измеряется в днях, то применяется соотношение:
n
где:
d
,
K .
(4)
d – срок вклада в днях;
K – продолжительность финансового года.
Для определения наращенной суммы вклада применяются следующие
формулы:
-
простые проценты:
S  P  1  n  i 
(5)
где: S – наращенная сумма вклада.
-
сложные проценты:
S  P  1  i  .
N
(6)
Если начисление процентов производится несколько раз в году, то
формула (2) принимает вид:
mn 

j


I  P  1  
 1 ,
(7)
 m 



где: j – номинальная годовая ставка (ставка процентов на периоде
начисления).
Приведенные формулы позволяют определить:
7
- срок вклада в годах или днях, за который первоначальная сумма
возрастет до требуемой величины;
- процентную ставку, на основании которой клиент может сделать выбор
банка;
- сумму вклада, которую надо поместить в банк для накопления
желаемого капитала путем выведения из формул искомой величины (n,
d, i, P).
Целью практических работ по теме является приобретение у студентов
умений и навыков определения процентного дохода по срочным вкладам и
до востребования по простой или сложной ставке при различных практиках
начисления, определение наращенной суммы вклада и т.д.
Пример:
Исходная сумма депозита 10000 руб. Ставка банка 30% годовых.
Определить наращенную стоимость по простым и сложным процентам за:
а) 180 дней;
б) 1 год;
в) 5 лет.
Решение:
1.
Определяем наращенную сумму вклада по простой ставке
процентов по формуле (5):
S  P  1  n  i 
Подставляем числовые значения:
а) S  10000  1 
180

 0.3   11500 руб.
360


б) S  10000  1  1  0.3  13000 руб.
в) S  10000  1  5  0.3  25000 руб.
2.
Определяем наращенную сумму вклада по сложной ставке
процентов по формуле (6):
S  P  1  i N
а) S  10000  1  0.3 360  10000  1,3  11401,75 руб.
б) S  10000  1  0.31  13000 руб.
в) S  10000  1  0.35  37129,3 руб.
180
8
Вопросы для самопроверки:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Какова сущность депозитных операций?
Основные понятия, характеризующие депозитные операции.
Факторы, влияющие на процентный доход вкладчика.
В чем заключается различие между расчетом доходов по простым и
сложным процентам?
Что характерно для различных методик определения процентного
дохода?
Определение процентного дохода по простым или сложным процентам
выгоднее кредитору?
Практическая работа № 1
Определение наращенной суммы вклада; суммы процентов,
начисленных на вклад; определение реального дохода вкладчика с учетом
инфляции.
(по теме 4.2. «Привлеченные и другие ресурсы банка»)
Задание 1.
Банк принимает вклады до востребования при ставке ….% годовых.
Определить сумму процентов на вклад в размере … , размещенный на …
месяцев.
Задание 2.
Банк принимает депозиты:
На 3 месяца по ставке ... % годовых
На 6 месяцев по ставке …% годовых
На 1 год по ставке … % годовых.
Определить сумму, которую получит владелец депозита … во всех
случаях, а также сумму процентов, начисленных на все виды вкладов.
Задание 3.
Определить количество дней для начисления процентов при различной
практике их определения за период с ……… по …….. .
Задание 4.
Вклад в размере ….. был положен в банк ……. и востребован …….. .
Ставка процентов банка составляет ….% годовых. Определите сумму
начисленных процентов при различных методах определения.
Задание 5.
Определить срок в годах, за который вклад в сумме ……….... возрастет до
……. при начислении процентов по простой ставке …… % годовых.
Задание 6.
9
Вкладчик собирается положить в банк сумму ……….. с целью накопления
…………., ставка процентов банка ……..% годовых. Определить срок в днях,
в течение которого вкладчик может накопить требуемую сумму.
Задание 7.
Вкладчик, решивший положить на депозит …………., хочет через 1 год
накопить не менее ……….. . Определить простую ставку процентов, на
основании которой он может сделать выбор вида вклада.
Задание 8.
Вкладчик собирается положить в банк …… для того, чтобы через …. дней
накопить ….. . Какова должна быть ставка по депозиту для осуществления
намеченного?
Задание 9.
Депозит в размере …… положен в банк на срок …. года (лет). Определить
сумму начисленных процентов по простой и сложной ставке ….% годовых.
Задание 10.
Банк начисляет сложные проценты несколько раз в году по номинальной
годовой ставке …% годовых. Определить сумму процентов на период
начисления, если проценты начисляются:
а) ежемесячно;
б) ежеквартально;
в) по полугодиям.
Задание 11.
Сложные проценты на вклады начисляются ежеквартально по
номинальной годовой ставке …% годовых. Определить сумму процентов,
начисленных на вклад ….. за … года.
Задание 12.
Банк ежегодно начисляет сложные проценты на вклады по ставке …%
годовых. Определить сумму, которую надо положить в банк, чтобы через …
года накопить …. .
Задание 13.
На вклады ежеквартально начисляются проценты по номинальной
годовой ставке …%. Определить, какую сумму надо положить на вклад для
накопления через … квартала суммы в размере ….. .
Задание 14.
Определить ожидаемый годовой уровень инфляции при уровне инфляции
за месяц:
а) …………..;
б) ………… .
10
Задание 15.
Вклад в сумме ….. положен в банк на полгода с ежемесячным
начислением сложных процентов по ставке ….% годовых. Определить
реальный доход вкладчика при ожидаемом месячном уровне инфляции:
а) 3%;
б) 10%.
Задание 16.
Исходная сумма депозита ….., ставка …..% годовых. Определить
наращенную стоимость по простым и сложным процентам за 180 дней, 1 год,
2 года, 5 лет, 10 лет, 20 лет. Сделать вывод о том, какой способ наращения
суммы выгоднее кредитору.
Проценты
Периоды наращения суммы
180 дней 1 год
2 года
5 лет
10 лет
20 лет
Простые
Сложные
Задание 17.
Какой сложной годовой ставкой можно заменить в депозитном договоре
простую годовую ставку ….%, не имея финансовых последствий для
клиента банка, если срок вклада …. дней.
Задание 18.
Вкладчик в начале I и III квартала … года клал на вновь открытый счет в
банке сумму …. . В конце каждого квартала банк начислял проценты на
сумму, находящуюся на счете. Определить величину этого процента, если …
на счете клиента находилось … . В течение этого времени клиент деньги со
счета не снимал.
11
Тема 6.1. СУЩНОСТЬ И ФОРМЫ КРЕДИТА
Кредитная политика банка – это стратегия и тактика банка как
кредитора, осуществляющего размещение ссудного капитала в соответствии
с собственными и общественными интересами.
Кредитная политика банка определяется целями, задачами
кредитования, выбором направления, технологией осуществления кредитных
операций и контролем в процессе кредитования.
Кредитная политика зависит от воздействия внешних и внутренних
факторов.
Кредиты, выдаваемые банками, можно классифицировать по ряду
направлений: по группам заемщиков, по назначению, по размерам, по срокам
погашения, по обеспечению, по способам предоставления, по видам
процентных ставок, по валюте кредитования и др.
Одним из направлений разделения кредитов является классификация
по порядку погашения.
Кредиты по этому принципу делятся на те, что погашаются
единовременным платежом и с погашением в рассрочку, которое
осуществляется двумя и более платежами (ежемесячно, ежеквартально, по
полугодиям и т.д.).
При погашении кредита единовременным платежом кредитные
операции рассчитываются следующим образом:
I  P  ni ,
(8)
где: I – сумма процентов от предоставления кредита;
P – сумма кредита;
n – срок кредита в годах;
i – процентная ставка банка.
S  P  ( 1  n  i ),
(9)
где: S – погашаемая заемщиком сумма.
S  P I,
(10)
При погашении кредита с рассрочкой платежа возможны различные
условия погашения: равными суммами основного долга, равными суммами
срочной уплаты, включающей в себя сумму в погашение основного долга и
процентный платеж, возрастающими или убывающими суммами в уплату
основного долга.
12
При погашении кредита с рассрочкой платежа составляется план
погашения кредита.
Условиями кредитного контракта может предусматриваться погашение
долга равными срочными уплатами в конце каждого расчетного периода.
Каждая срочная уплата будет являться суммой двух величин: годового
расхода по погашению основного долга и процентного платежа по займу.
Величина срочной уплаты определяется:
i  1  i n
R  D
( 1  i )n  1
(11)
где: R – срочная уплата;
D – сумма кредита;
i – процентная ставка;
n – срок кредита в годах.
В кредитном договоре может быть оговорено условие – производить
погашение основного долга равными ежегодными платежами. В этом случае
размеры платежей по основному долгу будут равны:
S
D
n
(12)
где: S – годовая уплата основного долга.
Практическая работа по теме проводится с целью приобретения
студентами навыков нахождения процентного платежа, погашаемой суммы
кредита при его единовременном погашении, составления плана погашения
кредита.
Пример 1.
Банк выдал кредит в размере 200000 руб. на 6 месяцев по ставке 45%
годовых с погашением единовременным платежом.
Определить погашаемую сумму и сумму процентов за кредит.
Решение:
1.
Находим погашаемую сумму по формуле (9):
S  200000(1  0,50,45) 245000руб.
2.
Определяем сумму процентов, уплаченных заемщиком банку за
кредит:
I S P
I = 245000 – 200000 = 45000 руб.
Пример 2.
13
Кредит размером 600000 руб. выдан на 3 года под 20% годовых. По
условиям контракта погашение основного долга должно производится
равными платежами, начисление процентов – в конце года. Составить план
погашения кредита.
Решение:
Определяем годовую уплату основного долга:
1.
S
D
n
600000
 200000 руб.
3
План погашения кредита представлен в табличной форме:
Годовой
расход по
Величина
Процентный
Годовая
погашению
долга D,
платеж I, тыс.
срочная уплата
основного
тыс. руб.
руб.
R, тыс. руб.
долга S,
тыс. руб.
600
120
200
320
400
80
200
280
200
40
200
240
240
600
840
S
2.
Годы
1
2
3
Итого:
Вопросы для самопроверки:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Какова сущность кредитования?
По каким направлениям можно классифицировать кредиты?
Каковы условия кредитования?
Назовите способы погашения кредита?
Как определить годовую срочную уплату?
Как составляется план погашения кредита?
14
Практическая работа № 2
Определение погашаемой суммы, процентных платежей за пользование
кредитом при единовременном погашении. Составление плана погашения
кредита с рассрочкой платежа.
(по теме 6.1. «Сущность и формы кредита»)
Погашение кредита единовременным платежом.
Задание 1.
Банк выдал кредит в размере … на … месяцев по ставке …% годовых.
Определить погашаемую сумму и сумму процентов за кредит.
Задание 2.
Кредит в размере … был взят … по ставке …% годовых.
Определить сумму процентов за пользование кредитом при различной
практике их начисления при ставке погашения………….
Задание 3.
По условиям кредитного договора ставка простых процентов за первый
месяц пользования кредитом равна …% годовых, а в каждом последующем
месяце вырастает на …%. Определить сумму процентов за кредит в размере
…, взятых за … месяцев.
Задание 4.
Банк выдал кредит … на … года по сложной годовой ставке …% годовых.
Определить погашенную сумму и сумму начисленных процентов.
Задание 5.
Заемщик предполагает взять кредит в размере … с погашением его
суммой …. Ставка процентов банка по кредитам равна …% годовых.
Определить, на сколько дней можно взять кредит (расчетное число дней в
году – 360).
Задание 6.
Заемщик собирается взять банковский кредит … с возвратом через
полгода суммы …..
Определить ставку процентов по кредитам, на основании которого можно
сделать выбор банка.
Задание 7.
Заемщик собирается взять кредит на … месяца с возвратом суммы ….
Ставка процентов по кредитам …% годовых. Определить сумму кредита,
которую может взять заемщик.
15
Задание 8.
Заемщик предполагает взять … банковский кредит с погашением … того
же года суммой …, ставка банка по кредитам …% годовых. Определить
сумму, которую может взять заемщик.
Задание 9.
Заемщик собирается взять кредит на … года с погашением его в размере
… Банк начисляет проценты по сложной ставке …% годовых. Определить
сумму кредита, которую может взять заемщик.
Задание 10.
Банк выдает кредит на полгода в сумме … за счет кредитных ресурсов,
полученных от ЦБ РФ по ставке …% годовых. Процентная маржа …%.
Определить ставку процентов по кредиту для сумм, ожидаемых расходов
по нему в размере:
а)………………,
б)……………….
Погашение кредита с рассрочкой платежа.
Задание 11.
Кредит размером … выдан на … лет под …% годовых. По условиям
контракта погашение основного долга должно производиться равными
платежами, начисление процентов – в конце года.
Составить план погашения кредита.
Задание 12.
Банк выдал долгосрочный кредит в сумме ……… на …… лет под …%
годовых. Погашение кредита должно производиться равными ежегодными
выплатами в конце каждого года, включающими погашение основного долга
и процентные платежи. Начисление процентов производится раз в году.
Составить план погашения кредита.
Задание 13.
Кредит размером … выдан на … лет под …% годовых с начислением
процентов в конце каждого расчетного периода. Выплаты основного долга
должны возрастать ежегодно на ….
Составить план погашения кредита.
Задание 14.
Кредит в размере ………… должен быть погашен в течение … лет
ежегодными выплатами. Процентная ставка …% годовых, начисление
процентов один раз в году. Платежи, обеспечивающие погашение основного
долга, должны увеличиваться на … процентов ежегодно.
Составить план погашения кредита.
16
Задание 15.
Кредит в сумме ………, выданный на … лет под …% годовых, подлежит
погашению равными ежегодными выплатами в конце каждого года.
Проценты начисляются в конце года. После выплаты третьего платежа
достигнута договоренность между кредитором и заемщиком о продлении
срока погашения займа на … года и увеличения процентной ставки до …
процентов.
Необходимо составить план погашения кредита.
Тема 6.2. ТЕХНОЛОГИЯ БАНКОВСКОГО КРЕДИТОВАНИЯ
Процесс банковского кредитования можно разделить на несколько
этапов:
1-й этап – подготовительный этап;
2-й этап – этап рассмотрения кредитного проекта;
3-й этап – этап оформления кредитной документации;
4-й этап – этап использования кредита.
На
втором этапе на основе представленных потенциальным
заемщиком документов производится оценка его кредитоспособности.
Банки предпочитают выдавать кредиты тем клиентам, ссуды которых
являются обеспеченными. Одним из видов обеспечения кредита выступает
залог.
Залоговые операции банков не имеют самостоятельного значения, они
сопровождают кредитные сделки и не могут быть восприняты без них.
Одним из основных этапов оформления залогового механизма является
оценка стоимости залога. При этом во внимание принимается то, что предмет
залога должен оцениваться по рыночной стоимости, залог должен регулярно
переоцениваться, оценку стоимости залога должны производить специалисты
соответствующей квалификации.
Практические работы по теме проводятся с целью обучения студентов
навыкам проверки обеспечения ссуды.
Пример.
Клиенту банка выдана ссуда на сумму 520000 руб. под залог
легкореализуемых ценных бумаг, стоимость заложенных ценностей 700000
руб. С учетом возможного риска потерь при реализации залога банком
установлена маржа в размере 30%. Необходимо проверить обеспечение
ссуды.
Решение:
17
1. Реальная стоимость заложенных ценностей:
700000  700000  0,3  490000 руб.
2. Проверяем достаточность обеспечения:
490000  520000  30000 руб.
Имеем недостаток обеспечения, который должен быть восполнен.
Вопросы для самопроверки:
1.
2.
3.
4.
Сущность залоговой операции.
Какие виды залога используются для обеспечения ссуды?
Каковы критерии оценки залога?
Как проверить обеспеченность ссуды?
Практическая работа № 3.
Проверка обеспечения ссуды.
(по теме 6.2. «Технология банковского кредитования»)
Задание 1.
Клиенту банка выдана ссуда на сумму …….. под залог. Стоимость
заложенных ценностей по сведениям заемщика ……….
Необходимо проверить обеспечение ссуды с учетом возможного риска
потерь при реализации залога ….
Тема 6.3. ОСОБЫЕ ФОРМЫ КРЕДИТНЫХ ОТНОШЕНИЙ
Современные коммерческие банки расширяют сферу своей
деятельности, доходную базу с помощью особых форм кредитных
отношений.
К таким формам можно отнести ипотеку, факторинг, лизинг.
Сущность ипотечного кредитования заключается в предоставлении
кредитов под залог недвижимости. В настоящее время такая форма кредита
очень востребована, так как позволяет потребителю приобрести
недвижимость, не имея достаточного количества средств на приобретение
квартиры.
Факторинг – деятельность специализированного учреждения,
связанная с переуступкой этому учреждению клиентом-поставщиком
неоплаченных платежей-требований (счет – фактур) за поставленные товары,
выполненные работы, оказанные услуги. Факторинг выгоден как клиентупоставщику, так и банку. Стоимость факторинговых услуг включает в себя
18
плату за обслуживание – процент от суммы счетов – фактур и плату за
предоставление в кредит средства.
Целью практической работы по теме является приобретение
студентами навыков определения стоимости факторинговых услуг.
Пример.
Банк осуществляет факторинговую операцию. Общая сумма счетов
300000 руб., аванс – 90%, комиссия фактора – 3%, ежемесячный процент за
аванс – 2%, резерв – 10%. Какую сумму получит компания, продавшая
фактору счета?
Решение:
1. Определим стоимость факторинговой операции в процентах от суммы
счетов – фактур для клиента:
3 + 2 = 5%.
Также 10% бронируется на случай претензий от покупателя.
Следовательно, сумма, полученная компанией, продавшей фактору счета,
будет уменьшена на 15%.
300000  300000  0,15  255000 руб.
В основе лизинговых операций лежит долгосрочная аренда машин и
оборудования, купленных арендодателем для арендатора с целью их
производственного использования при сохранении права собственности на
них арендодателем на весь срок договора.
Оплата пользования лизинговым имуществом осуществляется
лизингополучателем в виде лизинговых платежей, осуществляемых с
периодичностью, установленной в договоре лизинга по соглашению сторон.
Под лизинговыми платежами понимается общая сумма, выплачиваемая
лизингополучателем лизингодателю за предоставленное ему право
пользования имуществом – предметом договора.
В лизинговые платежи включаются: амортизация лизингового
имущества за весь срок действия договора лизинга, компенсация платы
лизингодателя за использованные им заемные средства, комиссионное
вознаграждение, плата за дополнительные услуги лизингодателя,
предусмотренные договором лизинга, а также стоимость выкупаемого
имущества, если договором предусмотрен выкуп и порядок выплат
указанной стоимости в виде долей в составе лизинговых платежей.
Лизинговые платежи уплачиваются в виде отдельных взносов.
При заключении договора стороны устанавливают общую сумму
лизинговых платежей, форму, метод начисления, периодичность уплаты
взносов, а также способы их уплаты.
19
Платежи могут осуществляться в денежной форме, компенсационной
(продукцией или услугами лизингополучателя), а также в смешанной форме.
При этом цена продукции или услуг лизингополучателя устанавливается в
соответствии с действующим законодательством.
По методу начисления лизинговых платежей стороны могут выбрать:
- метод «с фиксированной общей суммой», когда общая сумма платежей
начисляется равными долями в течение всего срока договора в соответствии
с согласованной сторонами периодичностью;
- метод «с авансом», когда лизингополучатель при заключении договора
выплачивает лизингодателю аванс в согласованном сторонами размере, а
остальная часть общей суммы лизинговых платежей (за минусом аванса)
начисляется и уплачивается в течение срока действия договора, как и при
начислении платежей с фиксированной общей суммой;
- метод «минимальных платежей», когда в общую сумму платежей
включаются: сумма амортизации лизингового имущества за весь срок
действия договора, плата за использованные лизингодателем заемные
средства, комиссионное вознаграждение и плата за дополнительные услуги
лизингодателя, предусмотренные договором, а также стоимость выкупаемого
лизингового имущества, если выкуп предусмотрен договором.
В договоре лизинга стороны устанавливают периодичность выплат
(ежегодно, ежеквартально, ежемесячно, еженедельно), а также сроки
внесения платы по числам месяца.
По соглашению сторон взносы могут осуществляться равными долями,
в уменьшающихся или увеличивающихся размерах, в зависимости от
способа уплаты.
В связи с тем, что с уменьшением задолженности по кредиту,
полученному лизингодателем для приобретения предмета договора лизинга,
уменьшается и размер платы за используемые кредиты, а также уменьшается
и размер комиссионного вознаграждения лизингодателю, целесообразно
осуществлять
расчет
лизинговых
платежей
в
следующей
последовательности:
1. Рассчитываются размеры лизинговых платежей по годам,
охватываемым договором лизинга.
2. Рассчитывается общий размер лизинговых платежей за весь срок
договора лизинга как сумма платежей по годам.
3. Рассчитываются размеры лизинговых взносов в соответствии с
выбранной сторонами периодичностью взносов, а также согласованны ми
ими методами начисления и способом уплаты.
Расчет общей суммы лизинговых платежей осуществляется по
формуле:
ЛП = АО + ПК + КВ + ДУ + НДС
(13)
20
где: ЛП – общая сумма лизинговых платежей;
АО – величина амортизационных отчислений, причитающихся
лизингодателю в текущем году;
ПК – плата за используемые кредитные ресурсы лизингодателем на
приобретение имущества – объекта договора лизинга;
КВ – комиссионное вознаграждение лизингодателю за предоставление
имущества по договору лизинга;
ДУ – плата лизингодателю за дополнительные услуги лизингополучателю,
предусмотренные договором лизинга;
НДС
–
налог
на
добавленную
стоимость,
уплачиваемый
лизингополучателем по услугам лизингодателя.
Амортизационные отчисления АО рассчитываются по формуле:
АО 
БС  На
100
(14)
где: БС – балансовая стоимость имущества – предмета договора лизинга,
тыс. руб.
На – норма амортизационных отчислений, %.
Плата за используемые лизингодателем кредитные ресурсы на
приобретение имущества – предмета договора рассчитывается по формуле:
ПК 
КРСТк
100
15)
где: ПК – плата за используемые кредитные ресурсы, тыс. руб.
СТк – ставка годовых процентов за кредит.
При этом имеется в виду, что в каждом расчетном году плата за
используемые кредитные ресурсы соотносится со среднегодовой суммой
непогашенного кредита в этом году или среднегодовой остаточной
стоимостью имущества – предмета договора:
КРt 
Q  (OCn  OCk )
2
(16)
где: КРt – кредитные ресурсы, используемые на приобретение имущества,
плата за которые осуществляется в расчетном году, тыс. руб.
ОСn и ОСк – расчетная остаточная стоимость имущества
соответственно на начало и конец года, тыс. руб.
Q - коэффициент, учитывающий долю заемных средств в общей
стоимости приобретаемого имущества; если для приобретения имущества
используются только заемные средства, коэффициент Q=1.
Коммисионное вознаграждение может устанавливаться по соглашению
сторон в процентах:
21
а) от балансовой стоимости имущества – предмета договора;
б) от среднегодовой остаточной стоимости имущества.
В соответствии с этим расчет комиссионного вознаграждения
осуществляется по формуле:
КВt  p  БС
(17)
где: р – ставка комиссионного вознаграждения, процентов годовых от
балансовой стоимости имущества;
БС – балансовая стоимость имущества – предмета договора лизинга,
тыс. руб.
или по формуле:
КВt  
ОСн ОСк СТв

2
100
(18)
где: ОСн и ОСк
- расчетная остаточная стоимость имущества
соответственно на начало и конец года, тыс. руб.
СТв – ставка комиссионного вознаграждения, устанавливаемая в
процентах от среднегодовой остаточной стоимости имущества – предмета
договора.
Плата за дополнительные услуги в расчетном году определяется по
формуле:
ДУ Т 
( Р  Р    Рn )
Т
(19)
где: ДУТ – плата за дополнительные услуги в расчетном году, тыс. руб.;
Р, Р…Рп – расход лизингодателя на каждую предусмотренную
договором услугу, тыс. руб.;
Т – срок договора, лет.
Размер налога на добавленную стоимость определяется по формуле:
НДСt 
Bt CTn
100
(20)
где: НДСt - величина налога, подлежащего уплате в расчетном году,
тыс.руб.
Вt – выручка от сделки по договору лизинга в расчетном году, тыс. руб.
СТn – ставка налога на добавленную стоимость, процентов.
В сумму выручки включаются: амортизационные отчисления, плата за
использованные кредитные ресурсы (ПК), сумма вознаграждения
лизингодателю (КВ) и плата за дополнительные услуги лизингодателя,
предусмотренные договором (ДУ):
Bt  AOt  ПКt  КВt  ДУt
(21)
22
Расчет размеров лизинговых взносов при их уплате равными долями с
оговоренной в договоре периодичностью:
Расчет размера ежегодного лизингового взноса, если
предусмотрена ежегодная выплата, осуществляется по формуле:
ЛВг 
договором
ЛП
Т
(22)
где: ЛВг – размер ежегодного лизингового взноса, тыс. руб.
ЛП – общая сумма лизинговых платежей, тыс. руб.
Т – срок договора лизинга, лет.
Расчет размера ежеквартального лизингового взноса, если договором
лизинга предусмотрена ежеквартальная выплата, осуществляется по
формуле:
ЛВк 
ЛП
Т
4
(23)
где: ЛВк – размер ежеквартального лизингового взноса, тыс. руб.
ЛП – общая сумма лизинговых платежей, тыс. руб.
Т – срок договора лизинга.
Расчет размера ежемесячного лизингового взноса, если договором
предусмотрена ежемесячная выплата, осуществляется по формуле:
ЛП
Т
12
где: ЛВм – размер ежемесячного лизингового взноса, тыс. руб.
ЛП – общая сумма лизинговых платежей, тыс. руб.
Т – срок договора лизинга.
ЛВм 
(24)
Практическая работа по теме проводится с целью приобретения
студентами навыков расчета суммы лизинговых платежей.
Пример.
Расчет лизинговых платежей по договору оперативного лизинга:
Условия договора:
Стоимость имущества – предмета договора
Срок договора
Норма амортизационных отчислений на полное
восстановление
Процентная ставка по кредиту, использованному
лизингодателем на приобретение имущества
Величина использованных кредитных ресурсов
- 72,0 тыс. руб.
- 2 года
- 10% годовых
- 50% годовых
- 72,0 тыс. руб.
23
Процент комиссионного вознаграждения
лизингодателю
Дополнительные услуги лизингодателя,
предусмотренные договором лизинга, всего
В том числе:
А) оказание консалтинговых услуг по использованию
(эксплуатации) имущества
Б) командировочные расходы
В) обучение персонала
Ставка налога на добавленную стоимость
- 12% годовых
- 4,0 тыс. руб.
- 1,5 тыс. руб.
- 0,5 тыс. руб.
- 2,0 тыс. руб.
- 20%
Лизинговые взносы осуществляются равными долями ежеквартально,
1-го числа 1-го месяца каждого квартала.
Расчет среднегодовой стоимости имущества:
1.
Годы
1
2
Стоимость
имущества на
начало года
72,0
64,8
2.
Сумма
амортизационн
ых отчислений
7,2
7,2
Стоимость
имущества на
конец года
64,8
57,6
Расчет общей суммы лизинговых платежей по годам:
1-й год:
72,0  10
 7,2 тыс. руб. ;
100
68,4  50
ПК 
 34,2 тыс. руб. ;
100
8,4  12
КВ 
 8,208 тыс. руб. ;
100
(1,5  0,5  2,0
ДУ 
 2,0 тыс. руб. ;
2
В  7,2  34,2  8,208  2,0  51,608 тыс. руб. ;
51,608  20
НДС 
 10,3216 тыс. руб. ;
100
ЛП  7,2  34,2  8,208  2,0  10,3216  61,9296 тыс. руб. .
АО 
2-й год:
72,0  10
 7,2 тыс. руб. ;
100
61,2  50
ПК 
 30,6 тыс. руб. ;
100
АО 
(тыс. руб.)
Среднегодовая
стоимость
имущества
68,4
61,2
24
61,2  12
 7,344 тыс. руб. ;
100
(1,5  0,5  2,0
ДУ 
 2,0 тыс. руб. ;
2
В  7,2  30,6  7,344  2,0  47,144 тыс. руб. ;
47,144  20
НДС 
 9,4288 тыс. руб. ;
100
ЛП  7,2  30,6  7,344  2,0  9,4288  56,6328 тыс. руб. .
КВ 
Общая сумма лизинговых платежей за весь срок договора лизинга:
ЛП  ЛА  69296  56,6328  118,5624 тыс. руб.
Размер лизингового взноса:
118,5624
 14,8203 тыс. руб.
2
4
3.
График уплаты лизингового взноса:
Дата
01.01.00г.
01.04.00г.
01.07.00г.
01.10.00г.
01.01.01г.
01.04.01г.
01.07.01г.
01.10.01г.
4.
Сумма тыс. руб.
14,8203
14,8203
14,8203
14,8203
14,8203
14,8203
14,8203
14,8203
Состав затрат лизингополучателя:
1. Амортизационные
отчисления
(возмещения стоимости имущества)
2. Оплата процентов за кредит
3. Комиссионное вознаграждение
4. Оплата дополнительных услуг
5. Налог на добавленную стоимость
ИТОГО:
Сумма
тыс. руб.
%%
14,4
12,15
64,8
15,552
4,0
19,7504
118,5624
54,66
13,12
3,38
16,69
100,0
Вопросы для самопроверки:
1. Какова сущность факторинга?
2. В чем заключается выгода клиента-поставщика и банка от участия в
операции факторинг?
25
3. Какие клиенты-поставщики принимаются на факторинговое
обслуживание?
4. В чем заключается сущность лизинговой сделки?
5. Какова роль банков в лизинговых операциях?
6. В чем состоят преимущества лизинга для лизингодателя и
лизингополучателя?
7. Назовите отличия финансового лизинга от оперативного.
8. Что понимают под лизинговыми платежами?
9. Каков порядок расчета лизинговых платежей?
Практическая работа № 4
Определение сумм, полученных компанией, продавшей фактору счета.
Расчет лизинговых платежей по договору оперативного и финансового
лизинга.
(по теме 6.3. «Особые формы кредитных отношений»)
Задание 1.
Банк осуществляет факторинговую операцию. Общая сумма счетов
……………. Аванс …………, комиссия фактора …………, ежемесячный
процент за аванс …, резерв ….
Определить сумму, полученную компанией, продавшей фактору счета
Задание 2.
Рассчитать лизинговые платежи по договору оперативного лизинга.
Условия договора:
Стоимость имущества – предмета договора
Срок договора
Норма амортизационных отчислений на полное
восстановление
Процентная ставка по кредиту, использованному
лизингодателем на приобретение имущества
Величина использованных кредитных ресурсов в % от
стоимости имущества
Процент комиссионного вознаграждения лизингодателю
Дополнительные
услуги
лизингодателя,
предусмотренные договором лизинга, всего
В том числе:
А) оказание консалтинговых услуг по использованию
(эксплуатации) имущества
Б) командировочные расходы
- ? тыс. руб.
- 3 года
- 25% годовых
- 50% годовых
- 100%
- 12% годовых
- 4,0 тыс. руб.
- 1,5 тыс. руб.
- 0,5 тыс. руб.
26
В) обучение персонала
Ставка налога на добавленную стоимость
- 2,0 тыс. руб.
- 18 %
Лизинговые взносы осуществляются равными долями ежеквартально,
1-го числа 1-го месяца каждого квартала.
Задание 3.
Рассчитать лизинговые платежи по договору финансового лизинга с
полной амортизацией.
Условия договора:
Стоимость имущества – предмета договора
Срок договора
Норма амортизационных отчислений на полное
восстановление
Процентная ставка по кредиту, использованному
лизингодателем на приобретение имущества
Величина использованных кредитных ресурсов в % от
стоимости имущества
Процент комиссионного вознаграждения лизингодателю
Дополнительные услуги лизингодателя:
А) консалтинговые услуги
Б) командировочные расходы
В) обучение персонала
Ставка налога на добавленную стоимость
- ? тыс. руб.
- 10 лет
- 10% годовых
- 40% годовых
- 50 %
- 10% годовых
- 3,6 тыс. руб.
- 2,0 тыс. руб.
- 3,6 тыс. руб.
- 4,0 тыс. руб.
- 18 %
Лизинговые взносы осуществляются ежегодно равными долями,
начиная с 1-го года.
Тема 7.1. ФОНДОВЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ
Операции банков с ценными бумагами, котирующимися на фондовой
бирже, называются фондовыми операциями.
Наиболее распространенными объектами фондовых операций являются
основные ценные бумаги – акции и облигации.
Акция – долевая ценная бумага, дающая право ее владельцу
участвовать в управлении акционерным обществом, в его прибылях и
распределении остатков имущества при его ликвидации.
Доход по акциям выплачивается в виде дивиденда – части чистой
прибыли по АО, подлежащей распределению среди акционеров.
В зависимости от порядка начисления и выплаты дивидендов акции
делятся на простые (обыкновенные) и привилегированные.
27
Держатели привилегированных акций пользуются преимущественным
правом на получение дивиденда, минимальная величина которого должна
гарантироваться при эмиссии таких акций. Их владельцы не имеют права
голоса в АО, так как их коммерческие интересы защищены.
Дивиденд по обыкновенным акциям зависит от результатов
деятельности АО и начисляется по решению собрания акционеров. Они
наделены правом голоса в АО, так как их коммерческие интересы не
защищены.
Дивиденд по привилегированным акциям, как правило, объявляется в
процентах к их номиналу, и его сумма на одну акцию определяется по
формуле:
D N f
(25)
где: D – дивиденд;
N – номинал акции;
f – ставка выплачиваемого процента в относительных единицах.
Разница между чистой прибылью и выплаченным дивидендом по
привилегированным акциям – это доход на обыкновенные акции.
На выплату дивиденда по обыкновенным акциям может идти не вся
сумма дохода. Величина выплачиваемого дивиденда характеризуется
дивидендным выходом:
BД 
D
Д
(26)
где: ВД – дивидендный выход;
D – дивиденд на одну акцию;
Д – доход на одну акцию.
Если основной целью покупки акций является получение дивидендов,
покупатель может определить для себя теоретическую цену акции, исходя из
выплаченных или ожидаемых дивидендов и приемлемой нормы прибыли.
Теоретическую цену акции для покупателя можно определить по
формуле:
P
D
ч
(27)
где: Р – теоретическая цена акции;
ч – норма прибыли.
Норму прибыли можно определить, взяв за основу ставку процентов по
банковским вкладам, увеличив ее с учетом риска.
28
Доход от покупки акций определяется дивидендами, а также
возможной разницей цен покупки и продажи.
Доходность краткосрочных операций с акциями можно определить по
формуле для эффективной ставки простых процентов:
iэпр 
W
W K

Pn Pd
(28)
где: iэпр – доходность операции в виде эффективной ставки простых
процентов;
W – полученный доход;
P – затраты на операцию;
d – срок операции в днях;
К – продолжительность финансового года;
n – срок операции в годах.
При долгосрочных операциях с акциями можно использовать формулы
для определения эффективных ставок для простых и сложных процентов:
iэсл n 1 
W
1
P
(29)
где: iэсл – доходность операции в виде эффективной ставки сложных
процентов.
При покупке – продаже акций на фондовых биржах основными
показателями, определяющими активность фондового рынка, являются
биржевые индексы.
Биржевые индексы характеризуют среднюю цену определенного
набора акций.
Для характеристики динамики цен акций используют разность
индексов за два периода (текущий и базисный), а также темпы их роста.
Для оценки качества акций используют показатель β, определяемый
как отношение темпа изменения курса акций к темпу изменения общего
биржевого индекса.
β используется для оценки риска операций с акциями.
При β = 1 акция будет иметь такой же риск, как и средняя.
При β > 1 акция будет более рискованной.
При β < 1 акция будет менее рискованной, чем средняя акция.
Облигация – долговое обязательство, в соответствии с которым
заемщик гарантирует кредитору выплату определенной суммы по истечении
определенного срока, а также выплату дохода.
29
Источником дохода от вложения средств в облигации являются
выплачиваемые по ним проценты, а также разница между ценой
приобретения и их номинальной стоимостью, по которой, как правило, они
выкупаются эмитентами.
При расчете доходности покупки облигаций используют понятие их
курса, определяемого по выражению:
PK 
P
100
N
(30)
где: Р – цена облигации;
N – номинальная стоимость облигации.
Практическая работа по теме выполняется студентами с целью
приобретения умений и навыков по определению доходности фондовых
операций.
Пример 1.
Банк объявил, что дивиденды по его акциям за год составили 180%
годовых по обыкновенным акциям и 200% годовых по привилегированным
акциям. Определить общую сумму дивиденда, выплаченную АО своим
акционерам, если номинал простой акции 50 руб., привилегированной – 100
рублей. Количество выпущенных акций – 10000 простых и 2500
привилегированных.
Решение:
1. Определяем сумму дивиденда на:
- одну простую акцию:
DN f
Dпрост  50  1,8  90 руб.
- одну привилегированную акцию:
Dприв  100  2  200 руб.
2. Определяем сумму дивиденда по всем акциям:
- простым:
D
прост
 10000  90  900000 руб. ;
- привилегированным:
D
прив
 2500  200  500000 руб.
3. Общая сумма дивиденда, выплаченного за год:
 D   Dпрост   Dприв ;
30
Пример 2.
Курс акций АО на 01.02.05 г. составлял:
покупка – 5 руб. 40 коп
продажа – 5 руб. 85 коп.
Курс акций АО на 20.04.05г. составлял:
покупка – 6 руб. 20 коп
продажа – 6 руб. 35 коп.
Определить доходность операции по покупке 900 акций АО 01.02.05г. и
их последующей продажи 20.04.05г.
Решение:
1. Определяем стоимость покупки 900 акций 01.02.05г.:
P1  900  5,85  5265 руб.
2. Находим сумму, вырученную от продажи 900 акций 20.04.05г.
P2  900  6,2  5580 руб.
3. Доход от операции:
W  5580  5265  315 руб.
4. Находим продолжительность операции в днях:
d  30  30  20  1  79 дней .
5. Доходность операции:
iэ 
W K
Pd
iэ 
315  360
 0,27  27%
3265  79
Операции банков по учету (покупке) долговых обязательств, срок
выплаты по которым еще не наступил, называются учетными операциями.
Наиболее
распространенным
видом
долговых
учитываемых коммерческими банками, является вексель.
обязательств,
Вексель – это составленное по установленной законом форме
безусловное письменное долговое денежное обязательство, выданное одной
стороной (векселедателем) другой стороне (векселедержателю).
Учет векселей состоит в том, что векселедержатель передает (продает)
векселя банку по передаточной надписи до наступления срока платежа и
получает за это вексельную сумму за вычетом определенного процента от
31
этой суммы за досрочное получение. Этот процент называется учетным
процентом, или дисконтом.
Дисконт за учет рассчитывается по формуле:
С
К Т  П
360
(31)
где: С – сумма дисконта;
К – сумма векселя;
Т – срок до платежа;
П – учетная ставка банка.
Пример:
Вексель на сумму 1000000 руб. со сроком платежа 15.04.11г. принят к
учету 12.12.11г. Учетная ставка коммерческого банка – 80%. Рассчитать
сумму дисконта и сумму, полученную владельцем векселя.
Решение:
1. Находим срок в днях до платежа с 12.12.11г. по 15.04.12г.:
Т = 19 + 30 + 30 + 30 + 15 – 1 = 123 дня.
2. Определяем дисконт по формуле:
С
1000000  123  0,8
 273333 руб.
360
3. Определяем сумму, которую банк выдаст владельцу векселя:
1000000-273333=726667руб.
Вопросы для самопроверки:
1. Какие операции относятся к фондовым?
2. Какие ценные бумаги относятся к основным?
3. Форма дохода, получаемого владельцем акции и владельцем
облигации.
4. Чем отличается понятие дохода от доходности?
5. Что показывают биржевые индексы?
6. Что характеризует коэффициент  ?
7. Какова сущность учетных операций банков?
8. Какие виды векселей вы знаете?
9. Какие операции банк осуществляет с векселями?
10. В какой форме банк получает доход от операции учета векселей?
32
11. Как определить сумму, полученную владельцем векселя при учете его
в банке?
Практическая работа № 5.
Определение дивидендов по акциям, расчет дохода и доходности по
операциям с ценными бумагами.
(по теме 7.1. «Фондовые операции банков»)
Задание 1.
АО выпустило ….. привилегированных акций номиналом … рублей.
Минимальный годовой дивиденд при эмиссии акций был объявлен в …% от
их номинала.
Определить минимальную сумму, которую АО должно будет выплачивать
ежегодно в виде дивиденда по привилегированным акциям.
Задание 2.
В отчете банковской корпорации «LIMITED» за 2011 год приведены
следующие данные на 1 акцию: доход - …$; объявленный дивиденд - …$.
Определить дивидендный выход.
Задание 3.
Банк объявил, что дивиденды по его акциям за год составили …%
годовых по обыкновенным акциям и …% годовых по привилегированным
акциям. Определить сумму дивиденда на 25 привилегированных акций
номиналом … и 100 обыкновенных номиналом … .
Задание 4.
В объявлении банка указано, что дивиденд по обыкновенным акциям за
квартал будет выплачен в размере …% годовых. Определить сумму
дивиденда, если номинал акции составляет… .
Задание 5.
В отчете банковской корпорации «LIMITED» за 2011 год приведены
следующие данные на 1 акцию (в долларах):
учетная цена – ………;
диапазон рыночных цен в течение года ……. - …….;
доход на акцию - ………;
Определить диапазон изменения ценности акции и коэффициента
котировки в течение года.
Задание 6.
В финансовой печати приведены следующие данные об акциях Самарауниверсал банка:
номинал - …..,
33
курсовая стоимость - ……,
сумма дивиденда на акцию за III квартал 2002 года - ……..
Определить ценность акции и коэффициент ее котировки
дивидендном выходе 100% и 50%.
при
Задание 7.
Дивиденд на акцию компании за год составил …… . Банковская ставка по
вкладам ….% годовых, вознаграждение за риск …%. Определить
теоретическую цену акции.
Задание 8.
Курс акции АО на …2004г составлял:
покупка - ……..;
продажа - …….;
На … 2004г.курс тех же акций составлял:
покупка - …….;
продажа - …….;
Определить доход от покупки 1000 акций и их последующей продажи и
доходность операции купли-продажи в виде эффективной ставки простых
процентов.
Задание 9.
Акции номиналом … были куплены по цене … за полгода до выплаты
дивиденда. Дивиденд по акции за год был объявлен в размере …% годовых.
После объявления о выплате дивиденда курс акции составил …… .
Определить текущую доходность акций в виде эффективной ставки
процентов.
Задание 10.
Привилегированные акции номиналом … были куплены в количестве ….
шт. по цене …….. и через 2 года проданы по цене …… за штуку. Дивиденд
по акциям за первый год составил 40% годовых, за второй - 60% годовых
Определить доход, полученный от акций и доходность от купли-продажи.
Задание 11.
Банк А на акции номиналом ……, курсовая стоимость которых в начале
года …….., выплатил за год дивиденды в размере 40% годовых. Банк Б на
акции номиналом ………, курсовая стоимость которых в начале года
составила ……, выплачивал дивиденды ежеквартально по ставкам 13, 16, 20
и 26 процентов годовых соответственно; курс доллара в начале года
составлял ………… .
В конце каждого последующего квартала:
III III -
34
Определить
реальную доходность по уровню дивиденда акций,
купленных в начале года в рублях и долларах.
Задание 12.
В отделе ценных бумаг коммерческого банка ведется анализ котировок
акций на фондовой бирже с определением собственного биржевого индекса,
который рассчитываемого как средняя арифметическая курсов акций пяти
крупнейших эмитентов, деленная на 1000. В качестве весов берутся объемы
сделок по акциям каждого эмитента (количество проданных акций).
По таблице определить итоги торгов на бирже на начало и конец недели.
Эмитент
Начало недели
Объем
Курс акций
сделок
Конец недели
Объем
Курс акций
сделок
ИРКБ
АО «Олимп»
АО Калибр»
АЗБ
АО «Крит»
Задание 13.
Облигации номиналом … продаются по … . Определить курс облигаций.
Задание 14.
Вексель на сумму ………. со сроком платежа …………… принят к учету
………… . Учетная ставка коммерческого банка …..%.
Определить сумму дисконта и сумму, выданную банком владельцу
векселя.
Тема 7.2. ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ
Инвестиционные операции банков – деятельность по вложению
денежных и иных резервов банка в ценные бумаги, недвижимость и другие
объекты вложений, которые приносят доход.
По целям вложений инвестиции могут быть прямыми и портфельными.
Так как большая часть инвестиций проводится с целью получения
дохода, большое значение имеет экономическая эффективность вложений.
Экономическая эффективность инвестиций определяется уровнем их
доходности в сравнении со среднерыночным процентом.
Оценка экономической эффективности инвестиций базируется на
понятиях настоящей и будущей стоимости денежных вложений.
35
Если инвестор ставит задачу получить через некоторое время
определенную денежную сумму при данном уровне процента, то сумма
денег, которую инвестор должен вложить в настоящее время, является
настоящей стоимостью будущей денежной суммы.
Стоимость, которую будем иметь через период времени, назовем
будущей стоимостью денег.
Основной задачей практических работ по теме является приобретение
студентами навыков определения настоящей и будущей стоимости.
Пример.
Оценить с точки зрения
инвестиционные проекты:
будущей
стоимости
предлагаемые
Первый – на сумму 500000 руб. на 3 года под 15%;
Второй – на сумму 600000 руб. на 2 года под 12% с реинвестированием
дохода.
Решение:
Определяем будущую стоимость каждого из инвестиционных проектов:
S  P  ( 1  i )n ,
(32)
где: S – будущая стоимость проекта;
Р – настоящая стоимость проекта;
i – доходность проекта;
n – срок операции в годах.
Первый проект:
S1  500000  1  0,15  760440 руб.
3
Второй проект:
S 2  600000  1  0,12  752640 руб.
2
Вопросы для самопроверки:
1. В чем заключается сущность инвестиций?
2. Каковы цели инвестиций?
3. В чем заключается определение эффективности инвестиций?
36
Практическая работа № 6.
Определение эффективности инвестиций.
(по теме 7.2. «Инвестиционные операции банков»)
Задание 1.
Какую сумму выгоднее инвестировать с точки зрения определения
будущей стоимости:
…………… на 5 лет под 25%;
…………… на 7 лет под 23% годовых с учетом капитализации дохода.
Задание 2.
Какую сумму необходимо инвестировать в портфель ценных бумаг для
того, чтобы через 12 лет сумма вложений достигла ……… (без учета
изменения курсовой стоимости) с реинвестированием доходов под 15%
годовых.
Тема 8.1. ВАЛЮТНЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ
Покупка и продажа наличной иностранной валюты за наличные рубли,
находящиеся в распоряжении резидентов и нерезидентов (юридических и
физических лиц), должны осуществляться через уполномоченные банки.
Участниками валютного рынка РФ, кроме уполномоченных банков,
являются инвестиционные институты, брокерские конторы, биржи,
иностранные банки, имеющие валютную лицензию ЦБ РФ.
Иностранная валюта продается и покупается, как любой другой товар,
исходя из курса спроса и предложения. Конечная цена иностранной валюты,
полученная в результате торгов, выражается в валютном курсе.
Валютный курс – это цена денежной единицы национальной валюты,
выраженная в денежных единицах другой страны. Установление курса
иностранной валюты в результате торгов или государственными органами
называется котировкой.
Полная котировка включает определение курса покупателя (покупки) и
курса продавца (продажи), в соответствии с которыми банки покупают и
продают котируемую валюту.
Основным видом котировки валют является прямая котировка, при
которой курс котируемой валюты А к котируемой валюте В выражается как
стоимость единицы валюты А (в некоторых случаях стоимость 10, 100 или
1000 единиц) в единицах валюты В.
При прямой котировке валюты А к валюте В сумма РА в валюте А будет
эквивалентна сумме в валюте В.
37
PB  PA  R ,
(33)
где: R – курс валюты А к валюте В.
P
PA  B .
R
(34)
Курс покупки валюты при прямой котировке всегда меньше курса
продажи.
Другим видом котировки является косвенная, при которой курс
котируемой валюты А к котирующей валюте В выражается как стоимость
единицы валюты В в единицах валюты А.
При косвенной котировке валюты А к валюте В сумма РА в валюте А
будет эквивалентна сумме в валюте В.
P
PB  A ,
R
(35)
R A  PB  R ,
(36)
При косвенной котировке курс покупки котируемой валюты больше
курса продажи.
При котировке валют используются также их кросс – курсы –
соотношения между двумя валютами, вытекающие из их курсов по
отношению к третьей валюте.
Предположим, что при прямой котировке известны курсы валют А и С по
отношению к валюте В.
А/В
С/В
Покупка
RАВ1
RCB1
Продажа
RАВ2
RCB2
Тогда кросс – курс валюты А к валюте С:
Покупка
R AB1
курс покупки А / В

,
RCB 2 курс продажи С / В
(37)
Продажа
R AB2 курс продажи А / В

,
RCB1 курс покупки С / В
(38)
Другой ситуацией является определение кросс – курса котирующей
валюты на основе их соотношения с одной и той же котируемой валютой.
Пусть при прямой котировке известны следующие курсы валют:
38
Покупка
RАВ1
RАС1
А/В
А/С
Продажа
RАВ2
RАС2
Соотношение между валютами В и С определяется:
R AC1
курс покупки А / С

,
R AB2 курс продажи А / В
R
AC 2 курс продажи А / С

Курс продажи В/С =
,
R AB1 курс покупки А / В
Курс покупки В/С =
(39)
(40)
Возможна также ситуация, когда надо определить кросс – курс валют,
одна из которых – котируемая, другая котирующая по отношению к одной и
той же третьей валюте.
Например, известны курс фунта стерлингов к доллару США и курс
доллара США к некоторой валюте, и необходимо определить курс фунта
стерлингов к этой валюте.
Покупка
RАВ1
RВС1
А/В
А/С
Покупка
Продажа
Продажа
RАВ2
RВС2
R AB1  RBC1 ,
R AB2  RBC 2 ,
(41)
(42)
Практическая работа по теме проводится с целью приобретения
студентами навыков валютных вычислений.
Пример 1.
Меняется 200 долларов США на английские фунты стерлингов.
Сколько фунтов будет получено при обмене? (GBP/USD – 1,5477)
Решение:
Имеем косвенную котировку валют. Используем соотношение:
PB 
PA
R
В – GBP
A – USD
39
PB 
200
 129,22 фунта стерлингов .
1.5477
Пример 2.
Известны следующие курсы валют:
курс
Фунт стерлингов / доллар США
Доллар США / рубль
Покупка
1,6510
27,62
Продажа
1,6480
27,95
Определить кросс – курс покупки и продажи фунта стерлингов к рублю.
Решение:
В соответствии с соотношением:
Покупка RAB1  RBC1  1,6510  27,62  45,60
Продажа RAB2  RBC 2  1,6480  27,95  46,06
Вопросы для самопроверки:
1. Что понимается под курсами и кросс – курсами валют?
2. Какие методы котировки валют Вы знаете?
3. При косвенной котировке валют, каково соотношение курса покупки и
курса продажи?
Практическая работа № 7.
Расчет конверсионных валютных операций
(по теме 8.1. «Валютные операции банков»)
Задание 1.
Банк в Москве установил следующую котировку доллара США к рублю:
Покупка – 27,62 руб.за 1 доллар,
Продажа – 27,95 руб. за 1 доллар
Определить:
А) сколько рублей будет получено при обмене …………. $США.
Б) сколько долларов США будет получено при обмене …………… тыс.
руб.
Задание 2.
Банк во Владивостоке установил следующую котировку японской йены:
Покупка 26,46 руб. за 100 йен;
Продажа 26,84 руб. за 100 йен
Определить:
А) сколько рублей будет получено при обмене ………… йен;
40
Б) сколько йен будет получено при обмене …………… тыс. руб.
Задание 3.
Курс доллара США к фунту стерлингов в Лондонском банке составляет:
Покупка – 1,6480
Продажа – 1,6510
Определить:
А) сколько фунтов стерлингов можно получить при обмене ………
долларов США;
Б) сколько долларов США можно получить при обмене ………… фунтов
стерлингов.
Задание 4.
Курс доллара США к фунту стерлингов в Лондонском банке составляет:
Покупка – 1,6480
Продажа – 1,6510
Определить курс покупки и продажи фунта стерлингов к доллару США.
Задание 5.
Банк в Москве объявил следующую котировку валют:
Курс
Доллар США / рубль
Евро / рубль
Покупка
27,62
36,05
Продажа
27,92
36,12
Определить кросс – курс покупки и продажи доллара к евро.
Задание 6.
Известны следующие курсы валют:
Курс
Доллар США / венгерский форинт
Доллар США / рубль
Покупка
140
27,62.
Продажа
150
27,92
Определить кросс – курс покупки и продажи венгерского форинта к
рублю.
Задание 7.
Известны следующие курсы валют:
Курс
Фунт стерлингов / Доллар США
Доллар США / рубль
Покупка
1,6510
27,62.
Продажа
1,6480
27,92
Определить кросс – курс покупки и продажи фунта стерлингов к рублю.
Задание 8.
На валютном рынке даются следующие котировки валют для срочных
сделок:
41
Срок
СПОТ
1 месяц
2 месяц
3 месяц
Доллар США / рубль
40-60
90-130
140-180
Доллар США /
немецкая марка
5-3
10-8
16-13
Определить курсы форвард доллара США к рублю и немецкой марке на
1, 2 и 3 месяца.
Задание 9.
По условию задания №8 определить кросс – курс форвард (премию или
дисконт) покупки и продажи немецкой марки к рублю для 1, 2 и 3 месяца.
Задание 10.
Торговая фирма имеет ………… долларов США, на которые хочет
приобрести товар во Франции. На день заключения контракта котировка
валюты была следующей: доллар США / евро – 0,77.
Сколько франков получила фирма?
Задание 11.
Российский турист меняет ……… американских долларов на английские
фунты стерлингов по курсу: фунт стерлингов / доллар США – 1,5477.
Сколько фунтов стерлингов получит турист при обмене?
Задание 12.
Российская фирма, реализовав товар в Италии и получив за него
…………тыс.евро, хочет перевести их в доллары США.
Сколько долларов получит фирма в результате обмена, если котировка
следующая: доллар США / евро – 0,77.
Задание 13.
Российская фирма, получив в уплату за товар ……… евро, конвертирует
их в доллары США.
Сколько долларов США получит фирма в результате сделки, если: евро /
доллар США– 1,27 / 1,31
Задание 14.
Российский импортер должен заплатить своему поставщику из Гонконга
……… тыс. гонконгских долларов (ГКД). Российский банк, обслуживающий
импортера, купит у него рубли и зачислит на его счет доллары США, затем
продаст их в Гонконге за местную валюту и заплатит ими поставщику.
Сколько рублей обязан перевести в банк российский импортер, если:
Доллар США / рубль – 27,96;
Доллар США / ГКД – 7,7595.
Задание 15.
42
Российская экспортно-импортная компания поставила свой товар во
Францию на сумму ………… евро и одновременно закупила партию товара в
Англии, за которую должна заплатить ……… тыс. английский фунтов.
Сколько евро необходимо перевести в Англию, и какая часть суммы от
продажи товара останется, если:
Доллар США / евро – 0,77;
Фунт стерлингов / доллар США – 1,5477.
Задание 16.
Российская компания имеет в составе своих активов ………… тыс.
австралийских долларов, которые ей необходимо поменять на английские
фунты.
Сколько фунтов стерлингов получит российская компания при обмене,
если:
Фунт стерлингов / доллар США – 1,5477;
Австрал. Доллар / доллар США – 0,7609.
Задание 17.
Российский бизнесмен обратился в банк с целью обмена ………
английской валюты на евро.
Сколько фунтов стерлингов получится при обмене бизнесмен, если:
Доллар США / евро – 0,77 – 0,79
Фунт стерлингов / доллар США – 1,5477 – 1,5478.
Задание 18.
Японская фирма продает партию радиотоваров французской фирме и
получает оплату в евро.
Сколько йен получит японская фирма при переводе ……… евро в йены,
если:
Доллар США / японская йена – 102,68 – 102,78;
Доллар США / евро – 0,77 – 0,79.
43
Исходные данные для выполнения заданий по практическим работам
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №1 по теме 4.2
2
39
108
2
41
42
43
18
20.01
3
40
96
3
44
45
46
26
7.03
4
41
83
4
45
46
47
14
4.04
7.11
10.12
26.11
30.11
6.06
10.03
24.05
20.10
15.04
20.11
P, тыс. руб.
260
518
325
924
51
68
75
12
36
950
Дата принятия вклада
5.08
3.11
18.05
28.02
7.01
9.12
6.11
13.06
1.02
26.11
Дата изъятия вклада
i, %
P, тыс. руб.
S, тыс. руб.
i, %
P, тыс. руб.
S, тыс. руб.
i, %
P, тыс. руб.
S, тыс. руб.
P, тыс. руб.
d, дней
S, тыс. руб.
P, тыс. руб.
n, лет
i, %
j, %
j, %
P, тыс. руб.
n, лет
i, %
n, лет
S, тыс. руб.
j, %
n, кв.
S, тыс. руб.
tu1,%
tu2, %
P, тыс. руб.
j, %
P, тыс. руб.
i, %
i,%
d, дней
P, тыс. руб.
S, тыс. руб.
6.12
40
620
700
41
76
84
48
17
25
506
300
528
16,6
2
25
120
44
150
4
30
2
200
36
2
796
2
4
500
24
128
30
28
720
2
4,929
9.04
41
325
400
42
52
63
49
13
18
312
15
344
18,8
4
35
108
48
120
5
40
3
300
40
3
532
6
8
600
36
365
31
29
1080
3
7,52
24.12
42
54
82
43
29
34
50
56
59
902
45
916
19,9
5
36
96
52
180
3
35
4
400
44
2
248
8
12
700
48
418
32
30
1440
4
9,316
13.09
43
51
59
44
14
21
51
102
124
346
86
395
20,2
6
37
72
56
350
6
45
5
500
48
3
386
5
10
800
60
596
34
32
1800
5
11,52
8.11
44
26
29
43
7,6
10,5
52
35
38
54
115
68
11,1
7
38
60
60
360
3
31
6
600
52
2
912
10
15
900
72
608
36
41
720
6
14,18
5.08
45
19,4
25
45
5,2
7,4
53
44
56
96
312
112
12,2
3
39
48
64
72
4
41
2
700
32
3
814
8
10
100
30
735
38
42
1080
7
16,81
24.05
46
18,3
26
46
3,9
8,3
54
86
95
86
65
96
13,3
4
40
36
68
112
5
51
3
800
28
2
732
12
14
200
36
818
40
43
1440
8
18,92
19.12
47
25
31
47
10,1
11,8
55
59
70
15
76
21
14,4
5
41
108
36
52
6
32
4
900
24
3
592
15
18
300
48
982
42
44
1800
9
22,14
20.02
48
13
18
48
5,6
7,6
56
80
95
9
84
20
15,5
7
42
120
40
364
3
42
5
200
60
2
448
20
22
350
72
254
44
45
720
10
24,12
10.06
49
26
29
49
8,8
10,4
57
102
107
18
66
30
31,3
6
43
72
32
222
4
52
6
300
64
3
512
3
14
400
60
172
46
46
1440
11
26,55
зад
ани
е
1
38
102
1
38
39
40
15
1.02
№ варианта
5
6
42
43
56
41
6
1
39
48
40
49
41
50
28
503
15.12 7.11
Исходные данные
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
i, %
P, тыс. руб.
Срок мес.
i1, %
i2, %
i3, %
P, тыс. руб.
Дата принятия вклада
Дата изъятия вклада
7
44
18
2
43
44
45
204
5.12
8
45
13
3
47
48
49
311
18.04
9
46
25
4
49
50
51
904
3.12
10
47
18
6
50
51
52
526
16.07
44
зада
ния
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №2 по теме 6.1
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
№ варианта
Исходные
данные
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Р, тыс. руб.
Срок, мес.
I, %
D, тыс. руб.
Дата 1
Дата 2
i, %
i, %
∆, %
Р, тыс. руб.
Срок, мес.
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
Р, тыс. руб.
S, тыс. руб.
i, %
Р, тыс. руб.
S, тыс. руб.
Срок, мес.
Р, тыс. руб.
i, %
Дата 1
Дата 2
S, тыс. руб.
i, %
n, лет
S, тыс. руб.
i, %
Р, тыс. руб.
i, %
∆, %
а) тыс. руб.
б) тыс. руб.
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
∆, %
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
q, %
621
2
41
215
5.11
7.05
40
41
3
300
8
100
3
41
15
25
25
25
35
2
102
45
5,11
6,04
380
38
3
180
25
500
82
3
150
90
290
6
18
30
5
6
200
6
16
11
586
5
16
6
515
3
42
65
8.12
5.10
40.5
42
4
400
7
150
4
42
306
346
30
41
50
3
204
46
8,02
10,11
420
39
4
280
26
600
61
4
200
80
328
7
19
45
6
7
300
7
17
12
752
6
15
7
32
4
43
35
6.09
18.03
41
43
5
500
6
175
5
46
315
345
35
62
70
4
306
47
5,12
9,06
540
40
5
340
30
700
50
5
300
250
450
8
20
50
7
8
450
8
18
13
346
7
18
8
14,6
6
44
14
21.11
12,04
41,5
44
6
520
11
200
6
50
625
650
40
81
90
5
408
48
5,06
22,12
610
41
3
520
35
800
100
3
120
180
650
6
21
60
5
9
500
6
19
14
218
5
17
6
8,5
2
45
185
5,03
8,11
42
45
7
550
10
225
3
51
702
744
45
92
104
2
509
49
13,08
8,04
511
42
4
610
36
900
90
4
280
100
530
7
22
70
6
6
550
7
16
15
424
6
16
7
10,6
3
46
290
2,02
14,11
42,5
46
8
560
6
250
4
52
266
305
46
110
125
3
610
50
5,08
9,11
618
43
5
700
40
550
80
5
120
85
418
8
18
80
7
7
600
6
17
11
598
7
15
8
110
4
47
148
10,11
5,06
43
48
9
570
7
275
5
53
902
950
50
140
160
4
712
51
6,11
8,05
924
44
3
890
45
650
65
3
75
90
326
6
19
90
5
8
650
6
18
12
618
5
18
6
52
6
48
510
6,06
10,11
43,5
49
3
580
8
300
6
54
915
995
55
200
250
6
814
52
10,04
5,12
150
45
4
218
46
750
70
4
65
75
511
7
20
30
6
9
700
7
19
13
725
6
16
7
103
2
49
620
12,11
15,06
44
50
4
590
9
325
3
55
86
95
60
315
390
2
925
55
16,12
10,09
160
46
5
315
50
850
110
5
100
110
685
8
21
50
7
6
750
8
16
14
319
7
17
8
905
3
50
315
7,06
10,12
44,5
51
5
600
10
350
4
56
32
44
62
216
280
3
240
60
5,06
18,12
950
50
3
620
52
950
115
3
120
150
235
6
22
60
6
7
800
6
17
15
206
5
18
6
45
Р, тыс. руб.
n, лет
i, %
n1, %
i1, %
15
30
6
7
2
12
45
5
8
3
11
50
6
9
2
13
55
5
6
3
14
60
6
7
2
11
35
5
8
3
12
58
6
9
2
13
68
5
7
3
14
75
6
8
2
11
82
5
9
3
12
зада
ния
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №3 по теме 6.2.
№ варианта
Исходные
1
данные
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
Сумма кредита, тыс.
300
руб.
800
535
740
824
350
420
550
600
800
Стоимость
тыс. руб.
Риск, %
960
35
815
25
920
15
940
10
510
12
580
30
600
40
740
16
950
18
залога,
500
20
данные
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
1
Сумма, тыс. руб.
Аванс, %
Комиссия, %
% за аванс, %
резерв, %
500
80
2
3
20
400
90
3
2
10
600
70
4
3
30
780
80
5
2
20
920
90
2
3
10
820
70
3
2
30
365
80
4
3
20
450
90
5
2
10
550
70
4
3
30
590
90
5
2
10
2
Стоимость
имущества, млн. руб.
86
24
13
12
45
26
31
18
51
39
3
Стоимость
имущества, млн. руб.
42
36
52
71
13
35
16
12
14
25
зада
ния
зада
ния
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №4 по теме 6.3.
№ варианта
Исходные
1
2
3
4
5
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №5 по теме 7.1
№ варианта
Исходные
данные
1
2
3
4
5
6
7
8
9
Кол-во, шт.
D, %
N, руб.
1000
20
1
2000
30
2
3000
40
3
4000
50
10
5000
60
15
6000
70
20
7000
80
25
8000
90
30
9000
100
35
Д, $
D, $
Dоб, %
Dпр., %
Nоб, руб.
Nпр, руб.
D, %
N, руб.
Цена кн., $
Диапазон
рыночных
цен, $
2,16
2,45
100
120
5
10
100
1
13,15
2,45
2,16
120
140
6
12
150
2
26,18
5,15
3,28
140
160
4
6
200
3
12,11
1,18
1,46
160
180
10
12
250
4
5,16
1,94
1,52
180
200
1
2
300
5
3,25
2,02
2,66
200
220
3
4
350
6
1,18
4,15
4,88
210
240
6
7
400
7
5,24
3,20
3,70
220
260
8
9
450
8
11,1
5,14
5,18
230
280
10
14
500
9
13,52
20,228,25
30,235,7
16,1418,12
6,27,4
4,56,4
2,123,18
6,27,3
12,314,2
14,11
16,12
2,15
3,46
7,18
2,1
5,2
1,1
4,1
1,3
Д, $
10
1000
0
150
40
3,05
4,06
240
300
3
6
550
10
14,12
5,318,8
1,13
1,12
46
6
7
8
9
10
11
12
N, руб.
Курс.Стоим.
руб
1
1,25
2
3,14
3
5,18
4
4,02
5
5,9
6
6,6
7
7,1
8
10,2
9
12,1
10
15
D, руб.
D, руб.
i, %
вознагр., %
Дата 1
Покупка
Продажа
Дата 2
Покупка
Продажа
N, руб.
Цена, руб.
D, %
Курс, руб.
N, руб.
Кол-во, шт.
Цена 1 руб.
Цена 2 руб.
N1, руб.
Курс. ст. руб.
N2, руб.
Курс. ст. руб.
Курс акций
на
начало
недели, руб.
1
2
3
4
Курс акций
на
конец
недели, руб.
0,5
1
2
3
4
1
1,5
2,5
3,5
1,5
1
15
5
1.02
5,15
5,20
7.11
5,44
5,62
1
1,2
210
1,6
2
500
3
4
5
8
1
3
2
20
10
15.01
3,18
3,20
25.10
4,01
4,12
2
2,4
300
2,8
3
200
4
5
3
4
2
4
2,5
25
12
8.12
10,2
10,8
9.03
12,3
13,1
3
3,2
315
3,4
4
816
6
8
2
6
1
1,5
4,1
30
14
5.06
8,60
8,12
24.11
9,44
10,01
4,5
4,9
320
5,1
5
324
7
9
1
1,5
8
10
3,1
31
16
13.06
5,12
5,14
15.11
5,16
6,01
3,5
3,9
321
4,0
6
92
7
8
9
10,5
12
14
5,1
32
18
5.12
92,15
96,01
8.03
100,5
102,3
5,5
6,0
350
6,2
7
700
8
8,5
3
3,5
11
15
6,1
33
19
15.10
1,13
1,85
2.03
1,92
2,03
6
7
420
7,1
8
800
10
12
2
2,8
16
18
8,1
34
20
10.04
52,1
52,8
18.09
54,6
55,0
6,5
7
410
7,6
9
950
16
24
4
6
1,5
2,0
7,5
36
25
13.09
22,4
23,0
20.12
28,0
29,0
7
8,1
210
8,4
10
900
11
30
3
5
3
3,5
6,6
38
35
15.12
15,1
15,3
3.06
15,4
15,6
7,5
8,2
215
8,4
11
105
12
15
9
10
4
4,5
2,5
4,8
1,7
3,7
9,6
1,9
2,6
7,2
3,3
2,1
4,3
3,4
48,5
54,2
83,8
18,3
12,4
13,4
9,1
14,5
13,3
18,1
10,1
19,1
8,6
15,1
5,4
10,1
9,2
10,8
32,6
5,3
8,4
6,1
14,1
8,6
15,2
13,2
15,2
10,12
10,5
2,0
2,8
8,1
3,9
2,4
5,0
3,8
50,1
55,1
88,9
19,3
16,1
13,5
10,1
15,1
13,4
18,9
11,0
21,2
9,5
21,1
6,1
11,1
9,3
11,9
32,7
5,4
8,6
7,0
15,0
8,9
20,1
14,2
15,3
10,13
6,6
3,4
13,2
16,8
7,1
18,2
142
9,5
15,13
19,1
518
103,2
0,5
102
32
15,0
6,8
11,2
14
13,2
9,0
13,4
18
5,5
88,1
15,2
19,2
8,6
55,0
16,8
16,1
10,1
101
8,8
15,5
5,5
1
2,8
2
5,1
3
1,9
4
4,2
Объем
сделок
на
начало
недели, тыс.
шт.
1
1,8
2
2,6
3
10,11
4
15,6
47
Объем
сделок
на
конец
недели, тыс.
шт.
1
2
3
4
N, руб.
Цена, руб.
Сумма,
тыс.руб
Срок
платежа
Дата учета
Ставка, %
13
14
2,0
2,8
11,6
16
1
4
7,0
3,9
15,2
20,1
1,5
2
7,3
18,3
150
10,1
4
6
18,8
21,2
600
108
8
10
1,6
112
34
16,5
11
13
6,9
12,3
16
14,2
12
13
10,1
14,5
20
6,6
15
16
89,0
16,1
22,5
10,5
4,5
3
56,0
17,1
17,1
10,2
4
6
114
9,5
16,0
5,6
8
10
800
10,12
10,05
15
960
5,11
12,12
25
385
8,04
14,06
30
826
5,06
5,10
35
516
19,08
20,06
36
621
26,11
10,03
40
702
18,01
5,11
45
146
27,01
12,03
50
225
27,11
8,07
55
690
5,08
6,03
60
зада
ния
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №6 по теме7.2.
№ варианта
Исходные
данные
1
Сумма 1тыс. руб.
100
Сумма 2тыс. руб.
90
Сумма вложений, тыс.
250
руб.
1
2
2
3
4
5
6
7
8
9
10
200
160
350
240
450
380
520
420
640
520
750
640
890
700
980
900
300
250
660
930
320
150
811
312
514
600
700
зада
ния
ПРАКТИЧЕСКАЯ РАБОТА №7 по теме 8.1.
№ варианта
Исходные
1
2
данные
Суммы:
В $.
В тыс. руб.
Суммы:
В йенах
В тыс. руб.
Суммы:
В$
В фунт. стер.
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
1000
5,2
253
6,8
418
300
600
400
700
200
50
120
320
150
418
180
543
230
812
500
1000
500
2000
100
3000
200
500
500
600
100
800
800
950
700
1500
400
2500
300
650
0
800
120
300
140
500
150
400
130
800
240
3500
615
5000
320
8000
520
6000
430
7000
10
Сумма, тыс.$
700
150
490
543
815
36
48
52
820
250
650
0
61
11
Сумма, $
200
100
1000
300
400
5000
300
850
700
900
12
Сумма, тыс.евро
40
50
60
80
90
20
50
65
75
85
13
Сумма тыс. евро
200
300
400
600
180
920
540
320
615
500
400
200
800
320
500
160
210
540
350
550
1500
2000
3000
6000
5000
4000
2005
4500
6500
3
14
15
Сумма, тыс. гонконгских
$
Сумма, тыс. евро
170
0
48
16
17
18
Сумма,
тыс.
австралийских $
Сумма,
стерлингов
Сумма, тыс. евро
фунтов
320
470
850
210
543
800
700
190
250
640
280
920
140
160
250
156
705
250
410
540
250
150
680
540
560
680
950
300
480
810
49
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
№
п/п
1.
2.
3.
4.
Наименование
Основы
банковского дела
(СПО) (Изд.4),
Банковское
кредитование:
Учебное пособие
Рынок ценных
бумаг: Учебник,
378 с
Банковское дело:
Учебник
5.
Банковское дело.
6.
Банковское дело:
розничный бизнес
7.
Банковское дело:
Учебник
8.
Банковское дело:
современная
система
кредитования
Банковское дело:
управление в
современном
банке
9.
Авторы
Место
издания
Год издания
Основная литература
Наличие
в научнотехническо
й
библиотеке,
экз.
Лаврушин О.И.
М.:
КНОРУС
2013
Тавасиев А.М.,
Мазурина Т.Ю.
М.: ИНФРАМ
2012
В.А. Галанов
М.: ИНФРАМ
2012
Лаврушин О.И.,
Мамонова И.Д.,
Валенцева Н.И.
Под ред. Г.Н.
Белоглазовой,
Л.П.
Кроливецкой
Под ред. Г.Н.
Белоглазовой,
Л.П.
Кроливецкой
Лаврушин О.И.
Мамонова И.Д.
Валенцева Н.И.
Лаврушин О.И.,
Афанасьева
О.Н., Корниенко
С.Л.
Ольхова Р.Г.
М.:
КНОРУС
2011
М.:
Финансы и
статистика
2011
М.:
КНОРУС
2011
М.:
КНОРУС
2011
М.:
КНОРУС
2009
30
М.:
КНОРУС
2009
30
в ЭБС,
адрес в
сети
Интернет
http://ww
w.book.ru
№
п/п
Наименование
Авторы
Место
издания
Год издания
Дополнительная литература
Наличие
в научнотехническо
й
библиотеке,
экз.
в ЭБС,
адрес в
сети
Интернет
50
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
Деньги, кредит,
банки (для
бакалавров)
(Изд.:11), 448 с
Деньги, кредит,
банки: Уч. пос.,
416 с
Банковское дело.
Экспресс-курс:
учебное пособие
Банковское дело:
Учебник
Организация
деятельности
центрального
банка: учебник
Банковская
система в
современной
экономике:
Учебное пособие
Финансы,
денежное
обращение и
кредит
Финансы,
денежное
обращение и
кредит
Финансы,
денежное
обращение и
кредит, 416 с
Финансовокредитный
энциклопедически
й словарь
Организация
деятельности
Центрального
Банка.- 2-е изд.
Журналы:
- Банковское
дело;
- Деньги;
- Финансы;
- Оперативное
управление и
стратегический
менеджмент в
коммерческом
Под ред.
Лаврушина О.И
М.:
КНОРУС
2013
Г.Л. Авагян,
Т.М. Ханина
М.: Магистр:
НИЦ
ИНФРА-М
М.:
КНОРУС
2012
Киреев В.Л.,
Козлова О.Л.
Под ред. Г.Г.
Фетисова
М.:
КНОРУС
М.:
КНОРУС
2012
Лаврушин О.И.
Москва:
КНОРУС
2012
Чернецов С.А
М.:
КНОРУС
2012
Чернецов С.А.
М.: Изд.
«Магистр»
2011
Галанов В.А.
М.:.: Изд.
«Форум»
2011
Под общ. ред.
Грязновой А.Г.
М.:
Финансы и
статистика
2011
Фетисов Г.Г.,
Лаврушин О.И.,
Мамонова И.Д.
М.:
КНОРУС
2009
Лаврушин О.И.
2012
2012
1
http://w
ww.book
.ru/
http://eli
brary.ru
51
банке;
- Финансы и
фондовый рынок
Нормативные правовые акты и официальные материалы
1.
Конституция Российской Федерации.
2.
Гражданский кодекс Российской Федерации.
3.
Федеральный закон РФ от 2.12.1990 № 395-1 «О банках и
банковской деятельности» (в последней редакции).
4.
Федеральный закон РФ от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном
банке Российской Федерации (Банке России)».
5.
Инструкция
Банка
России
от
16.01.2004
№
110-И
«Об
обязательных нормативах банков».
6.
Федеральный закон РФ от 10.02.2003 № 173-ФЗ «О валютном
регулировании и валютном контроле».
7.
Федеральный закон РФ от 16.07.1998 № 102-ФЗ «Об ипотеке
(залоге недвижимости)».
8.
Федеральный закон РФ от 11.11.2003 № 152-ФЗ «Об ипотечных
ценных бумагах».
9.
Федеральный закон РФ от 30.12.2004 № 218-ФЗ «О кредитных
историях».
10.
Федеральный закон РФ от 29.10.1998 № 164-ФЗ «О лизинге».
11. Федеральный закон от 21.02.1997 № 45-ФЗ «О переводном и
простом векселе».
12. Федеральный закон от 07.08.2001 № 115-ФЗ «О противодействии
легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и
финансированию терроризма».
13. Федеральный закон РФ от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных
бумаг».
52
14. Федеральный закон от 23.12.03 № 177-ФЗ «О страховании вкладов
физических лиц в банках Российской Федерации».
15. Федеральный закон РФ «О валютном регулировании и валютном
контроле» №173 от 10.12. 2003.
16. Федеральный
закон
РФ
от
25.02.1999
№
40-ФЗ
«О
несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций».
17. Федеральный закон РФ от 29.07.98 №135-ФЗ «Об оценочной
деятельности в Российской Федерации».
18. Инструкция Банка России от 14.01.04. № 109-И «О порядке
принятия
банком
России
решения
о
государственной
регистрации
кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковской
деятельности».
19. Инструкция Банка России от 10.03.06 г. № 128-И «О правилах
выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на
территории Российской Федерации».
20. Инструкция Банка России № 41 от 22.05.1996 г. «Об установлении
лимитов открытой валютной позиции и контроле за их соблюдением
уполномоченными банками РФ».
21. Инструкция Банка России от 15.07.2005 г. № 124-И «Об
установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их
расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением
кредитными организациями».
22. Положение Банка России от 03.10.2002 г. № 2-П «О безналичных
расчетах в Российской Федерации».
23. Положение Банка России от 10.02.92 № 14.3.20 «О депозитных и
сберегательных сертификатах банков».
24. Положение Банка России от 10.02.03 № 215-П «О методике расчета
собственных средств кредитной организации».
25. Положение Банка России от 14.12.03 № 242-П «Об организации
внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах».
53
26. Положение Банка России от 11.12.02 № 199-П «О порядке ведения
кассовых операций в кредитных организациях РФ».
27. Положение Банка России от 26.06.98 № 39-П «О порядке
начисления процентов по операциям, связанным с привлечением и
размещениям денежных средств банками, и отражении указанных операций
по счетам бухгалтерского учета».
28. Положение Банка России от 31.08.98 № 54-П «О порядке
предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств
и их возврата».
29. Положение Банка России от 26.03.04 № 254-П «О порядке
формирования кредитными организациями резервов на возможные потери
по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности».
30. Положение Банка России от 5.12.02 № 205-П. «О правилах ведения
бухгалтерского учета в кредитных организациях Российской Федерации»
31. Положение Банка России от 05.01.98 № 14-П. «О правилах
организации наличного денежного обращения на территории РФ»
32. Указание Банка России от 16.01.2004 № 1379-У «Об оценке
финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для
участия в системе страхования вкладов».